DE40: Evropské trhy pod tlakem, Deutsche Telekom zahajuje zpětný odkup akcií

• Evropské akcie se obchodují smíšeně, francouzský FRA40 klesá o 0,43 %, zatímco polský W20 roste o 0,45 %.
• Airbus navzdory dobrým prosincovým výsledkům nedosáhne cíle dodávek do roku 2024 s přibližně 760 letadly
• Deutsche Telekom zahajuje první tranši programu zpětného odkupu akcií v hodnotě 550 milionů eur, akcie rostou o 0,55 %
• Ceny elektřiny v Německu se na čtyři hodiny dostaly do záporných hodnot, protože dodávky energie z obnovitelných zdrojů prudce vzrostly, což značí rostoucí trend v celé Evropě
• Německá míra nezaměstnanosti: Skutečná hodnota 6,1 % (prognóza 6,2 %, předchozí 6,1 %)

Obecná situace na trhu: Evropské trhy vykazují smíšenou výkonnost, většina indexů se obchoduje níže. V čele poklesů stojí francouzský FRA40 (-0,43 %), následovaný rakouským AUT20 (-0,33 %) a německým DE40 (-0,12 %). Italský ITA40 a panevropský EU50 se rovněž obchodují níže (-0,11 %, resp. -0,08 %). Pozitivní je, že nejvýraznější zisky vykazuje polský W20 (+0,45 %), následovaný nizozemským NED25 (+0,33 %) a španělským SPA35 (+0,31 %). Výrazněji se obchoduje také švýcarský SUI20 (+0,13 %) a britský UK100 (+0,30 %).

Návratnost indexu Dax podle odvětví. Zdroj: Bloomberg Financial LP

Pokud se podíváme na výkonnost německého indexu DAX, pak v čele růstu stojí komunikační služby (+0,69 %), následované finančními službami (+0,45 %) a nemovitostmi (+0,27 %). V kladném teritoriu se obchodují také utility (+0,10 %) a spotřební zboží (+0,03 %). Naopak největší pokles vykazují informační technologie (-0,63 %), následované materiály (-0,46 %) a průmyslovými podniky (-0,37 %). Níže se obchoduje také se spotřebním zbožím (-0,14 %) a zdravotní péčí (-0,03 %). Souhrnná výkonnost indexu DAX vykazuje mírný pokles o -0,10 %, přičemž šíře trhu je negativní, neboť šest z deseti sektorů se obchoduje níže.

Volatilita je v současné době pozorována na širším evropském trhu. Zdroj: xStation

 

Německý index DE40 konsoliduje, přičemž RSI vykazuje známky býčí divergence, což potenciálně signalizuje zmírnění medvědího momentu. Kromě toho se MACD zpřísňuje, což naznačuje možný býčí crossover v blízké budoucnosti.

Pro medvědy by opětovné otestování říjnového maxima na úrovni 19 783 mohlo urychlit klesající momentum. Rozhodné prolomení pod tuto úroveň by mohlo otevřít cestu k opětovnému otestování maxima ze začátku listopadu na úrovni 19 525, které je v těsném souladu s 50denním SMA na úrovni 19 701 a tvoří tak kritickou zónu podpory.

Pro býky slouží jako klíčová rezistence úroveň 78,6 % Fibonacciho retracementu na úrovni 20 189. Tato úroveň se v posledních seancích ukázala jako významná a mohla by buď sloužit jako odrazový můstek pro další býčí růst, nebo v případě odmítnutí signalizovat počátek medvědí divergence. Obchodníci by měli tyto úrovně sledovat kvůli jasnějším směrovým signálům. Zdroj: xStation

Firemní zprávy:

• Airbus (AIR.DE) nesplnil cíl dodávek do roku 2024 navzdory prosincovému vzestupu - Výrobce letadel dodal v roce 2024 přibližně 760 letadel, čímž nesplnil svůj revidovaný cíl 770 kusů navzdory silnému prosincovému výsledku téměř 120 dodávek. Společnost původně plánovala 800 dodávek, ale v červnu snížila výhled kvůli problémům v dodavatelském řetězci. Analytici agentury Bloomberg Intelligence předpokládají pro rok 2025 869 dodávek vzhledem k silné poptávce po úsporných modelech.
• Deutsche Telekom (DTE.DE) zahajuje program zpětného odkupu akcií - Německý telekomunikační gigant oznámil, že v období od 3. ledna do 4. dubna plánuje nakoupit akcie v hodnotě až 550 milionů eur, což při současných cenách představuje přibližně 18,85 milionu akcií. Jedná se o první tranši již dříve oznámeného programu zpětného odkupu v hodnotě 2 miliard eur do roku 2025. Akcie po této zprávě vzrostly o 0,55 % na 29,33 EUR.
• Německé ceny elektřiny se dostaly do záporných hodnot v souvislosti s nárůstem obnovitelných zdrojů - Ceny elektřiny v Německu se ve čtvrtek na čtyři hodiny dostaly pod nulu, protože výroba větrné energie se přiblížila 40 gigawattům a předstihla poptávku. Země zaznamenala 468 hodin záporných cen v roce 2024, což je o 60 % více než v předchozím roce, což odráží problémy při řízení rostoucí kapacity obnovitelných zdrojů. Podobné trendy byly pozorovány v celé Evropě, přičemž Francie, Spojené království a Španělsko rovněž zaznamenaly zvýšený počet případů záporných cen.
• Transformace evropského trhu s elektřinou pokračuje - Investice do obnovitelných zdrojů energie v EU dosáhly v roce 2023 výše 110 miliard dolarů, což je o 6 % více než v předchozím roce, protože region urychluje svou energetickou transformaci v důsledku snížení toku ruského plynu. Tento posun upozornil na problémy v oblasti infrastruktury, zejména v kapacitě bateriových úložišť pro solární energii, což má podle společnosti SEB Research dopad na výhody pro spotřebitele plynoucí z nižších denních cen.

Další zprávy přicházejí od jednotlivých společností indexu DAX. Zdroj: Bloomberg Financial LP