💥Cierre de Mercado: desplome tecnológico en Wall Street y ataque histórico a Binance

Mercados bursátiles 📉

• El sector tecnológico estadounidense sufrió una venta masiva de acciones tras la publicación de una serie de resultados financieros decepcionantes, lo que intensificó el escepticismo sobre las enormes inversiones de capital destinadas a inteligencia artificial.

• El principal impulsor de las caídas fue Intel, cuyas acciones se desplomaron más de un 30% tras presentar previsiones muy negativas, debido a la debilidad del mercado de computadores personales y al agravamiento de sus problemas de rentabilidad.

• La presión aumentó después de que un informe del Financial Times señalara que Blackstone advirtió a la startup Anthropic sobre el riesgo de no conseguir una calificación crediticia de grado de inversión tras su prevista salida a bolsa, lo que generó preocupación por el creciente costo del financiamiento mediante deuda en todo el ecosistema de inteligencia artificial.

• Además, la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC) confirmó el inicio de una revisión de los documentos presentados por empresas tecnológicas, centrada en la precisión de la información divulgada sobre los riesgos asociados al gasto en inteligencia artificial.

• Los resultados trimestrales de Amazon provocaron una preocupación considerable en el mercado, llevando a las acciones del gigante tecnológico a caer varios puntos porcentuales debido a un crecimiento de los servicios en la nube de AWS inferior al esperado y al retorno a flujos de caja libre negativos, impulsados por agresivas inversiones de capital.

• Siguiendo a las grandes tecnológicas, las ventas se extendieron a numerosos proveedores de componentes y semiconductores, incluidos AMD, Arm, Marvell y Sandisk, que registraron caídas de dos dígitos. Los inversores comenzaron a cuestionar si las inversiones en infraestructura, que ascienden a cientos de miles de millones de dólares, generarán los retornos esperados ante las señales de desaceleración en los negocios tradicionales de los gigantes tecnológicos.

• El deterioro del sentimiento en Wall Street también alcanzó a las bolsas europeas y a la Bolsa de Varsovia (WSE), donde la desaceleración tecnológica se tradujo en fuertes caídas en las valoraciones de las acciones locales de crecimiento.

• El índice europeo STOXX Europe 600 retrocedió presionado por las empresas de materias primas y los fabricantes de chips, ignorando los datos agregados del PIB de la eurozona, que fueron relativamente mejores.

• Entre otras compañías de Wall Street, las petroleras ExxonMobil y Chevron tuvieron una sesión favorable, superando las expectativas del mercado gracias a márgenes de refinación récord impulsados por las tensiones en Oriente Medio. Los gigantes farmacéuticos AbbVie, Gilead y Regeneron también presentaron resultados sólidos y elevaron sus previsiones de beneficios para el conjunto del año. Por otro lado, las plataformas digitales Reddit y Roblox registraron desplomes superiores al 10% en sus acciones tras presentar indicadores más débiles de participación de usuarios e implementar procedimientos de seguridad más estrictos.

• Las acciones del fabricante de vehículos eléctricos Rivian subieron varios puntos porcentuales gracias a ingresos del tercer trimestre superiores a los esperados y actualizaciones positivas sobre los pedidos del SUV R2. Mientras tanto, Ford presentó un ambicioso plan para aumentar sus ventas un 20% de aquí a 2032.

• A las 19:15 CET, el S&P 500 se sitúa en 7.584 puntos, con una caída del 1,48% (retrocede un 1,32% en la semana), mientras que el Nasdaq 100 cotiza en 28.361 puntos, con una caída del 2,38% (retrocede un 3,14% en la semana), y el Dow Jones se ubica en 51.849 puntos, con una caída del 1,2% (retrocede un 1,27% en la semana). Entre las principales acciones, Apple cotiza en 343,23 dólares, con una caída del 1,64% (retrocede un 1,26% en la semana); Nvidia, en 202,49 dólares, con una caída del 5,22% (retrocede un 4,03% en la semana); Amazon, en 239,13 dólares, con una caída del 2,02% (retrocede un 3,55% en la semana); Meta, en 615,61 dólares, con una caída del 1,37% (retrocede un 4,13% en la semana); y Google, en 278,15 dólares, con una caída del 1,96% (retrocede un 13,14% en la semana).

Macroeconomía y bancos centrales 🏦

• Los funcionarios de la Reserva Federal adoptaron una postura claramente restrictiva, reduciendo las expectativas de una pronta conclusión del ciclo de endurecimiento monetario.

• La gobernadora de la Fed, Lorie Logan, enfatizó que la economía estadounidense todavía necesita al menos otros dos aumentos de tasas de 25 puntos básicos, calificando de inaceptable que la inflación no haya regresado al objetivo del 2%. En su opinión, el sólido crecimiento económico, la resiliencia del consumo y unas condiciones financieras todavía favorables justifican nuevas medidas restrictivas.

• Alberto Musalem y Thomas Barkin expresaron preocupaciones similares, señalando que las enormes inversiones empresariales en infraestructura de inteligencia artificial se están convirtiendo en un factor inflacionario, al ejercer presión sobre la demanda en las cadenas de suministro y obligar al banco central a mantenerse vigilante.

• El Banco de Japón mantuvo las tasas de interés sin cambios, pero los participantes del mercado interpretaron el comunicado posterior a la reunión como inequívocamente restrictivo. Las autoridades monetarias de Tokio señalaron una creciente disposición a realizar otro aumento de tasas ante la estabilización de la dinámica salarial y de precios en la economía japonesa.

• Las estimaciones preliminares de inflación de Alemania dieron un respiro a los inversores europeos, al mostrar una desaceleración de la tasa interanual del IPC hasta el 2,8%, frente al 3% previsto, junto con una variación mensual negativa del -0,2%.

• En contraste, surgieron señales mixtas desde la economía real de la eurozona, donde una contracción económica inesperada en Francia contrastó con una ligera mejora del ritmo de crecimiento del conjunto del bloque monetario. Representantes del Banco Central Europeo, incluido su economista jefe, Philip Lane, destacaron el impacto de las tecnologías digitales sobre las tendencias del crédito y la productividad, al tiempo que señalaron la sensibilidad del sector a los costos de financiamiento.

• El primer ministro de Canadá anunció un acercamiento a la Unión Europea, indicando su intención de alcanzar el estatus de socio comercial y regulatorio más estrecho posible, sin incorporarse formalmente al bloque.

Materias primas 🛢️

• Los metales preciosos registraron un fuerte desplome en sus valoraciones, lo que llevó al oro a registrar su mayor caída durante un mes de octubre desde 2008.

• El aumento de los rendimientos de los bonos del Tesoro y las señales restrictivas de la Reserva Federal elevaron el costo de oportunidad de mantener oro, llevando su precio por debajo de la barrera psicológica de los 4.000 dólares por onza y, posteriormente, por debajo de los 3.900 dólares.

• Los analistas señalan que el metal se vio afectado por la liquidación forzada de posiciones rentables por parte de fondos que buscaban liquidez para cubrir las caídas en los mercados bursátiles. Una venta masiva aún más pronunciada afectó a la plata, que entró en territorio de sobreventa técnica tras perder casi un 18% de su valor durante el mes completo.

• Los precios del petróleo subieron con fuerza debido al aumento del riesgo geopolítico en puntos estratégicos de tránsito marítimo.

• La atención de los inversores se centró en una explosión ocurrida en un superpetrolero que transportaba más de 2 millones de barriles de crudo tras impactar una mina naval en el estrecho de Ormuz, junto con informes sobre una embarcación estadounidense no tripulada destruida por fuerzas iraníes.

• La prima de riesgo también aumentó por informes que indican que Washington está considerando ataques de represalia contra Irán, así como por la continuidad de los ataques ucranianos con drones contra refinerías rusas. Según estimaciones de ExxonMobil, estos ataques dejaron fuera de servicio casi la mitad de la capacidad de procesamiento de Rusia y provocaron una extensión del embargo de Moscú a las exportaciones de diésel.

• A las 19:15 CET, el oro cotiza en 3.879 dólares, con una caída del 3,54% (retrocede un 3,02% en la semana), mientras que la plata se sitúa en 48,94 dólares, con una caída del 5,77% (retrocede un 9,48% en la semana), y el crudo Brent cotiza en 113,58 dólares, con un alza del 1,87% (acumula un avance del 1,79% en la semana).

Divisas 💱

• El yen japonés mostró una elevada volatilidad tras el comunicado del Banco de Japón, registrando inicialmente un alza ante las señales restrictivas de las autoridades monetarias. Sin embargo, las alzas de la moneda japonesa fueron limitadas debido a la persistente y amplia diferencia de tasas de interés con Estados Unidos y a la fortaleza sostenida de los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense.

• La moneda única europea enfrentó una moderada presión vendedora tras los datos de inflación más débiles de Alemania y las cifras mixtas del PIB francés. Por el contrario, el franco suizo avanzó gracias a la demanda de activos refugio en medio de la escalada de las tensiones militares en Oriente Medio.

• A las 19:15 CET, el EUR/USD cotiza en 1,1158, con una caída del 0,29% (retrocede un 0,45% en la semana), mientras que el USD/JPY se sitúa en 157,41, con una caída del 0,16% (acumula un alza del 0,33% en la semana).

Criptomonedas 🪙

• El mercado de activos digitales se vio sacudido por la noticia de un ciberataque sin precedentes contra la plataforma de intercambio Binance, que provocó la sustracción de activos valorados en aproximadamente 6.300 millones de dólares. La dirección de la plataforma suspendió inmediatamente los depósitos y retiros para implementar procedimientos de emergencia, mientras que su director ejecutivo, Richard Teng, anunció una reconstrucción de la arquitectura de seguridad y pruebas exhaustivas antes de reanudar los servicios.

• El FBI y el Servicio Secreto de Estados Unidos se sumaron a una investigación internacional destinada a recuperar los fondos y detener el lavado de dinero por parte de grupos vinculados a Corea del Norte. Mientras tanto, el emisor de stablecoins Circle congeló preventivamente fondos por valor de 823 millones de dólares.

• El incidente afectó la confianza de los inversores institucionales y provocó una fuerte caída de los indicadores de sentimiento del mercado hasta niveles de miedo. Las ventas se extendieron más allá de las principales criptomonedas y alcanzaron las valoraciones bursátiles de empresas vinculadas a la tecnología blockchain, incluidas Coinbase y MicroStrategy.

• A las 19:15 CET, bitcoin cotiza en 76.856 dólares, con una caída del 2,43% (retrocede un 4,26% en la semana), mientras que ethereum se sitúa en 2.236 dólares, con una caída del 1,43% (retrocede un 4,29% en la semana).