- JPMorgan a raportat rezultatele pentru Q1 2022
- Rezultatele au fost mai bune decât se aștepta
- Metricele cheie privind vânzările mai scăzute comparativ cu Q1 2021
- Acțiunea de credit încetinește, ratele mai mari fiind unul dintre motive
- A fost anunțată o răscumpărare de acțiuni în valoare de 30 de miliarde de dolari
- Acțiunile evoluează ușor în scădere în premarket
JPMorgan Chase a fost prima bancă importantă de pe Wall Street care a raportat rezultatele financiare trimestriale pentru primul trimestru al anului 2022. Raportul a fost publicat astăzi înainte de deschiderea sesiunii de tranzacționare din SUA. Întrucât JPMorgan este cea mai mare bancă din SUA în ceea ce privește activele și una dintre cele mai mari din lume, raportul oferă, de asemenea, o privire rapidă asupra stării generale a economiei SUA în primul trimestru al anului 2022. Să aruncăm o privire asupra rezultatelor!
Rezultatele pentru Q1 2022
Începe să investești acum sau testează un cont demo fără riscuri
Deschide Cont Real Descarcă aplicația pentru mobil Descarcă aplicația pentru mobilJPMorgan a raportat rezultate trimestriale care, în multe cazuri, au fost mai bune decât se aștepta. Totuși, în același timp, au fost mai slabe decât în urmă cu un an. Venitul total ajustat a scăzut cu 4,8% YoY, la 31,59 miliarde USD, ca urmare a unei scăderi cu 28% YoY a veniturilor bancare de investiții. Veniturile din tranzacționarea cu venit fix și acțiuni s-au dovedit a fi mult mai bune decât se aștepta, dar, din nou, mai mici de la an la an. Creșterea nivelului general al ratelor dobânzilor a susținut venitul net al dobânzii. Cu toate acestea, o creștere a acestui tip de dobândă a fost determinată în primul rând de o majorare a depozitelor totale. Deteriorarea perspectivelor economice pentru economia globală, ca urmare a războiului dintre Rusia și Ucraina sau a politicii monetare mai stricte, poate fi văzută și în raport, cu o creștere semnificativă a provizioanelor JPMorgan pentru pierderi din credite.
Rezultatele financiare pentru Q1 2022 de la JPMorgan. Sursa: JPMorgan, Bloomberg, XTB Research
O nouă răscumpărare de acțiuni în valoare de 30 de miliarde de dolari
Deși imaginea de ansamblu prezentată de raportul trimestrial al JPMorgan nu este atât de pozitivă, metricele cheie privind vânzările fiind mai scăzute de la an la an, nu a descurajat Banca să anunțe un nou program de răscumpărare de acțiuni. JPMorgan va lansa o răscumpărare de acțiuni de 30 de miliarde de dolari, care va începe la 1 mai 2022. Cu toate acestea, nici perspectivele de viitor nu sunt atât de pozitive. Compania a remarcat că a marcat 524 de milioane de dolari în pierderi legate de consecințele invaziei Ucrainei (precum lărgirea marjelor de finanțare) și că acțiunea de creditare internă se slăbește. Crearea de împrumuturi auto a scăzut cu 25% față de anul trecut, pe fondul deficitului de aprovizionare cu vehicule. Inițierile de credite pentru locuințe au scăzut cu 37% față de anul trecut, pe fondul creșterii ratelor dobânzilor.
O privire pe grafic
În concluzie, rezultatele au fost solide la prima vedere - metricele cheie privind vânzările au fost mai mari decât se aștepta. Cu toate acestea, de la an la an, situația nu pare prea încurajatoare, majoritatea acestor valori cheie fiind mai mici față de anul trecut. De asemenea, compania a remarcat că acțiunea de creditare a încetinit, ratele mai mari fiind unul dintre factorii din spatele situației. Acesta este un semn de avertizare, deoarece politica monetară a SUA este așteptată să devină mult mai strictă în trimestrele următoare și ar putea slăbi și mai mult consumul. Într-o notă pozitivă, anunțarea unui plan de răscumpărare a acțiunilor ar trebui să ofere susținere pentru prețul acțiunilor.
Aruncând o privire asupra prețului acțiunilor JPMorgan (JPM.US) pe intervalul zilnic, putem observa că acțiunea a fost tranzacționată într-o mișcare descendentă din ultimul trimestru din 2021. O corecție ascendentă recentă nu a reușit să împingă prețul peste limita superioară a structurii Overbalance și deasupra retragerii Fibonacci de 38,2% a scăderii recente (zona de 145 USD). Acțiunile au șters majoritatea câștigurilor realizate în timpul corecției recente și s-au apropiat de minimele recente din zona de 128 USD. Acțiunile au câștigat în premarket imediat după lansare, dar ulterior au șters câștigurile și acum se tranzacționează cu aproximativ 1% mai puțin comparativ cu nivelul de închidere de ieri. Contextul nu se schimbă semnificativ când vine vorba despre perspectiva tehnică, dar pare să indice o îndreptare a cotației către suportul cheie menționat mai sus în zona de 128 USD.
Sursa: xStation5
"Acest material este o comunicare de marketing în sensul articolului 24 alineatul (3) din Directiva 2014/65 / UE a Parlamentului European și a Consiliului din 15 mai 2014 privind piețele de instrumente financiare, și de modificare a Directivei 2002/92 / CE și a Directivei 2011 / 61 / UE (MiFID II). Comunicarea de marketing nu este o recomandare de investiții sau o recomandare de informații sau o recomandare care sugerează o strategie de investiții în sensul Regulamentului (UE) nr. 596/2014 al Parlamentului European și al Consiliului din 16 aprilie 2014 privind abuzul de piață ( reglementarea abuzului de piață) și de abrogare a Directivei 2003/6 / CE a Parlamentului European și a Consiliului și a Directivelor Comisiei 2003/124 / CE, 2003/125 / CE și 2004/72 / CE și a Regulamentului delegat (UE) 2016/958 al Comisiei din 9 596/2014 al Parlamentului European și al Consiliului în ceea ce privește standardele tehnice de reglementare pentru aranjamentele tehnice pentru prezentarea obiectivă a recomandărilor de investiții sau a altor informații care sugerează strategii de investiții și pentru dezvăluirea de interese particulare sau indicații de conflicte de interese sau orice alte sfaturi, inclusiv în domeniul consultanței în materie de investiții, în sensul Legii privind tranzacționarea cu instrumente financiare din 29 iulie 2005 (de ex. Journal of Laws 2019, articolul 875, astfel cum a fost modificat). Comunicarea de marketing este pregătită cu cea mai mare diligență, obiectivitate, prezintă faptele cunoscute autorului la data pregătirii și este lipsită de orice elemente de evaluare. Comunicarea de marketing este pregătită fără a lua în considerare nevoile clientului, situația sa financiară individuală și nu prezintă nicio strategie de investiții în niciun fel. Comunicarea de marketing nu constituie o ofertă de vânzare, oferire, abonament, invitație la cumpărare, reclamă sau promovare a oricărui instrument financiar. XTB SA nu este responsabilă pentru acțiunile sau omisiunile niciunui client, în special pentru achiziționarea sau cedarea instrumente, întreprinse pe baza informațiilor conținute în această comunicare de marketing. XTB SA nu va accepta răspunderea pentru nicio pierdere sau daună, inclusiv, fără limitare, orice pierdere care poate apărea direct sau indirect, efectuată pe baza informațiilor conținute în această comunicare de marketing. În cazul în care comunicarea de marketing conține informații despre orice rezultat cu privire la instrumentele financiare indicate în acestea, acestea nu constituie nicio garanție sau prognoză cu privire la rezultatele viitoare. Performanțele anterioare nu indică neapărat rezultatele viitoare și orice persoană care acționează pe baza acestor informații o face pe propriul risc. Acest material nu este emis pentru a influenta deciziile de tranzacționare ale niciunei persoane. Informațiile cuprinse în cadrul acestui material nu sunt prezentate pentru a fi aplicate, copiate sau testate în cadrul tranzacțiilor dumneavoastră. Informațiile cuprinse în cadrul acestui material sunt emise în baza experienței proprii a emitentului și nu reprezintă o recomandare individuală, nu vizează atingerea anumitor obiective, randamente financiare și nu se adresează nevoilor niciunei persoane anume care ar primi-o. Premisele acestui material nu au în vedere situația și persoana dumneavoastră deci nu recomandăm utilizarea acestor informații sub orice formă. Utilizarea informațiilor cuprinse în cadrul acestui material în orice modalitate se face pe propria dumneavoastră răspundere. Acest material este emis de către un analist pentru care își asumă răspunderea XTB SA, persoană juridică autorizată de KNF – Autoritatea de Supraveghere Financiara din Polonia."
