Do nového obchodního týdne vstupujeme bezprostředně po prodlouženém svátečním víkendu ve Spojených státech, kde země oslavila 250. výročí podpisu Deklarace nezávislosti. Začátek léta často znamená nástup sezónního útlumu na finančních trzích, tedy období obvykle charakterizovaného menším počtem významných událostí a nižší volatilitou. Zatímco loňský rok byl definován obchodní válkou, globální ekonomika nyní funguje ve stínu nejistoty na Blízkém východě a zároveň pozorně sleduje závody ve vývoji umělé inteligence.
Po posledním zasedání OPEC+ se investoři výrazně zaměří na vývoj na Blízkém východě, zejména pokud jde o export ropy a obnovení produkce. V úterý začíná v Ankaře summit vedení NATO za účasti amerického prezidenta Donalda Trumpa, zatímco v Íránu pokračují státní smuteční ceremonie po smrti nejvyššího vůdce Alího Chameneího. Vzhledem k těmto blížícím se katalyzátorům by se účastníci trhu měli v nadcházejících dnech zaměřit na tři klíčové instrumenty: OIL, US100 a NZDUSD.
OIL (ropa Brent)
Obchodní týden začíná tím, že trhy vstřebávají výsledek nedělního virtuálního summitu ministrů OPEC+, kteří se sešli, aby určili úrovně produkce pro rozšířený kartel. Ačkoli oficiální produkční cíle byly v poslední době zvyšovány téměř každý měsíc, tato navýšení probíhala výhradně na papíře. Nejnovější data za červen ukázala, že skutečná produkce mezi klíčovými producenty na Blízkém východě klesla, a to navzdory podpisu memoranda o příměří 17. června.
Pozornost je třeba věnovat také státnímu pohřbu bývalého íránského nejvyššího vůdce Alího Chameneího, který trvá do 9. července. Jakákoli politická prohlášení z Teheránu během tohoto období budou globální finanční trhy bedlivě sledovat.
Klíčové ukazatele ke sledování: Obchodníci budou sledovat tok tankerů přes Hormuzský průliv spolu s týdenními údaji o zásobách ropy v USA. Komerční zásoby se propadly na nejnižší úroveň od roku 2018, zatímco Strategické ropné rezervy se po posledním koordinovaném uvolnění ze strany Mezinárodní energetické agentury nacházejí na nejnižší úrovni od 80. let.
US100 (Nasdaq 100)
Americký technologický sektor vstupuje do období významných makroekonomických a strukturálních změn. Akciové investory čeká okamžitý test v podobě pondělního indexu ISM ve službách a následných komentářů představitelů Fedu.
Ačkoli výsledková sezóna firem nezačne naplno až do poloviny července, tedy v období, kdy bude Kevin Warsh také vypovídat před Kongresem, trhy ve středu obdrží zápis z posledního zasedání FOMC. Přestože tyto zápisy v posledních letech částečně ztratily schopnost výrazně hýbat trhem kvůli dopřednému výhledu a tiskovým konferencím po zasedáních, současné prostředí omezené komunikace ze strany Fedu znamená, že detailní záznamy mohou mít pro investory větší hodnotu.
Zařazení SpaceX do indexu: V úterý bude SpaceX oficiálně zařazena do indexu Nasdaq 100, a to jen několik týdnů po své primární veřejné nabídce akcií. Toto zařazení vyvolá rozsáhlé převažování portfolií mezi ETF, což je proces, který obvykle generuje zvýšené objemy obchodování a vyšší volatilitu.
Kontrola zdraví spotřebitele: Současně tento týden přijdou výsledkové reporty od významných společností včetně PepsiCo a Delta Air Lines. Tyto firemní výsledky nabídnou důležitý test odolnosti spotřebitelů vůči převládajícímu makroekonomickému prostředí.
NZDUSD
Středa slibuje být pro tento měnový pár rozhodujícím dnem, protože přinese vysokou koncentraci katalyzátorů jak z antipodů, tak z Washingtonu. Investoři budou mít k dispozici komplexní soubor dat pro obchodování měnících se trajektorií měnové politiky obou zemí.
Reserve Bank of New Zealand oznámí ve středu své rozhodnutí o úrokových sazbách, po němž bude bezprostředně následovat tisková konference s guvernérkou centrální banky Annou Breman, která představí ekonomický výhled. Po předchozí jestřábí rétorice trhy očekávají, že RBNZ zvýší úrokové sazby na 2,5 %, což by mohlo podpořit nedávný odraz NZDUSD. Fundamentální obraz novozélandského dolaru bude doplněn ve čtvrtek zveřejněním PMI ve zpracovatelském sektoru, které poskytne aktuální kontrolu zdraví domácího výrobního sektoru.
Na druhé straně stojí americký dolar. Jeho valuace bude výrazně ovlivněna pondělními daty ISM ve službách a zápisem z FOMC naplánovaným na středeční večer.
Denní shrnutí: USA slaví Den nezávislosti, Evropa se odráží
US OPEN: Amerika slaví, futures rostou
EU zmírňuje ESG pravidla 🚨 Chce tím ulevit firmám a posílit konkurenceschopnost
💣Blokáda, zemětřesení, invaze. Tchaj-wan otestoval svůj nejhorší scénář.🚨
Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 74 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků. Investování je rizikové. Investujte zodpovědně. Tento materiál je marketingovou komunikací ve smyslu čl. 24 odst. 3 směrnice Evropského parlamentu a Rady 2014/65/EU ze dne 15. května 2014 o trzích finančních nástrojů, kterou se mění směrnice 2002/92/ES a směrnice 2011/61/EU (MiFID II). Marketingová komunikace není investiční doporučení ani informace doporučující či navrhující investiční strategii ve smyslu nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014 ze dne 16. dubna 2014 o zneužívání trhu (nařízení o zneužívání trhu) a o zrušení směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES a směrnic Komise 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a nařízení Komise v přenesené pravomoci (EU) 2016/958 ze dne 9. března 2016, kterým se doplňuje nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014, pokud jde o regulační technické normy pro technická ujednání pro objektivní předkládání investičních doporučení nebo jiných informací doporučujících nebo navrhujících investiční strategie a pro zveřejnění konkrétních zájmů nebo náznaků střetu zájmů nebo jakékoli jiné rady, a to i v oblasti investičního poradenství, ve smyslu zákona č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu. Marketingová komunikace je připravena s nejvyšší pečlivostí, objektivitou, prezentuje fakta známé autorovi k datu přípravy a neobsahuje žádné hodnotící prvky. Marketingová komunikace je připravena bez zohlednění potřeb klienta, jeho individuální finanční situace a nijak nepředstavuje investiční strategii. Marketingová komunikace nepředstavuje nabídku k prodeji, nabídku, předplatné, výzvu na nákup, reklamu nebo propagaci jakýchkoliv finančních nástrojů. Společnost XTB S.A., organizační složka nenese odpovědnost za jakékoli jednání nebo opomenutí klienta, zejména za získání nebo zcizení finančních nástrojů, na základě informací obsažených v této marketingové komunikaci. V případě, že marketingová komunikace obsahuje jakékoli informace o jakýchkoli výsledcích týkajících se finančních nástrojů v nich uvedených, nepředstavují žádnou záruku ani předpověď ohledně budoucích výsledků. Minulá výkonnost nemusí nutně vypovídat o budoucích výsledcích a každá osoba jednající na základě těchto informací tak činí zcela na vlastní riziko.
