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Azioni

Livello Intermedio: - Lezione 6

In questa lezioni apprenderai:

  • Quali fattori possono influenzare le azioni
  • Quale ratios finanziari vale la pena esaminare durante le nostre analisi
  • La differenze tra azioni spot e un CFD
Ci vuole: 30

Ogni segmento del mercato finanziario è governato dalle proprie leggi. Prendete le valute - il loro valore è determinato principalmente da quello che sta succedendo nell'economia del paese, dalla politica della banca centrale o da movimenti nei tassi di interesse. Le materie prime, invece, si concentrano principalmente su un rapporto tra offerta e domanda. E ci sono le azioni. Sono strumenti interessanti in quanto sono connessi non solo con le aziende interne, ma possono anche essere un riflesso dell'economia nel suo complesso. Inoltre, mentre una variazione superiore al 5% del valore di una valuta o di una merce è considerata insolita o straordinaria, è abbastanza comune per le azioni
 

Cosa sono le azioni?

 

Cominciamo da una semplice definizione: un titolo è un certificato che indica la proprietà in una società e rappresenta una richiesta di parte di attività e proventi della società. Ciò significa che quando si acquista uno stock di una società specifica, diventerai il suo proprietario. Si possiede parte delle attività della società e ha il diritto di partecipare ai suoi guadagni (si ottiene il diritto di ricevere un dividendo). Naturalmente, ci sono molti tipi, ma vale la pena concentrarsi sulle quelle comuni in quanto hanno la quota di mercato più grande.

Quando diventi un stakeholder di maggioranza o un proprietario di un'azienda, ciò rende la situazione più complicata. Non solo decidi che cosa fare con i titoli che hai acquistato, ma hai anche il diritto di decidere sul futuro della società partecipando all'assemblea generale degli azionisti. I titolari di azioni comuni possono votare sugli affari della società, come il Consiglio di Amministrazione, le fusioni e le acquisizioni e le acquisizioni.

 

Cosa influisce le azioni?

 

Come sempre, non esiste una risposta facile a tale domanda. La verità è che ci sono molti fattori che potrebbero influire sui prezzi delle azioni. Sottolineiamo i più importanti:

  • Earnings - i profitti sono cruciali per analizzare le azioni. Più la società guadagna, più costose le sue azioni dovrebbero diventare - in teoria. Quando un'azienda sta facendo soldi potrebbe passare il profitto agli azionisti in forma di dividendo. Potrebbe anche acquistare indietro la sua quota o investire, che dovrebbe portare ad un aumento del valore della società. Poiché l'ammontare delle azioni rimane pressoché invariato, un aumento del valore della società porta ad un prezzo più elevato di ciascuna azione. È importante ricordare che talvolta un'azienda con un prezzo elevato del proprio magazzino potrebbe non essere molto denaro. Tuttavia, il prezzo aumentante significa che gli investitori sperano che un profitto comparirà in futuro. Altrimenti, i prezzi potrebbero cadere bruscamente come accaduto durante la bolla dot-com. Ecco perché i guadagni sono fondamentali per guardare mentre le scorte di trading.
  • Settore - Le aziende stanno facendo la loro attività in settori specifici dell'economia. Ad esempio, Apple è una delle aziende high-tech leader, il che significa che non sarà in concorrenza con la Coca-Cola, ma cercherà sicuramente cosa sta facendo Microsoft. La concorrenza aggressiva all'interno di un settore potrebbe avere un impatto significativo sui profitti delle imprese, spingendo così a diminuire il valore dei suoi stock.
  • Finanza - La situazione finanziaria di un'azienda determina la sua capacità di esistere a lungo termine. Un deterioramento in questo settore potrebbe portare a movimenti drammatici negli stock delle società, mentre le banche condividono durante la crisi del 2008 come il miglior esempio.
  • Condizioni Economiche - I prezzi delle azioni dipendono non solo da quello che sta succedendo in azienda, ma anche da quello che sta succedendo all'esterno della società. Ad esempio, il deteriorarsi della crescita o addirittura una recessione potrebbe segnalare una caduta di guadagni o addirittura fallimento, che potrebbe influire sugli stock. D'altra parte, la crescita economica più elevata potrebbe migliorare le prospettive di una determinata società, portando ad un aumento delle sue azioni.

Naturalmente ci sono molti fattori da guardare, ma questi quattro sono fondamentali da seguire

Guardare i ratios:

Valutare un'azienda non è certamente un compito facile. I rendiconti finanziari, le prospettive di guadagno, le condizioni dell'industria e tutte le variazioni che ne derivano possono essere schiaccianti. Tuttavia, c'è un modo semplice per confrontare le scorte tra di loro e per valutare se un investimento in una società specifica ti porterebbe a guadagnare. È possibile utilizzare rapporti finanziari per determinare se esiste un'opportunità di trading. Guardiamo i rapporti più popolari che potrebbero essere utili per la tua analisi:

  • Earnings per share (EPS) - Questo è un rapporto che calcola l'importo del reddito netto guadagnato per ogni azione in circolazione. In altre parole, tale importo è il denaro guadagnato da ogni azione se tutti gli utili sono divisi per il numero totale di azioni alla fine dell'anno. In alcuni modi, riflette anche la redditività dell'azienda da una prospettiva di azionista. Maggiore è, più attraenti sono le azioni.
  • Price to earnings (P/E) - Il rapporto prezzo / guadagno è l'indicatore di valutazione degli investimenti più diffuso. Nonostante le sue imperfezioni, è più diffuso dai partecipanti al mercato. Si tratta di una valutazione del prezzo delle azioni correnti dell'azienda rispetto ai suoi guadagni per azione. Un rapporto elevato significa che gli investitori devono pagare di più per i guadagni di oggi, mentre il basso significa che diventano più economici. Inoltre, le scorte con un elevato P / E potrebbero essere overpriced, che renderebbe un investimento poco attraente. La regola generale è che minore è il rapporto P / E, più attraente la  stock.
  • Dividend Yield (DY) -Questo è un rapporto che indica quanto l'azienda paga dividendi ogni anno in relazione al prezzo delle azioni. Il rendimento del dividendo è rappresentato in percentuale e può essere calcolato dividendo il valore dei dividendi pagati in un determinato anno per azione di azioni detenuti dal valore di un’azione di magazzino. Il rapporto è uno strumento utile per i cosiddetti "investitori di dividendi" che stanno cercando azioni che hanno una crescita stabile e pagano un duro dividendo.

Naturalmente ci sono molti rapporti che potrebbero essere utilizzati per analizzare le scorte. Dovresti scegliere quelli che saranno utili nella tua strategia di trading, proprio come quello riportato nel caso del rendimento del dividendo.

 

CFDs su azioni:

 

XTB offre CFD su azioni, anche se non sono esattamente le azioni stesse. Si muovono proprio come l'asset sottostante, potrebbero anche offrire ulteriori possibilità. Diamo un'occhiata ai principali argomenti collegati ai CFD azionari.

  1. Il trading CFD ti permette di andare a lungo (acquista) se credi che un prezzo delle azioni crescerà o vai a breve (vendere) se credi che un prezzo delle azioni cadrà. CFDs sono quindi molto più flessibili rispetto alla quota di azioni fisiche, dando la possibilità di sfruttare e potenzialmente trarre vantaggio da qualsiasi mossa dei prezzi delle azioni, in su o in discesa, quando il mercato soddisfa le tue previsioni.
  2. È possibile scambiare CFD azionari con leva fino a 1:10. Ciò significa che potresti scambiare CFD azionari con margini inferiori rispetto alle normali azioni. Il margine necessario per l'apertura di una posizione dipende dal limite di mercato, dalla liquidità e dalla volatilità della quota particolare. Si prega di tenere presente tuttavia che la leva funziona in entrambi i modi, e le perdite potrebbero superare il tuo deposito iniziale, quindi attenti a gestire il rischio.
  3. Durante la negoziazione di CFD è necessario pagare una tassa di finanziamento giornaliero denominata punti di swap. Questo è dovuto alla negoziazione sul margine.
  4. È possibile cercare le società che pagano dividendi e trarranno vantaggio dagli aggiustamenti in denaro equivalenti al netto (le posizioni lunghe sono soggette ad un aggiustamento in contanti) o al dividendo lordo (le posizioni corte sono soggette ad una rettifica in contanti). Le emissioni di diritti e le spin-off vengono gestite in modo analogo, in quanto l'adeguamento in contanti si basa sul prezzo di mercato quando viene avviata la quotazione di titoli o azioni. Le posizioni aperte sono soggette a rettifiche di azioni aziendali se rimangono aperte dopo le ore di negoziazione alla data di scadenza.
  5. Le transazioni sui CFD azionari possono causare costi fiscali, a seconda delle specifiche norme di mercato sottostanti.
  6. L'acquisto di un CFD non ti rende proprietario di un'azienda. D'altra parte, l'acquisto di un titolo fa. Ciò significa che puoi decidere sul futuro della società se sei proprietario delle sue azioni, che è impossibile da fare mentre possiedi CFDs.

Come si può vedere, ci sono alcune differenze tra i CFD e gli stock tipici. Tuttavia i prezzi di entrambi gli strumenti si comportano esattamente nello stesso modo. Ciò significa che si potrebbe godere della maggior parte dei vantaggi connessi nel trading senza effettivamente possederli.

 

* Questo articolo è fornito solo per scopi informativi e didattici. Qualsiasi opinione, analisi, prezzo o altro contenuto non costituisce consulenza o raccomandazione sugli investimenti. Qualsiasi ricerca non è stata preparata in conformità ai requisiti legali necessari per promuovere l'indipendenza della ricerca sugli investimenti e in quanto tale è considerata una comunicazione di marketing. XTB non accetta alcuna responsabilità per eventuali perdite o danni, inclusi, senza limitazione, eventuali perdite di profitto, che possono insorgere direttamente o indirettamente per l'utilizzo o la dipendenza da tali informazioni.Tieni presente che informazioni e ricerche basate su dati storici o prestazioni non garantiscono prestazioni o risultati futuri.


Publication by X-Trade Brokers Dom Maklerski S.A.

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