Risk:ödül oranı ve olasılığı

BASIC - Ders 7
Risk:ödül oranı ve olasılığı

Risk:ödül oranı bir yatırım sonrası alınan riskin, karşılık olarak gelen kara oranlanmasıyla ortaya çıkar. Risk:ödül oranınızı hesaplamak için bir beklenmeyen bir fiyat değişimi sonrasında kaybetmeyi göze alacağınız miktarın(risk), pozisyonu kapattığınızda etmeyi umduğunuz kara(ödül) bölünmesiyle bulunur.

 

En popüler risk:ödül oranları 2:1, 3:1, 4:1 şeklindedir ve işlem stratejinize bağlı olarak değşir. Elbette para yönetimi, fiyat dalgalanması gibi yatırımı riske atacak faktörler bulunmaktadır, fakat sağlam bir risk:ödül oranı işlemlerinizi yönetmenizde güçlü bir rol oynayacaktır.

 

Risk:ödül oranına bir örnek

 

Apple hisse değerinin 30 TL’ye çıkacağını düşünerek 20 TL’den hisse almaya karar verdiğinizi varsayalım. 20 TL değerinde 100 lot yani 100 hisse alarak toplamda 2000 TL’lik bir pozisyona sahibi olmuş olursunuz. Ek olarak stop loss değerinizi 15 TL olarak atayarak kaybınızın 500 TL’yi geçmemesini sağlayabilirsiniz.

 

Bu örnekte hisse başına 5 TL kaybetmeyi göze alarak pozisyon kapanışı sonrası 10 TL kazanmayı umarsınız. Kazancınızın yarısını riske attığınız için risk:ödül oranınızı 2:1’dir. Hisse başı karınızın 15 TL olmasını bekleseydiniz ödül:risk oranınınız 3:1 olurdu.

 

Kar miktarınızı analiz edebilseniz de risk:ödül oranının kazanç kayıp olasılığınızı ilgilendirmediğini unutmayın.

 

Risk:ödül oranının önemi

 

Büyük yatırımcıların çoğu 1:1 risk:ödül oranından daha azıya yetinmek istemez çünkü potansiyel kayıpları, elde edebilecekleri herhangi bir kardan oransız olarak daha yüksek olur. 2:1 gibi pozitif bir risk:ödül oranı ise potansiyel karınızın herhangi bir kayıptan daha yüksek olacağını işaret eder. Yani kayıp da yaşasanız tek kazançlı işlemle net kara geçebilirsiniz.

 

Aşağıda farklı risk:ödül oranlarını ve karşılık gelen kar zarar miktarlarını gösterdik. Tabloya göre 1 100 pounda eşittir ve 10 işlemde %50 kazanma yüzdeniz bulunmaktadır.

 

Tablodan da net bir şekilde görebileceğiniz gibi pozitif bir risk:ödül oranının karınıza olan etkisi büyüktür.