- První seance týdne přinesla skok volatility, tažený hlavně vypuknutím války v Íránu. Počáteční panika podle všeho rychle ustoupila opatrnému optimismu.
- Růst táhne Russell, indexové futures jsou směrem k závěru seance zhruba o 0,7 % výše. Ostatní benchmarky Wall Street se drží poblíž předchozího závěru.
- Navzdory částečné normalizaci cen v průběhu seance konflikt zjevně formuje tok kapitálu. Pod tlakem jsou cestovní tituly: aerolinky, provozovatelé výletních plaveb a cestovní agentury. Rostou firmy, které profitují z těžby a distribuce ropy, stejně jako výrobci zbraňových systémů.
- V USA byla zveřejněna data PMI a ISM z průmyslu. Náladu podpořily hodnoty nad očekáváním. PMI vyšlo na 51,6 oproti očekávaným 51,2. ISM vzrostl na 52,4 oproti očekávání 51,7. Velkou obavou je však výrazně inflační údaj u průmyslových cen, který vyskočil na 70,5.
- Donald Trump se večer vyjádřil k vojenským operacím. Oznámil eskalaci leteckých úderů na Írán a zopakoval slova ministra obrany, že USA „nevylučují“ pozemní invazi.
- V Evropě investoři zažili jednu z nejhorších seancí za poslední měsíce, když všechny hlavní indexy klesly o více než 1 %. Největší propady byly v Německu, kde DAX ztrácel až 2,4 %.
- Důsledky konfliktu na Blízkém východě jsou pro Evropu výrazně tvrdší než pro USA. Problémem nejsou jen vyšší ceny ropy a plynu. Perský záliv je jedním z klíčových světových uzlů pro zpracování hliníku a tento kov je zásadní pro průmyslovou základnu Evropy.
- V Evropě byly zveřejněny také PMI. Data překonala očekávání ve Švédsku (56,1), Německu (50,9), Francii (50,1) a Itálii (50,6). Zklamání přišlo z Polska (47,1), Británie (51,7) a Švýcarska. Španělsko bylo zhruba v souladu s očekáváním (50,0).
- V Německu data o maloobchodních tržbách ukázala výraznější zpomalení, než se čekalo. V lednu (sezonně očištěno) tržby klesly o 0,9 % oproti očekávaným 0,4 %.
- Rostoucí geopolitická nejistota a očekávání vyšších nákupů americké ropy a plynu posílily dolar o 0,7 % vůči euru, o 0,8 % vůči jenu a o 1,5 % vůči franku. Euro zároveň oslabilo o více než 0,5 % vůči libře.
- U zemědělských komodit se odvíjí zpět pozdní pohyb z minulého týdne. Pšenice klesá o 3 %, zatímco kakao roste o 3 %.
- Plnohodnotné vojenské aktivity v okolí Hormuzského průlivu posunuly ceny ropy na úrovně nevídané od Operace „Midnight Hammer“ v polovině roku 2025. Počáteční skok o více než 10 % se později zredukoval na 5–6 %. Futures na zemní plyn také umazaly růst ze 7 % na 3 %.
- U drahých kovů je vidět výběr zisků u stříbra, které klesá o více než 5 %. Zlato je výše o 1 %.
- Napětí na Blízkém východě podpořilo krypto. Téměř všechny tokeny výrazně rostou. Bitcoin je výše o 5 % a dostává se nad 68 tis. USD. Ethereum je rovněž +5 % a zpět nad 2 000 USD. Solana roste o více než 5 % a do závěru seance se obchoduje kolem 87 USD.
US OPEN: Válka v Íránu zasahuje trhy
Čína uvolňuje pravidla pro offshore jüan a podporuje jeho globalizaci 🌍💴
Indonésie slibuje USA masivní dovozy. Realita však může být složitější 🌾
EU pozastavuje přelomovou obchodní dohodu. Zlato roste o 2 %
Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 75 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků. Investování je rizikové. Investujte zodpovědně. Tento materiál je marketingovou komunikací ve smyslu čl. 24 odst. 3 směrnice Evropského parlamentu a Rady 2014/65/EU ze dne 15. května 2014 o trzích finančních nástrojů, kterou se mění směrnice 2002/92/ES a směrnice 2011/61/EU (MiFID II). Marketingová komunikace není investiční doporučení ani informace doporučující či navrhující investiční strategii ve smyslu nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014 ze dne 16. dubna 2014 o zneužívání trhu (nařízení o zneužívání trhu) a o zrušení směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES a směrnic Komise 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a nařízení Komise v přenesené pravomoci (EU) 2016/958 ze dne 9. března 2016, kterým se doplňuje nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014, pokud jde o regulační technické normy pro technická ujednání pro objektivní předkládání investičních doporučení nebo jiných informací doporučujících nebo navrhujících investiční strategie a pro zveřejnění konkrétních zájmů nebo náznaků střetu zájmů nebo jakékoli jiné rady, a to i v oblasti investičního poradenství, ve smyslu zákona č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu. Marketingová komunikace je připravena s nejvyšší pečlivostí, objektivitou, prezentuje fakta známé autorovi k datu přípravy a neobsahuje žádné hodnotící prvky. Marketingová komunikace je připravena bez zohlednění potřeb klienta, jeho individuální finanční situace a nijak nepředstavuje investiční strategii. Marketingová komunikace nepředstavuje nabídku k prodeji, nabídku, předplatné, výzvu na nákup, reklamu nebo propagaci jakýchkoliv finančních nástrojů. Společnost XTB S.A., organizační složka nenese odpovědnost za jakékoli jednání nebo opomenutí klienta, zejména za získání nebo zcizení finančních nástrojů, na základě informací obsažených v této marketingové komunikaci. V případě, že marketingová komunikace obsahuje jakékoli informace o jakýchkoli výsledcích týkajících se finančních nástrojů v nich uvedených, nepředstavují žádnou záruku ani předpověď ohledně budoucích výsledků. Minulá výkonnost nemusí nutně vypovídat o budoucích výsledcích a každá osoba jednající na základě těchto informací tak činí zcela na vlastní riziko.
