Margin/Fedezeti szint

- A Margin szint nagyon fontos jelzés a kockázatkezelés szempontjából, hiszen gyakorlatilag ez a százalékos mutató jelzi mennyire van veszélyben a számlánk

- A következőképpen számolódik ki:

Margin Szint = Saját tőke/Margin x 100

Amennyiben nincs bent egyetlen nyitott pozíciónk sem, úgy értelemszerűen a margin szint nem érdekes. Amikor megnyitunk egy tranzakciót, akkor a szint rögtön megjelenik és a következő tényezőktől függ:

- Kereskedés mérete (lot, részvényél darabszám)

- Kereskedett eszköz

- Tőkeáttét szintje

Minden jól felszerelt kereskedési szfotvernek jeleznie kell az aktuális margin szintet. Továbbá jelzi még az egyenleget (nyitott pozíciók előtti állapot), saját tőkét (nyitott pozíciókkal és adott költségekkel növelt/csökkentett összegünk), fedezet (amelyet a pozíció zárásáig zárolva tartunk), szabad margin (amely összeggel még nyithatunk) és a margin szint (fedezeti szint).

A példában megmutatjuk miként számolódott ki a képen látható margin szint:

Margin Szint = 103490.38/2500 x 100% = 4139.62%

Nagyon fontos! 100%-os margin szint alatt új pozíciót már nem vehetünk fel és 50%-os margin szint allatt megkezdődik a kényszerlikviditási mechanizmus, hiszen ekkor már túl nagy kockázatban pörög a számlánk. Erről bővebben a következő leckénkben olvashat.