🦘Poranna odprawa: Wyższe stopy w Australii i dalszy wzrost cen ropy (29.09.2026)

🌍 Makroekonomia

• Bank Rezerw Australii zdecydował się na podniesienie stóp procentowych o 25 punktów bazowych, a główną do poziomu 4,60%, co stanowi najwyższy poziom od 2011 roku. 
• W oficjalnym komunikacie podkreślono, że inflacja pozostaje uporczywie wysoka, a globalne ceny energii przewyższają wcześniejsze prognozy z sierpnia.
• Bank centralny nie wyklucza dalszego zacieśniania polityki pieniężnej, jeśli presja cenowa nadal będzie rosła.
• Sytuacja w gospodarstwach domowych w Australii pozostaje stabilna. Równocześnie warunki na rynku pracy uległy oczekiwanemu schłodzeniu, choć wskaźniki wyprzedzające wciąż wykazują dużą stabilność.
• Japońska minister finansów Satsuki Katayama poinformowała o osiągnięciu porozumienia ze Stanami Zjednoczonymi w kwestii zacieśnienia współpracy walutowej. Oceniła ona obecne niedowartościowanie jena jako problematyczne, podkreślając jednocześnie, że rynki decydują o stopach procentowych.
• Kraje europejskie, w tym Niemcy, Holandia, Szwecja, Dania, Austria oraz Finlandia, oficjalnie zażądały od Brukseli drastycznych cięć rzędu setek miliardów w planowanych wydatkach budżetowych. Inicjatywa ta wywołała szeroką dyskusję o przyszłej stabilności fiskalnej unijnych gospodarek.

🛢️ Surowce

• Ceny surowców energetycznych mocno rosną w cieniu eskalacji napięć na Bliskim Wschodzie pomimo informacji o wyraźnym odbiciu eksportu. 
• Równocześnie amerykańskie i irańskie władze prowadziły rozmowy z mediatorami, choć doniesienia o potencjalnym złagodzeniu sankcji zostały oficjalnie zdementowane.
• Sektor miedzi mierzy się z poważnymi obawami dotyczącymi ciągłości dostaw surowca z Ameryki Południowej. Pracownicy kluczowej chilijskiej kopalni zagłosowali za strajkiem, co natychmiast znalazło odzwierciedlenie w notowaniach giełdowych.
• Rynek złota próbuje odrobić wcześniejsze silne straty wywołane presją ze strony rosnących rentowności amerykańskich obligacji skarbowych. Analitycy wskazują, że obawy przed jastrzębią polityką Rezerwy Federalnej testują nerwy inwestorów lokujących kapitał w bezpieczne przystanie.
• Na godzinę 06:58 złoto zyskuje 0.3%, a w całym tygodniu traci 3.69%, z kolei ropa WTI zyskuje 1.04%, a w całym tygodniu zyskuje 1.97%, natomiast ropa Brent zyskuje 1.27%, a w całym tygodniu zyskuje 2.44%, a miedź traci 1.21%, a w całym tygodniu traci 1.21%.

💱 Waluty

• Indeks dolara amerykańskiego kontynuuje serię wzrostów, zbliżając się do swoich dwumiesięcznych maksimów. Impulsem do aprecjacji USD są rosnące oczekiwania inwestorów co do dalszych podwyżek stóp procentowych przez amerykańską Rezerwę Federalną oraz drożejąca ropa naftowa.
• Kurs pary walutowej AUDUSD utrzymuje się w stabilnej konsolidacji w pobliżu psychologicznego poziomu 0,70. Reakcja rynku na decyzję RBA o podwyżce stóp była stonowana, gdyż ruch ten był w pełni wyceniony przez inwestorów przed posiedzeniem.
• Na godzinę 06:58 USDJPY zyskuje 0.1%, a w całym tygodniu zyskując 0.17%, z kolei USDCHF zyskuje 0.23%, a w całym tygodniu zyskując 0.61%, natomiast indeks dolara zyskuje 0.09%, a w całym tygodniu zyskując 0.27%.

📈 Akcje i Indeksy

• Amerykańskie giełdy rozpoczęły sesję na kontraktach w słabszych nastrojach, a indeks S&P 500 zanotował korektę na otwarciu. Presja na rynki akcji wynika głównie z rosnących rentowności obligacji oraz utrzymujących się obaw o inflację.
• Japoński indeks Nikkei 225 odnotował wyraźny spadek, znajdując się pod presją drożejącej ropy oraz rosnących rentowności japońskich obligacji rządowych. Sektor technologiczny oraz spółki powiązane z branżą AI ucierpiały najbardziej w obliczu rosnących stóp.
• Spółka Shein Global Holdings zanotowała spektakularny spadek cen akcji o 12% do rekordowo niskiego poziomu. Inwestorzy negatywnie ocenili raport finansowy za pierwsze półrocze, w którym wykazano aż 53-procentowe tąpnięcie zysku operacyjnego.

🪙 Kryptowaluty

• Notowania Bitcoina pozostają wyjątkowo stabilne w rejonie 83 072 USD, mimo że na szerszym rynku aktywów cyfrowych panują dość mieszane nastroje. Inwestorzy uważnie obserwują napływające doniesienia makroekonomiczne oraz ich potencjalny wpływ na płynność sektora.
• Dokument opublikowany przez demokratycznych senatorów w USA rzuca nowe światło na wykorzystanie stablecoina USDT przez Iran do omijania sankcji międzynarodowych. Sprawa ta wywołała dyskusję o zaostrzeniu nadzoru nad emitentami kryptowalut powiązanych z walutami fiducjarnymi.
• Giełda Coinbase uzyskała kluczowe zatwierdzenie ze strony amerykańskiej komisji CFTC dla utworzenia własnej izby rozliczeniowej instrumentów pochodnych. To istotny krok w kierunku poszerzenia regulowanej oferty dla instytucjonalnych graczy na rynku aktywów cyfrowych.
• Na godzinę 06:58 bitcoin traci 0.02%, a w całym tygodniu tracąc 1.78%.

🌐 Geopolityka

• Weszły w życie restrykcje handlowe dotyczące zakazu eksportu kanadyjskiego alkoholu i nabiału do Stanów Zjednoczonych. Decyzja ta stanowi poważną eskalację trwającej wojny handlowej po całkowitym załamaniu negocjacji dwustronnych pod koniec sierpnia.
• Chińskie władze zdecydowały się na drastyczne rozszerzenie restrykcji podróżniczych, obejmując nimi czołowe talenty technologiczne specjalizujące się w sztucznej inteligencji oraz członków ich rodzin. Krok ten uzasadniono względami ściśle pojętego bezpieczeństwa narodowego.
• Rząd w Buenos Aires skierował oficjalne ostrzeżenie o podjęciu zdecydowanych kroków prawnych przeciwko Wielkiej Brytanii. Powodem konfliktu są prowadzone przez stronę brytyjską poszukiwania złóż ropy naftowej na spornych wodach wokół Wysp Falklandzkich.

🔍 Sugerowane do obserwacji

• Zcash — Ekstremalnie wysoki wskaźnik 5-letniego z-score (+4,74) przy jednoczesnej silnej, trwającej dziś przecenie (-6,87%) sprawiają, że token wymaga szczególnej uwagi analitycznej.
• Nikkei 225 — Indeks notuje najwyższy wskaźnik z-score wśród głównych giełd (+2,29) przy silnym, prawie 1-procentowym spadku wywołanym presją makroekonomiczną i walutową.
• Ropa Brent — Wysoki z-score (+1.28) i dalsze wzrosty cen powyżej 99 USD za baryłkę w reakcji na sytuację na Bliskim Wschodzie generują presję inflacyjną przekładającą się na rynki walutowe i obligacje.
• Złoto — Aktywo o wysokim z-score (+1.38), które dynamicznie odbija od 8-tygodniowych minimów, testując nerwy inwestorów zakładających jastrzębi ruch Fedu.