Reggeli összefoglaló: Technológiai összeomlás és fekete csütörtök a globális piacokon

📈 Amerikai részvénypiacok

• A Wall Streeten a tegnapi kereskedési nap jelentős eladási hullámmal zárult, amely az összes meghatározó amerikai részvényindexet érintette.

• A Nasdaq 100 szenvedte el a legnagyobb veszteséget: 6,4%-ot zuhant, ezzel 2020 óta a legrosszabb egynapos teljesítményét produkálta.

• A többi vezető index szintén jelentős mínuszban zárt: a Nasdaq Composite 5,5%-kal, az S&P 500 4,4%-kal, a Dow Jones 3,4%-kal, a kis kapitalizációjú vállalatokat tömörítő Russell 2000 pedig 4,5%-kal esett.

• A legerősebb eladói nyomás a technológiai részvényekre nehezedett, különösen a félvezetőiparban és a mesterséges intelligenciához (AI) kapcsolódó szektorokban.

• A chipgyártók és az alkatrész-beszállítók kivételesen nagy veszteségeket szenvedtek el: az AMD árfolyama 17%-ot, a Microné 17,4%-ot, a Broadcomé pedig 10,4%-ot zuhant.

• A piac meghatározó technológiai vállalatai sem kerülték el az eladási hullámot: az Nvidia 9%-kal, a Tesla pedig 10%-kal került lejjebb.

• A technológiai szektor szélesebb körében tovább mélyült az esés: a SanDisk árfolyama több mint 22%-kal, az IREN pedig közel 17%-kal csökkent.

• A romló piaci hangulatot elsősorban az AI-szektor jövőbeli növekedési kilátásaival, az adatközpont-fejlesztések hatalmas tőkeigényével és az esetleges szabályozási akadályokkal kapcsolatos növekvő aggodalmak táplálják.

• A piac egyre óvatosabban kezeli az AI-infrastruktúra kiépítésének korábban várt ütemére vonatkozó előrejelzéseket, ami széles körű profitrealizálást indított el a teljes technológiai szektorban.

🌏 Ázsiai részvénypiacok

• A Wall Street csütörtöki eladási hulláma pénteken az ázsiai piacokra is átterjedt, ahol a befektetők tovább csökkentették technológiai részvényekben fennálló kitettségüket.

• A legerősebb eladói nyomás Japánt és Dél-Koreát érte, amelyek gazdasága és tőkepiacai különösen nagy mértékben függenek a félvezetőipartól és az AI-infrastruktúra fejlesztésétől.

• A meghatározó regionális indexek meredek esést szenvedtek el: a dél-koreai KOSPI mintegy 6%-kal, a japán Nikkei 225 pedig hozzávetőleg 6%-kal került lejjebb.

• Az eladások elsősorban a félvezetőgyártókra és a mesterséges intelligencia térnyeréséhez kapcsolódó vállalatokra összpontosultak.

• Dél-Koreában a vezető memóriachip-gyártók szenvedték el a legnagyobb veszteségeket: az SK Hynix árfolyama körülbelül 10%-kal, a Samsung Electronicsé pedig mintegy 5%-kal esett.

• Japánban az Advantest, a Kioxia Holdings és a technológiai konglomerátum SoftBank részvényeire nehezedett jelentős eladói nyomás.

🏛️ Amerikai politika és szabályozási környezet

• Az Egyesült Államokban zajló legutóbbi politikai fejlemények érezhetően megváltoztatták a befektetői hangulatot a mesterséges intelligenciához kapcsolódó szektorban.

• Az amerikai időközi választások eredményei rávilágítottak az adatközpontok terjeszkedésével szembeni növekvő társadalmi ellenállásra. Ennek fő okai a magas energiafogyasztás, a helyi lakosság számára emelkedő villamosenergia-költségek, valamint a hosszú távon korlátozott munkahelyteremtő hatás.

• Sajtóértesülések szerint Marco Rubio, az Egyesült Államok jelenlegi külügyminisztere és nemzetbiztonsági tanácsadója a közeljövőben távozhat Donald Trump kormányából.

• A sajtó által idézett belső források szerint az esetleges távozás összefüggésben állhat a 2028-as elnökválasztási kampány előkészítésével, amelynek során Rubio állítólag a republikánus párt elnökjelöltségéért kíván indulni.

• A kormányzati személyi változásokkal kapcsolatos találgatások azután erősödtek fel, hogy a republikánusok vereséget szenvedtek a kongresszusi időközi választásokon, amelyek eredményeként a demokraták megszerezték az irányítást a képviselőház és a szenátus felett is.

• Politikai elemzők szerint a kedvezőtlen választási eredmények hatására Trump kormányának akár öt tagja is mérlegelheti a távozást.

📊 Makrogazdaság

• A mai makrogazdasági naptár legfontosabb eseménye az októberi amerikai mezőgazdaságon kívüli foglalkoztatottsági adat (Nonfarm Payrolls, NFP) közzététele lesz, amely a kereskedési nap legjelentősebb befektetői eseményének ígérkezik.

• A piaci konszenzus szerint a mezőgazdaságon kívüli foglalkoztatottak száma mindössze 64 ezer fővel bővülhetett, szemben a szeptemberben jelentett 29 ezerrel.

• Az amerikai munkanélküliségi ráta várhatóan változatlanul 4,2%-on marad.

🪙 Kriptovaluták

• A Bitcoin (BTC) jelentős eladói nyomás alá került, követve a globális pénzügyi piacokon tapasztalható kockázatkerülő hangulat romlását.

• A Wall Street technológiai részvények vezette zuhanását követően a befektetők gyorsan csökkentették portfólióik kockázati kitettségét. Ennek hatására a BTC elveszítette korábbi emelkedését, és ismét a 76 000 dolláros szint alá csúszott.

• Hasonló esés érintette az Ethereumot (ETH) is, amelynek árfolyama a 2200 dolláros szint közelébe húzódott vissza.

🛢️ Energetikai nyersanyagok

• A kőolaj határidős jegyzései az elmúlt időszak jelentős veszteségeit követően enyhe technikai korrekciót mutatnak.

• A globális irányadó Brent kőolaj ára több mint 0,5%-kal emelkedett, és a lélektanilag fontos, hordónkénti 100 dolláros szint körül mozog.

• Eközben az amerikai WTI típusú kőolaj árfolyama a 92 dolláros szint felé emelkedik.

🥇 Nemesfémek

• A nemesfémek piacán átmenetileg romlott a befektetői hangulat.

• Az arany határidős jegyzései visszaadtak a közelmúltbeli emelkedésből: körülbelül 1%-kal csökkentek, és unciánként 4050 dollár körül stabilizálódtak.

• Ugyanezen időszak alatt az ezüst árfolyama unciánként 51,50 dollár körül alakult.