Ideea din spatele diversificării portofoliului este cu adevărat intuitivă. Este vorba despre deschiderea mai multor poziții pentru a reduce riscul total al portofoliului. „Nu îți pune toate ouăle într-un singur coș”, spune o vechea zicală. Același lucru poate (și ar trebui) să fie aplicat în cazul investițiilor. Deoarece toate investițiile implică riscuri, diversificarea adecvată este crucială, dat fiind faptul că aceasta trebuie să reducă riscul general al unui portofoliu de tranzacționare.
Există mai multe moduri simple de a pune în practică unele strategii de diversificare.
Corelația scăzută contribuie în mare măsură la reducerea riscurilor în comparație cu portofoliile cu dețineri mai corelate. Prin urmare, investițiile diversificate cu corelație scăzută sau negativă ar trebui să aibă o mare importanță pentru investitorii cu aversiune la risc. Sursă: Columbia Management Investment Advisers (via yieldstreet.com)
Două tipuri de instrumente pot fi considerate deosebit de utile pentru investitorii cu un portofoliu de acțiuni care doresc să compună un portofoliu diversificat - CFD-uri și ETF-uri.
CFD-urile sunt instrumente financiare derivate, care permit investitorilor să profite de creșterea prețurilor (prin poziții long) sau de scăderea prețurilor (prin poziții short) pe instrumentele financiare subiacente. Din acest motiv, este posibilă acoperirea pozițiilor în cazul în care un investitor suspectează că ar putea apărea anumite fluctuații rapide ale pieței. Prin deschiderea poziției opuse (de exemplu, inițial un investitor deține 1000 de acțiuni ale companiei XYZ și apoi acesta “shortează” 1000 de acțiuni ale companiei XYZ într-o tranzacție CFD), poziția este neutralizată.
Platforma de tranzacționare a XTB oferă acces la o gamă largă de instrumente financiare, inclusiv contracte pentru diferență (CFD), cum ar fi GOLD, SILVER, OIL sau indici bursieri - DE30, US500, US30 printre altele. CFD-urile te pot ajuta să îți diversifici portofoliul de tranzacționare.
Să aruncăm o privire la una dintre cele mai populare piețe, și anume piața aurului. CFD-urile sunt instrumente cu levier, ceea ce înseamnă că investitorii pot câștiga expunere pe piață utilizând o sumă relativ mică. Cu toate acestea, CFD-urile sunt, de asemenea, asociate cu un risc mai mare, deoarece tranzacționarea cu efect de levier ar putea amplifica fie câștigurile, fie pierderile.
1 lot din contractul GOLD este egal cu 100 uncii. Cu toate acestea, merită să subliniem faptul că CFD-urile permit tranzacționarea micro loturilor, astfel încât investitorii să poată personaliza cu ușurință dimensiunea poziției lor. De exemplu, dacă un investitor dorește să deschidă o poziție long (de cumpărare) pe aur, acesta poate alege volumul pe care și-l poate permite (de exemplu, 0,10 lot). Mai mult, traderii nu au nevoie de sume mari de bani, deoarece efectul de levier este de 1:20 în acest caz.
Tranzacționarea altor CFD-uri se face într-un mod similar. În ceea ce privește indicii, CFD-urile reflectă cele mai mari valori de referință ale acțiunilor de la principalele burse de valori. De exemplu, US500 urmărește performanța celor mai mari 500 de acțiuni americane cotate pe piața organizată - aceasta se referă la indicele S&P 500. Aici efectul de levier este de 1:20, iar dimensiunea minimă a poziției pe care investitorii o pot deschide este de 0,01 lot.
Pe de altă parte, fondurile tranzacționate la bursă (ETF) ar putea fi o soluție interesantă pentru investitorii care doresc să obțină o expunere pe diferite piețe. În loc să cumpere mai multe acțiuni, se poate diversifica riscul prin cumpărarea unui ETF axat pe un anumit sector de pe piețele financiare (de exemplu, energie, date financiare, metale prețioase etc.). Există ETF-uri care urmăresc indici bursieri majori, obligațiuni, piețe ale metalelor prețioase și alte mărfuri - varietatea acestor instrumente este foarte largă. De aceea, atât ETF-urile, cât și CFD-urile au devenit o soluție populară pentru mulți investitori. Trebuie să recunoaștem că diversificarea riscurilor, în zilele noastre, a devenit ușor accesibilă investitorilor de retail.
Diversificarea activelor cu care investitorii caută să își echilibreze expunerea pe acțiuni și obligațiuni pot fi obținute prin investiția în mărfuri. Deoarece piețele au devenit puternic interconectate în ultimii ani, mărfurile pot fi piesa lipsă din puzzle-ul portofoliului.
Investitorii pot urmări diversificarea investițiilor prin tranzacționarea mărfurilor prin intermediul platformei de tranzacționare XTB. Există mai multe modalități de a face acest lucru:
Cercetările academice și investitorii profesioniști au găsit dovezi că, între clasele de active, corelațiile au crescut în ultimii ani. Între timp, mărfurile sunt separate de factori de risc distincti, în comparație cu acțiunile și obligațiunile, prin urmare ar trebui luate în considerare la compunerea unui portofoliu de tranzacționare diversificat. De fapt, mărfurile asigură o acoperire naturală împotriva pierderilor de capitaluri proprii și deținere a datoriilor pe perioade mai mari de inflație. Așteptările privind inflația au crescut în zilele noastre, ceea ce poate fi asociat cu creșterea prețurilor la mărfuri, redeschiderea economiilor majore și revenirea cererii, dar și cu stimulente fiscale și monetare enorme.
Modificările prețului petrolului au fost corelate pozitiv și semnificativ cu așteptările inflației. Sursa: Yardeni Research (yardeni.com)
Prețurile mărfurilor industriale pun presiune și asupra așteptărilor privind creșterea inflației. Sursa: Yardeni Research (yardeni.com)
Pe lângă acest lucru, investitorii ar putea căuta și expunere indirectă la prețurile mărfurilor. Investiția în acțiuni, ale căror prețuri depind în mare măsură de anumite mărfuri, este un alt mod de a crea un portofoliu diversificat. De exemplu, companiile miniere de cupru se bazează pe cupru, ceea ce înseamnă că acțiunile lor sunt corelate pozitiv și semnificativ cu prețurile cuprului. Aceeași schemă poate fi aplicată și altor mărfuri (de exemplu, minerii de aur sau producătorii de petrol). Merită să subliniem că o astfel de soluție poate avea un avantaj important față de investițiile directe în mărfuri, deoarece unele companii pot plăti și dividende.
Scanerul de ETF-uri disponibil în platforma de tranzacționare XTB poate fi util atunci când cauți ETF-uri bazate pe mărfuri. Sursa: xStation 5
"Acest material este o comunicare de marketing în sensul articolului 24 alineatul (3) din Directiva 2014/65 / UE a Parlamentului European și a Consiliului din 15 mai 2014 privind piețele de instrumente financiare, și de modificare a Directivei 2002/92 / CE și a Directivei 2011 / 61 / UE (MiFID II). Comunicarea de marketing nu este o recomandare de investiții sau o recomandare de informații sau o recomandare care sugerează o strategie de investiții în sensul Regulamentului (UE) nr. 596/2014 al Parlamentului European și al Consiliului din 16 aprilie 2014 privind abuzul de piață ( reglementarea abuzului de piață) și de abrogare a Directivei 2003/6 / CE a Parlamentului European și a Consiliului și a Directivelor Comisiei 2003/124 / CE, 2003/125 / CE și 2004/72 / CE și a Regulamentului delegat (UE) 2016/958 al Comisiei din 9 596/2014 al Parlamentului European și al Consiliului în ceea ce privește standardele tehnice de reglementare pentru aranjamentele tehnice pentru prezentarea obiectivă a recomandărilor de investiții sau a altor informații care sugerează strategii de investiții și pentru dezvăluirea de interese particulare sau indicații de conflicte de interese sau orice alte sfaturi, inclusiv în domeniul consultanței în materie de investiții, în sensul Legii privind tranzacționarea cu instrumente financiare din 29 iulie 2005 (de ex. Journal of Laws 2019, articolul 875, astfel cum a fost modificat). Comunicarea de marketing este pregătită cu cea mai mare diligență, obiectivitate, prezintă faptele cunoscute autorului la data pregătirii și este lipsită de orice elemente de evaluare. Comunicarea de marketing este pregătită fără a lua în considerare nevoile clientului, situația sa financiară individuală și nu prezintă nicio strategie de investiții în niciun fel. Comunicarea de marketing nu constituie o ofertă de vânzare, oferire, abonament, invitație la cumpărare, reclamă sau promovare a oricărui instrument financiar. XTB SA nu este responsabilă pentru acțiunile sau omisiunile niciunui client, în special pentru achiziționarea sau cedarea instrumente, întreprinse pe baza informațiilor conținute în această comunicare de marketing. XTB SA nu va accepta răspunderea pentru nicio pierdere sau daună, inclusiv, fără limitare, orice pierdere care poate apărea direct sau indirect, efectuată pe baza informațiilor conținute în această comunicare de marketing. În cazul în care comunicarea de marketing conține informații despre orice rezultat cu privire la instrumentele financiare indicate în acestea, acestea nu constituie nicio garanție sau prognoză cu privire la rezultatele viitoare. Performanțele anterioare nu indică neapărat rezultatele viitoare și orice persoană care acționează pe baza acestor informații o face pe propriul risc. Acest material nu este emis pentru a influenta deciziile de tranzacționare ale niciunei persoane. Informațiile cuprinse în cadrul acestui material nu sunt prezentate pentru a fi aplicate, copiate sau testate în cadrul tranzacțiilor dumneavoastră. Informațiile cuprinse în cadrul acestui material sunt emise în baza experienței proprii a emitentului și nu reprezintă o recomandare individuală, nu vizează atingerea anumitor obiective, randamente financiare și nu se adresează nevoilor niciunei persoane anume care ar primi-o. Premisele acestui material nu au în vedere situația și persoana dumneavoastră deci nu recomandăm utilizarea acestor informații sub orice formă. Utilizarea informațiilor cuprinse în cadrul acestui material în orice modalitate se face pe propria dumneavoastră răspundere. Acest material este emis de către un analist pentru care își asumă răspunderea XTB SA, persoană juridică autorizată de KNF – Autoritatea de Supraveghere Financiara din Polonia."
Începi simplu și gratuit pentru primele 30 de zile. Înscrierea durează doar câteva minute.
Deschide Cont Demo download now download now