Rezumatul dimineții: Prăbușirea sectorului tehnologic și o zi de joi neagră pentru piețele globale

📈 Piețele bursiere din SUA

• Ședința de ieri de pe Wall Street s-a încheiat cu o vânzare masivă care a afectat toți indicii de referință majori din SUA.
• Nasdaq 100 a fost cel mai grav afectat, înregistrând o scădere de 6,4%, ceea ce reprezintă cea mai slabă performanță într-o singură zi din 2020.
• Și alți indici de referință importanți au înregistrat pierderi semnificative: Nasdaq Composite a scăzut cu 5,5%, S&P 500 a înregistrat o scădere de 4,4%, Dow Jones a scăzut cu 3,4%, iar indicele Russell 2000, care include companiile cu capitalizare mică, a scăzut cu 4,5%.
• Cea mai puternică presiune de vânzare s-a observat asupra acțiunilor din sectorul tehnologic, în special în sectoarele semiconductorilor și al inteligenței artificiale (AI).
• Producătorii de cipuri și furnizorii de componente au suferit o scădere excepțional de abruptă: acțiunile AMD s-au prăbușit cu 17%, Micron a scăzut cu 17,4%, iar Broadcom a pierdut 10,4%.
• Nici liderii pieței nu au fost cruțați: Nvidia a scăzut cu 9%, în timp ce acțiunile Tesla au înregistrat o scădere de 10%.
• În ansamblul sectorului tehnologic, căderea s-a accentuat în cazul SanDisk (care a înregistrat o scădere de peste 22%) și IREN (în scădere cu aproape 17%).
• Deteriorarea sentimentului pieței este alimentată în principal de îngrijorările tot mai mari cu privire la perspectivele de creștere viitoare ale sectorului AI, de amploarea masivă a cheltuielilor de capital pentru centrele de date și de potențialele obstacole de natură reglementară.
• Piețele adoptă o atitudine din ce în ce mai prudentă față de proiecțiile anterioare privind ritmul de dezvoltare a infrastructurii de AI, ceea ce a declanșat direct un val de realizare a profiturilor la nivelul întregului sector tehnologic.

🌏 Piețele de acțiuni din Asia

• Valul de vânzări de joi, care a pornit de pe Wall Street, s-a extins vineri și pe piețele asiatice, unde investitorii au continuat să-și reducă agresiv expunerea la acțiunile din sectorul tehnologic.
• Cel mai puternic val de vânzări a lovit Japonia și Coreea de Sud, ale căror economii și burse de valori rămân extrem de dependente de industria semiconductorilor și de dezvoltarea infrastructurii de AI.
• Principalii indici regionali au înregistrat scăderi abrupte: indicele KOSPI din Coreea de Sud a scăzut cu aproximativ 6%, urmat îndeaproape de indicele Nikkei 225 din Japonia, care a înregistrat o scădere de aproximativ 6%.
• Presiunea de vânzare s-a concentrat în mare măsură asupra producătorilor de semiconductori și a companiilor legate de expansiunea inteligenței artificiale.
• În Coreea de Sud, principalii producători de cipuri de memorie au suferit scăderi semnificative: SK Hynix a înregistrat o prăbușire de aproximativ 10%, în timp ce Samsung Electronics a pierdut circa 5%.
• În Japonia, speculatorii au exercitat o presiune puternică asupra unor companii precum Advantest, Kioxia Holdings și conglomeratul tehnologic SoftBank.

🏛️ Politica SUA și mediul de reglementare

• Evoluțiile politice recente din Statele Unite au declanșat o schimbare marcantă a sentimentului pieței față de sectorul inteligenței artificiale.
• Rezultatele alegerilor speciale din SUA au evidențiat o rezistență publică tot mai mare față de extinderea centrelor de date, determinată de consumul ridicat de energie electrică, de creșterea costurilor cu energia electrică pentru consumatorii locali și de crearea limitată de locuri de muncă locale pe termen lung.
• Conform relatărilor din presă, Marco Rubio, care ocupă în prezent funcția de secretar de stat și consilier pentru securitate națională al SUA, ar putea demisiona din administrația lui Donald Trump în viitorul apropiat.
• Surse din interior citate de presă indică faptul că această potențială plecare este legată de pregătirile pentru cursa prezidențială din 2028, în cadrul căreia Rubio ar intenționa, potrivit unor informații, să candideze pentru nominalizarea republicană.
• Speculațiile privind schimbările la nivel de conducere s-au intensificat în urma înfrângerii republicanilor în alegerile speciale pentru Congres, care au dus la preluarea controlului atât asupra Camerei Reprezentanților, cât și asupra Senatului de către democrați.
• Analiștii politici estimează că, în fața acestor rezultate electorale nefavorabile, până la cinci membri ai cabinetului lui Trump iau în calcul în prezent părăsirea administrației.

📊 Macroeconomie

• Punctul central al calendarului macroeconomic de astăzi îl reprezintă publicarea raportului privind locurile de muncă din sectorul non-agricol (NFP) din SUA pentru luna octombrie, acesta fiind cel mai important eveniment al sesiunii de tranzacționare pentru investitori.
• Conform estimărilor consensuale, economiștii se așteaptă ca numărul locurilor de muncă din sectorul non-agricol să fi crescut cu doar 64.000, comparativ cu cele 29.000 raportate în septembrie.
• Se preconizează că rata șomajului din SUA va rămâne neschimbată, la 4,2%.

🪙 Criptomonede

• Bitcoin (BTC) a fost supus unei presiuni puternice de vânzare, reflectând deteriorarea generală a apetitului pentru risc pe piețele financiare globale.
• În urma prăbușirii de pe Wall Street, determinată de sectorul tehnologic, investitorii au acționat rapid pentru a-și reduce riscul din portofolii, ceea ce a determinat BTC să-și piardă câștigurile anterioare și să coboare din nou sub pragul de 76.000 de dolari.
• O scădere similară a afectat și Ethereum (ETH), care s-a retras spre nivelul de 2.200 de dolari.

🛢️ Mărfuri energetice

• Contractele futures pe petrolul brut înregistrează o ușoară revenire tehnică după pierderile abrupte din ultima perioadă.
• Petrolul Brent, referința globală, a crescut cu peste 0,5%, oscilând în jurul pragului psihologic de 100 de dolari pe baril.
• Între timp, petrolul WTI, referința americană, avansează spre nivelul de 92 de dolari pe baril.

🥇 Metale prețioase

• Metalele prețioase se confruntă cu o deteriorare temporară a sentimentului pieței.
• Contractele futures pe aur își reduc câștigurile recente, scăzând cu aproximativ 1% pentru a se consolida în jurul valorii de 4.050 de dolari pe uncie.
• În aceeași perioadă, prețul argintului se tranzacționează în jurul valorii de 51,50 dolari pe uncie.