Rezumat pentru piața mărfurilor - Aur, Petrol, Bumbac, Aluminiu (02.11.2021)

Aurul

• Metalele prețioase cu utilizare mai mare în industrie - paladiu și platina - au depășit aurul și argintul în ultimele două zile

• Decizia FOMC de miercuri, 20:00 ora României este crucială pentru metalele prețioase, în special pentru aur

• Îmbunătățirea datelor macroeconomice precum și accelerarea inflației ar putea susține probabil anunțul oficial al băncii centrale din SUA.

• Vor fi de urmărit momentul de început al diminuării programului QE, precum și dimensiunea acestei scăderi 

• În timp ce decizia privind reducerea programului QE este așteptată de ceva timp, scăderea imediată a mărimii achizițiilor poate exercita presiune asupra aurului

• Randamentul titlurilor de stat din SUA pe 10 ani a scăzut de la 1,70% la aproximativ 1,55% în ultimele 2 săptămâni, dar aurul nu a reușit să se aprecieze

• ETF-urile au crescut deținerile de argint și paladiu în ultima săptămână. Deținerile de aur și platină au scăzut ușor

• Aurul s-a retras sub pragul de 1.800 USD, dar a reușit să găsească suport la media mobilă de 50 de sesiuni

ETF-urile au crescut deținerile de argint și paladiu în ultima săptămână. Deținerile de aur și platină au scăzut ușor. Sursa: Bloomberg

Aurul a scăzut sub 1.800 USD, dar a găsit un suport la limita inferioară a geometriei pieței. Metalul prețios a urcat înapoi în canalul ascendent ulterior și a ajuns în zona de 1.790 USD. Aurul se tranzacționează lateral săptămâna aceasta deoarece investitorii par să fie în expectativă înaintea reuniunii FOMC de miercuri. Sursa: xStation5

Petrolul

• Reprezentanții țărilor OPEC+ se vor întâlni joi pentru a anunța decizia privind producția

• Economiile majore precum Statele Unite sau Japonia au cerut producătorilor de petrol să mărească producția pentru a ajuta la stabilizarea piețelor energetice

• Kuweitul nu vede necesar ca OPEC+ să crească ritmul majorărilor lunare de producție

• În cazul în care OPEC+ nu reușește să furnizeze lumii mai mult țiței, Statele Unite ar putea fi forțate să utilizeze rezerve strategice

• Țările OPEC (nu OPEC+) au sporit producția în octombrie cu aproximativ jumătate din ceea ce s-a convenit, în timp ce pentru Angola și Nigeria creșterea producției s-a dovedit dificilă.

• Se pare că Rusia a crescut producția cu mai mult decât s-a convenit în octombrie

• Benzinăriile din China au început să raționeze motorină pe fondul aprovizionării insuficiente

• Stocurile de petrol din SUA au crescut ușor săptămâna trecută, dar continuă să se apropie de minimul pe 5 ani pentru perioada curentă.

• BP a spus că cererea de petrol a revenit la peste 100 de milioane de barili pe zi

Stocurile de petrol din SUA au crescut ușor săptămâna trecută, dar continuă să graviteze în jurul minimului pe 5 ani pentru perioada curentă. Sursa: Bloomberg

WTI (OIL.WTI) nu a reușit să se recupereze complet după o scădere recentă deoarece piața a reluat declinul astăzi. Prețul a scăzut la 83,00 USD, o zonă care a înregistrat unele reacții de preț aseară. Cu toate acestea, suportul cheie de urmărit este marcat de media exponențială de 100 de perioade (linia roșie, interval H4), deoarece această medie mobilă a oprit vânzările în ultimele zile ale lunii octombrie. Sursa: xStation5

Bumbacul

• Prețurile bumbacului au atins maximele ultimilor 10 ani, aproape de 120 de dolari pe livră

• Asociația de bumbac din India a spus că exporturile de bumbac din India sunt de așteptat să scadă cu 38% în sezonul 2021/22, din cauza producției mai scăzute din țară și a cererii interne mai mari.

• Recoltarea bumbacului din unele state din SUA este de așteptat să se confrunte cu întârzieri din cauza precipitațiilor crescute în această săptămână

• Ploile abundente din Florida, Alabama și Georgia de săptămâna trecută s-ar putea să fi afectat calitatea recoltei

• Comitetul Consultativ Internațional pentru Bumbac estimează că producția globală de bumbac ar putea crește cu 6% în acest sezon, la 25,71 milioane de tone. Comitetul a remarcat că pentru producția din Africa de Vest este prevăzută o creștere masivă de 48% față de anul trecut

• Comitetul Consultativ Internațional pentru Bumbac se așteaptă, de asemenea, la o creștere de 1,6% a cererii globale, la 26 de milioane de tone.

Bumbacul a atins un maxim al ultimilor 10 ani, aproape de 120,00 USD pe livră. Prețul acestei materii prime a depășit limita superioară a unui canal ascendent abrupt în această săptămână. Perspectivele mai slabe pentru recolta din SUA și India furnizează combustibil pentru o creștere a prețului bumbacului. Cea mai apropiată rezistență de urmărit poate fi găsită în zona de 123,70 USD, unde se găsește retragerea exterioară Fibonacci de 161,8% a scăderii din 2018-2020. Sursa: xStation5

Aluminiul

• Aluminiul a scăzut cu 15% la maximul ultimilor 13 ani

• Prețurile metalelor industriale sunt sub presiunea riscurilor din China, cum ar fi criza energetică sau a reducerii datoriei din sectorul imobiliar

• Indicatorul PMI oficial pentru sectorul manufacturier din China a scăzut de la 49,6 la 49,2 puncte (așteptat 49,8). Aceasta a fost a doua lună consecutivă când indicatorul sectorului de producție chinez a stat în „teritoriu de contracție” (valoare sub 50)

• Companiile din industriile consumatoare de energie, cum ar fi topitoriile de aluminiu, din provinciile Shanxi și Guizhou sunt obligate să raționeze producția în timpul sezonului de iarnă

• Statele Unite au convenit să elimine taxele vamale la oțelul și aluminiul european, în încercarea de a reduce costurile și de a reduce blocajele în aprovizionare.

• Piețele futures estimează că prețurile vor scădea în anul viitor și ulterior

Aluminiul, la fel ca și alte metale industriale, a scăzut recent. Prețul metalului de bază a scăzut cu aproximativ 15% față de cel mai recent maxim din ultimii 13 ani. Preocupările legate de creșterea economică din China precum și eliminarea taxelor vamale americane asupra metalelor din UE contribuie la scăderea prețurilor. Prețul se apropie încet de zona de 2.600, unde pot fi găsite reacțiile anterioare ale prețurilor precum și linia ascendentă de trend. Sursa: xStation5