Calendario económico – Giro hacia una política monetaria más flexible del Banco de Japón y los datos clave de Europa y EE. UU.

La sesión de hoy en los mercados financieros está marcada por decisiones clave de política monetaria en Asia. El Banco de Japón (BoJ) decidió subir los tipos de interés en 25 puntos básicos hasta situarlos justo por debajo del 1,25%, lo que provocó una fuerte volatilidad en los pares del yen. El tipo de cambio USDJPY subió por encima del nivel de 157, alcanzando sus picos más altos desde principios de septiembre.

El BoJ señaló el aumento de las expectativas de inflación y la traslación de los mayores costes salariales a los precios minoristas. Mientras tanto, el IPC subyacente nacional de Japón se situó en el 1,7% interanual, ligeramente por debajo del consenso (1,8%). Un factor clave detrás de la debilidad del yen fue la falta de un mensaje marcadamente hawkish y el voto de dos miembros a favor de mantener los tipos de interés.

Nueva Zelanda publicó datos de balanza comercial mejores de lo esperado (un menor déficit comercial) y una lectura más alta del índice de precios de los alimentos. Más tarde en el día, la atención de los inversores se desplazará a los datos de ventas minoristas del Reino Unido, la producción industrial de EE. UU. y los discursos de los bancos centrales, incluida la presidenta del BCE, Christine Lagarde. La situación geopolítica se mantiene tensa tras los informes de ataques rusos a infraestructuras logísticas cerca de Odesa.

Publicaciones clave de la sesión asiática

Nueva Zelanda - El Índice de Precios de los Alimentos (FPI) m/m se situó en el 0,3% (anterior: 0,1%).

Nueva Zelanda - La balanza comercial mostró un déficit de -1349M frente a las previsiones de -1775M (anterior: -2118M).

Japón - El IPC subyacente nacional interanual se ralentizó al 1,7% con un consenso del 1,8% (anterior: 1,8%).

Japón - El Banco de Japón subió su tipo de interés principal al 1,25% (anterior: 1,00%), señalando el riesgo de que la inflación se mantenga por encima del objetivo del 2%.

Calendario macroeconómico (CET)

01:30 CET Australia - Discurso de la gobernadora del RBA, Bullock.

04:54 CET Japón - Declaración de política monetaria del BOJ.

08:00 CET Alemania - Índice de Precios de Producción (IPP) m/m. Consenso: 0,6%. Lectura anterior: 1,1%.

08:00 CET Reino Unido - Ventas minoristas m/m. Consenso: -0,2%. Lectura anterior: -0,5%.

10:00 CET Eurozona - Cuenta corriente. Consenso: 30,7B. Lectura anterior: 35,1B.

12:30 CET Eurozona - Discurso de la presidenta del BCE, Christine Lagarde.

15:15 CET EE. UU. - Utilización de la capacidad instalada. Consenso: 76,4%. Lectura anterior: 76,3%.

15:15 CET EE. UU. - Producción industrial m/m. Consenso: 0,3%. Lectura anterior: 0,2%.

15:30 CET EE. UU. - Discurso de Bowman, miembro del FOMC.

16:00 CET EE. UU. - Índice líder del Conference Board m/m. Consenso: 0,1%. Lectura anterior: 0,2%.

17:45 CET EE. UU. - Discurso de Schmid, miembro del FOMC.

Todo el día CET Eurozona - Reunión del ECOFIN.

Todo el día CET Eurozona - Reunión del Eurogrupo.

Todo el día CET China - Inversión extranjera directa acumulada en el año interanual. Lectura anterior: -6,2%.

Mercados a vigilar

USDJPY - El par de divisas muestra un fuerte crecimiento, alcanzando su nivel más alto desde principios de septiembre tras la decisión del BoJ de subir los tipos de interés en 25 puntos básicos. El mercado está reaccionando dinámicamente al mensaje del banco central y a la próxima rueda de prensa.

GBPUSD - La libra esterlina estará bajo una fuerte influencia tras la publicación de los datos de ventas minoristas de agosto. Una lectura mejor de lo esperado podría respaldar a la libra y llevar al Banco de Inglaterra a adoptar un enfoque más cauto hacia la flexibilización de la política monetaria.

EURUSD - El par de divisas principal puede presentar una mayor volatilidad debido al discurso programado de la presidenta del BCE, Christine Lagarde, y a las reuniones en curso del Eurogrupo y el ECOFIN, que podrían aportar comentarios sobre la situación económica de la eurozona.