Resumen de la mañana: El dólar se fortalece

Los precios del petróleo vuelven a rebotar en medio de las renovadas tensiones entre Arabia Saudí y los hutíes. Las fuerzas hutíes informaron de ataques contra el aeropuerto de Riad, el aeropuerto de Abha y una base aérea saudí, aunque el ataque sobre Riad no ha sido confirmado.

El crudo Brent se mantiene cerca de los 100 USD por barril, mientras que el WTI ha subido por encima de los 90 USD por barril.

Se espera que una tormenta en desarrollo en el golfo de México se fortalezca hasta convertirse en el primer huracán de la temporada atlántica de 2026. Las zonas marítimas situadas a lo largo de su trayectoria proyectada representan alrededor del 15% de la producción de petróleo de EE. UU., mientras que varias refinerías también podrían estar en riesgo. Las paralizaciones de refinerías podrían tener un impacto aún mayor que una menor producción de crudo, dadas las ya ajustadas condiciones en el mercado del diésel.

Según diversos informes, las compañías navieras están pagando a los capitanes de petroleros alrededor de 100 000 USD al mes, junto con importantes bonificaciones, por transitar por el estrecho de Ormuz. Las tripulaciones todavía tienen derecho a rechazar viajes a zonas de guerra, lo que convierte la disponibilidad de personal en otra limitación para las exportaciones del golfo Pérsico.

Los datos del API de EE. UU. mostraron una caída en los inventarios de petróleo crudo de alrededor de 2,1 millones de barriles, mientras que el mercado esperaba un incremento. Los inventarios de gasolina también descendieron, mientras que las existencias de destilados aumentaron ligeramente.

El rendimiento del bono del Tesoro de EE. UU. a 10 años se mantiene en torno al 5,3% tras una prolongada liquidación en el mercado de bonos. Goldman Sachs considera que el movimiento puede haber ido demasiado lejos y señala los precios del petróleo, la solidez de los datos económicos de EE. UU., las débiles subastas del Tesoro, la emisión de deuda corporativa vinculada a la IA y las ventas técnicas como los principales catalizadores.

El dólar estadounidense se fortaleció de forma generalizada (USD/IDX +0.25%) durante la sesión asiática, siguiendo el alza en los rendimientos del Tesoro de EE. UU. El USD/JPY se acercó a 158.4000, mientras que el EUR/USD cayó por debajo de 1.1220.

Los salarios reales en Japón aumentaron por octavo mes consecutivo, mientras que los salarios base siguen creciendo a un ritmo cercano al 4%. Los datos refuerzan la postura del BOJ a favor de nuevas subidas de tipos tras el ajuste de septiembre al 1,25%. Los elevados precios del petróleo siguen siendo la principal amenaza para el poder adquisitivo de los hogares y la sostenibilidad del crecimiento de los salarios reales.

Los modelos internos del RBA sugieren que una caída sostenida del 20% en las acciones vinculadas a la IA podría lastrar el consumo australiano, en particular si las ventas se extienden al conjunto del mercado bursátil. Junto con la caída de los precios de la vivienda, esto representaría un riesgo importante para el gasto de los hogares.

Según diversas informaciones, SpaceX busca captar 40 000 millones de USD en financiación, incluidos alrededor de 30 000 millones de USD en deuda con grado de inversión, para comprar chips de IA de Nvidia.