📆Údaje o inflaci US PCE za prosinec naplánovány na dnešních 14:30
Závěrečná předvánoční seance na globálních finančních trzích je zatím klidná. Obchodní rozsahy jsou úzké, protože investoři se těší na dlouhý prázdninový víkend. Obchodníkům však bude dnes ve 14:30 nabídnut důležitý údaj z USA – měsíční datový balíček za listopad, včetně inflace PCE, což je preferované měřítko inflace Fedu.
Co trh očekává od dnešních dat?
Začněte investovat ještě dnes nebo vyzkoušejte testovací účet zdarma
Otevřít účet Vyzkoušet platformu Stáhnout mobilní aplikaci Stáhnout mobilní aplikaci- Celková inflace PCE (roční). Očekáváno: 2,8 % meziročně. Předchozí: 3,0 % meziročně
- Celková inflace PCE (měsíční). Očekávaný: 0,0 % MoM. Předchozí: 0,0 % MoM
- Jádrová inflace PCE (roční). Očekáváno: 3,3 % meziročně. Předchozí: 3,5 % meziročně
- Jádrová inflace PCE (měsíční). Očekávaný: 0,2 % meziměsíčně. Předchozí: 0,2 % MoM
- Osobní příjem. Očekávaný: 0,4 % meziměsíčně. Předchozí: 0,2 % MoM
- Osobní výdaje. Očekávaný: 0,3 % meziměsíčně. Předchozí: 0,2 % MoM
Inflace PCE a inflace CPI. Zdroj: Macrobond, XTB Research
Jak data ovlivní trhy a Fed?
Peněžní trhy oceňují snížení sazeb o 150 bazických bodů během roku 2024. Fed pro rok 2024 předpokládá tři snížení sazeb o 25 bazických bodů. Tržní očekávání se zdají být vysoká, ale údaje o inflaci, které jsou v souladu nebo pod očekáváním, mohou povzbudit investory, aby pokračovali v prodeji USD a nákup akcií. Je třeba poznamenat, že index S&P 500 roste již 8 týdnů v řadě a dnešní čtení PCE může rozhodnout, zda se index udrží na rekordních úrovních.
Peněžní trhy počítají s asi 80% pravděpodobností, že Fed provede první snížení sazeb již na zasedání v březnu 2024. Pokud by však údaje o inflaci byly nižší, než se očekávalo, tyto holubičí sázky se mohou dále zvýšit a mohou umožnit indexům pokračovat v obchodování na rekordních úrovních a umožnit EURUSD dokončit rok nad 1,10.
Peněžní trhy očekávají v příštím roce extrémně holubičí Fed, vzhledem k počtu a načasování snížení sazeb v ceně. Zdroj: Bloomberg
EURUSD
EURUSD se obchoduje na nejvyšší úrovni od srpna 2023. Pokud by se býci udrželi nad touto úrovní až do konce roku, technické nastavení by naznačovalo možnost testu 78,6% retracementu. Nicméně, pokud by data PCE překonala očekávání, EURUSD může dostat zásah s 1,0970 oblastí, která bude první sledovanou podporou.
Zdroj: xStation5
US100
US100 se nadále obchoduje na téměř rekordních úrovních, ale výprodeje čínských herních akcií dnes způsobují zhoršení sentimentu. Pokud by se inflace PCE dostala pod očekávání, US100 se může pokusit vyšplhat nad hranici 17 000 bodů. Na druhou stranu, hodnota PCE nad očekáváním (3,4 % meziročně a 0,3 % meziměsíčně pro jádro PCE) by zvýšila riziko korekce směrem dolů, přičemž potenciálním cílem je 16 780 bodů.
Zdroj: xStation5
Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 75 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků. Investování je rizikové. Investujte zodpovědně. Tento materiál je marketingovou komunikací ve smyslu čl. 24 odst. 3 směrnice Evropského parlamentu a Rady 2014/65/EU ze dne 15. května 2014 o trzích finančních nástrojů, kterou se mění směrnice 2002/92/ES a směrnice 2011/61/EU (MiFID II). Marketingová komunikace není investiční doporučení ani informace doporučující či navrhující investiční strategii ve smyslu nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014 ze dne 16. dubna 2014 o zneužívání trhu (nařízení o zneužívání trhu) a o zrušení směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES a směrnic Komise 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a nařízení Komise v přenesené pravomoci (EU) 2016/958 ze dne 9. března 2016, kterým se doplňuje nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014, pokud jde o regulační technické normy pro technická ujednání pro objektivní předkládání investičních doporučení nebo jiných informací doporučujících nebo navrhujících investiční strategie a pro zveřejnění konkrétních zájmů nebo náznaků střetu zájmů nebo jakékoli jiné rady, a to i v oblasti investičního poradenství, ve smyslu zákona č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu. Marketingová komunikace je připravena s nejvyšší pečlivostí, objektivitou, prezentuje fakta známé autorovi k datu přípravy a neobsahuje žádné hodnotící prvky. Marketingová komunikace je připravena bez zohlednění potřeb klienta, jeho individuální finanční situace a nijak nepředstavuje investiční strategii. Marketingová komunikace nepředstavuje nabídku k prodeji, nabídku, předplatné, výzvu na nákup, reklamu nebo propagaci jakýchkoliv finančních nástrojů. Společnost XTB S.A., organizační složka nenese odpovědnost za jakékoli jednání nebo opomenutí klienta, zejména za získání nebo zcizení finančních nástrojů, na základě informací obsažených v této marketingové komunikaci. V případě, že marketingová komunikace obsahuje jakékoli informace o jakýchkoli výsledcích týkajících se finančních nástrojů v nich uvedených, nepředstavují žádnou záruku ani předpověď ohledně budoucích výsledků. Minulá výkonnost nemusí nutně vypovídat o budoucích výsledcích a každá osoba jednající na základě těchto informací tak činí zcela na vlastní riziko.
