CFD definíciók

CFD kereskedés alapfogalmak és működése

A CFD kifejezés a contract for difference névből származik.

Jelentése: egy olyan befektetési eszköz, amely egy másik eszköz árfolyamát követi. A CFD kereskedés előnye, hogy hatékonyan és olcsón lehet vele kereskedni az adott piacokon.

A CFD kereskedése során nem birtokolsz semmit, mert ez egy származtatott eszköz, amelynél csak az árfolyammozgásra spekulálsz. Ennek köszönhetően a költségei körülbelül olyanok, mint egy postai bélyeg.

Az árfolyam emelkedéséből és eséséből is profitálhatsz. Ha emelkedésre számítasz, long pozíciót nyitsz, ha esésre, akkor short pozíciót.

Long és short pozíció

A hosszú, vagyis long pozíció azt jelenti, hogy egy adott instrumentumban árfolyam-emelkedésre számítasz. A rövid, vagyis short pozíció pedig arra utal, hogy egy olyan instrumentum eladására spekulálsz, amelyet nem birtokolsz, mert úgy gondolod, hogy az ára csökkenni fog.

Ha a feltételezésed helyes, akkor az instrumentumot alacsonyabb áron tudod visszavásárolni, és nyereséget érhetsz el. Ha viszont az ár emelkedik, veszteséget szenvedsz el.

Bid / ask (vételi / eladási) árak

A bid / ask árak a kétirányú árjegyzésre utalnak, és azt a legjobb potenciális árat jelzik, amelyen egy értékpapír egy adott időpontban eladható és megvásárolható.

A vételi ár azt a maximális árat jelenti, amelyet egy vevő hajlandó fizetni egy részvényért vagy más értékpapírért. Az eladási ár pedig azt a minimális árat jelenti, amelyet egy eladó hajlandó elfogadni ugyanazért az értékpapírért.

Fontos, hogy egy ügylet megkötésekor az eladóktól vásárolsz, vagyis eladási áron, a vevőknek pedig vételi áron adsz el.

Tőkeáttét

A CFD-vel való kereskedés tőkeáttételt tesz lehetővé, mivel ez is egy származtatott, határidős ügylet. Ennek következtében a CFD-k a nagyon magas kockázati kategóriába tartoznak.

A tőkeáttétel megsokszorozza a letétbe helyezett tőkéd vásárlóerejét, így lehetővé teszi, hogy a letét értékét meghaladó ügyleteket köss. Például az 1:100-as tőkeáttétel azt jelenti, hogy a tranzakcióid értéke 100-szor nagyobb lehet, vagyis 1 dollár letét lehetővé teszi, hogy 100 dollár értékű tranzakciót köss.

A tőkeáttétel használata azonban általában nagyon kockázatosnak számít, és szigorú tőkevédelmi szabályokat igényel.

Margin

A margin az a biztosíték, amelyet a kereskedőnek a brókerénél kell letétbe helyeznie, és amely fedezi azt a hitelkockázatot, amelyet a tulajdonos a bróker számára jelent.

Tőkeáttételes piacon ez azt jelenti, hogy nem kell rendelkezned az ügylet teljes értékét fedező összeggel, hanem csak a bróker által megkövetelt összeggel. A tőkeáttételes ügylet értékének változását a letétbe helyezett pénzeszközök fedezik, és amikor ezek a pénzeszközök elfogynak, a bróker kénytelen lezárni az ügyletet.

Swap

A swap olyan megállapodás két fél között, amely meghatározza a kölcsönös kifizetések szabályait egy adott piaci paramétertől, például kamatlábtól vagy árfolyamtól függően.

Ennek a műveletnek az alaptípusa egy olyan szerződés, amelyben az egyik fél kompenzálja a másik felet a megállapodás szerinti paraméter változásának következményeiért.

Egyszerűbben fogalmazva: a swap egy pozíció nyitva hagyása a következő napra, amelyért a befektető kamatot kap vagy fizet. A gyakorlatban a Forexen és a CFD-ken végzett valamennyi tranzakció swap ügyletet tartalmaz.

Take Profit, Stop Loss és Trailing Stop

Take Profit (TP)

A Take Profit egy olyan megbízás, amely a nyereség automatikus realizálására szolgál egy előre megadott szinten. Rendszerint a pozícióddal ellentétes limitmegbízással jön létre.

Tehát a rövid pozíciót nyereséggel az ár alatti vételi limit megbízással zárod, a hosszú pozíciót pedig az ár feletti eladási limit megbízással.

Stop Loss (SL)

A Stop Loss a függő stop megbízás egy speciális típusa. A megbízás egy adott pozícióhoz kapcsolódik, és akkor záródik, amikor az ár emelkedik vagy csökken, elérve a Stop Loss szintet.

Trailing Stop (TS)

A Trailing Stop a Stop Loss megbízás egy speciális típusa, amely automatikusan követi azt az árat, amely a pozíciód javára változik.

Befektetési kalkulátor

A befektetési kalkulátor egy nagyszerű eszköz, amely hozzájárulhat a kockázatkezeléshez. Segít a kereskedés paramétereinek automatikus kiszámításában, például a pip-érték, a margin vagy a spread-érték meghatározásában, és azonnal megmutatja a kereskedés minden fontos szempontját. Így gyorsabban és megalapozottabban hozhatsz kereskedési döntéseket.

CFD kereskedési példa

Tegyük fel, hogy komolyan érdeklődsz a UK100, vagyis a brit FTSE 100 mögöttes termékének árfolyamingadozása iránt. Szeretnél profitálni a brit vállalatok jó teljesítményéből, így elsőre csak annyi a dolgod, hogy bejelentkezel az xStation platformba, és látod, hogy 6650-en áll Nagy-Britannia legjobb vállalatait tömörítő index árfolyama.

Pozíció nyitás

Úgy döntesz, hogy vételi irányba nyitsz 1 lot mennyiséggel 6650-es árfolyamszinten. Az 1 lotos pozíciónyitás minden 1 pont felfelé mozgásnál 6650 fölött +£10 profitot jelent.

Eredmény

6700-ra emelkedett a UK100 árfolyama, amely 50 pontos elmozdulást jelent, így a profit £500 (50 pips x £10). Természetesen az érmének két oldala van itt is: ha az ár 6600-ra esett volna, akkor £500 veszteséget könyvelhetnél el.

Milyen tőzsdei eszközöket érhetsz el CFD formában?

Vállalatunknál jelenleg 2100 instrumentummal, köztük CFD-kkel kereskedhetsz:

• Devizapárok
• Index CFD-k
• Részvény CFD-k
• Árupiaci CFD-k
• ETF CFD-k