Napi összefoglaló: Véget ért a mézeshetek időszaka – hatalmas eladási hullám söpör végig a Wall Streeten

📈 Részvénypiacok

• A Wall Streeten jelentős eladási hullám bontakozott ki, amely az amerikai részvénypiac szinte egészére átterjedt. Az amerikai félidős választásokat követő rövid optimista időszak után a befektetői hangulat számottevően romlott.

• A technológiai részvények túlsúlyával rendelkező Nasdaq több mint 5%-ot esik, az irányadó S&P 500 mintegy 4%-os mínuszban jár, míg a Dow Jones közel 3%-ot veszít értékéből.

• Az eladási nyomás fő forrása az AI-infrastruktúra fejlesztését érintő esetleges szigorúbb szabályozással kapcsolatos növekvő aggodalom, amely a demokraták félidős választási győzelmét követően erősödött fel. A friss becslések szerint az új korlátozások a 2028-ra tervezett adatközponti projektek mintegy 30%-át késleltethetik.

• A szabályozási kockázatok egyaránt nyomás alatt tartják a félvezetőgyártókat, például az Nvidiát, az AMD-t és a Micront, valamint az adatközpont-üzemeltetőket, köztük a CoreWeave-et és a Nebiust.

• A technológiai részvények és az AI-infrastruktúrához kapcsolódó vállalatok tartoznak a mai kereskedési nap legnagyobb vesztesei közé:

  • A SanDisk árfolyama 20%-ot esik.

  • Az IREN 17%-os mínuszban jár.

  • Az AMD 15,5%-ot veszít értékéből.

  • A Micron 15,00%-kal kerül lejjebb.

  • A Tesla árfolyama 12%-ot csökken.

  • A Qualcomm 10%-ot esik.

  • A SpaceX árfolyama 8%-kal csökken.

  • Az Nvidia 8%-os mínuszban jár.

• A Qualcomm tovább fokozza a technológiai szektorra nehezedő nyomást, miután legutóbbi gyorsjelentése csalódást okozott a befektetőknek. Az okostelefonokhoz kapcsolódó chipeladásokból származó bevétele 26%-kal, 5,14 milliárd dollárra csökkent. A vállalatot az okostelefon-piac jelentős lassulása sújtja, miközben a memóriachipek és más alkatrészek drágulása további nyomást gyakorol az árrésekre.

• Az európai piacokon jóval nyugodtabb kereskedés zajlott, mint az Egyesült Államokban. A brit FTSE 100 és a német DAX egyaránt körülbelül 0,4%-kal csökkent. Eközben a francia CAC 40 0,3%-os, a spanyol IBEX 35 pedig 0,4%-os emelkedést mutatott.

📊 Makrogazdaság

• A Bank of England (BoE) a piaci várakozásoknak megfelelően 25 bázisponttal, 3,75%-ról 4,00%-ra emelte az irányadó kamatot.

• A nagyobb meglepetést a szavazati arány jelentette: a döntés 8–1 arányban született meg. A monetáris tanács egyik tagja még ennél is nagyobb, 4,25%-ra történő emelést támogatott, ami a vártnál szigorúbb monetáris politikai hozzáállásra utal a döntéshozók egy részénél.

• A tartós inflációs nyomás legfőbb forrását továbbra is az emelkedő energiaárak jelentik, ami megnehezíti a brit monetáris politika kilátásainak megítélését.

• Az amerikai munkaerőpiac továbbra is jelentős ellenálló képességet mutat. Az első alkalommal munkanélküli-segélyért folyamodók száma az október 31-ével záruló héten 189 ezerre csökkent, szemben az egy héttel korábbi 195 ezerrel.

• Az adat jelentősen kedvezőbb lett a közgazdászok várakozásainál, akik 197 ezerre történő emelkedést prognosztizáltak. A számok továbbra is alacsony elbocsátási szintre és stabil munkaerőpiacra utalnak, ugyanakkor a vállalatok továbbra is óvatosak a létszámbővítéssel kapcsolatban.

🌍 Geopolitika

• Oroszország állítólag arra figyelmeztette állampolgárait, hogy kerüljék az iráni utazásokat, ami a közel-keleti konfliktus további eszkalációjával kapcsolatos növekvő aggodalmakra utalhat.

• A hírek az Egyesült Államok és Teherán közötti folyamatban lévő tárgyalások közepette érkeztek, és arra engedhetnek következtetni, hogy Washington az Irán elleni katonai műveletek fokozását is mérlegelheti.

🧱 Nyersanyagok és nemesfémek

• A nemesfémek árfolyama továbbra is emelkedő pályán mozog, annak ellenére, hogy a részvénypiacokon jelentősen romlott a befektetői hangulat.

• Az arany határidős jegyzése mintegy 1%-kal emelkedik, és ismét áttörte a 4100 dollár/uncia szintet.

• Az ezüst szintén erősödik: határidős jegyzése körülbelül 0,5%-os pluszban jár.

• A kőolaj ára továbbra is a lélektanilag fontos, hordónkénti 100 dolláros szint alatt tartózkodik. A Brent árfolyama a mai korrekció ellenére sem tudott e szint fölé emelkedni.

• Az amerikai WTI típusú kőolaj hordónként 90–91 dollár közötti sávban forog.

🪙 Kriptoeszközök

• A kriptovaluta-piacot is jelentősen megviseli a mai, széles körű kockázatkerülő hangulat. A pénzügyi piacokon tapasztalható általános eladási hullám a legnagyobb digitális eszközökre is komoly nyomást gyakorol.

• A Bitcoin több mint 5,5%-ot esik, és a 76 000 dolláros szintet teszteli.

• Az Ethereum közel 8%-os mínuszban jár, árfolyama a 2250 dolláros szint felé közelít.