US OPEN: Chiński model AI ‘wstrząsnął’ rynkami, Apple zieloną wyspą

• Indeks US100 spada o -2,34% do 21.395,48 pkt., prowadząc szeroki spadek na rynku, US500 traci -1,44% do 6.043,9 pkt. VIX wzrasta o +7,68% do 17,53

• Nvidia traci 13% w rekordowym spadku wartości rynkowej o 465 mld USD po tym, jak chiński startup AI DeepSeek zaprezentował wydajny model, wywołując szeroką wyprzedaż w sektorze technologicznym

• Akcje spółek infrastruktury energetycznej załamują się: Vertiv (-25,9%), Vistra (-24,2%) i Constellation Energy (-19,3%) po tym, jak DeepSeek podważył przewidywania dotyczące przyszłego zapotrzebowania centrów danych na energię

• AT&T przeciwstawia się trendowi rynkowemu, zyskując 5,4% dzięki silnemu wzrostowi liczby abonentów w IV kwartale i przyłączeń światłowodowych, podczas gdy Apple zyskuje 2,5%, gdy inwestorzy doceniają wyważone podejście do wydatków na AI

• Rynki europejskie pokazują mieszane wyniki: SUI20 (+1,23%) i ITA40 (+0,34%) na plusie, podczas gdy NED25 (-0,50%) i EU50 (-0,30%) spadają; VSTOXX rośnie o +3,64% do 17,08

Rynki amerykańskie pod presją: Indeksy amerykańskie notują znaczące spadki, na czele z US100, który traci -2,34% do 21.395,48 pkt., podczas gdy US500 spada o -1,44% do 6.043,9 pkt. US2000 notuje umiarkowany spadek o -0,11% do 2.316,5 pkt., a US30 nieznacznie traci -0,07% do 44.570 pkt. Zmienność na rynku wzrosła, a indeks VIX skoczył o +7,68% do 17,53.

Mieszane wyniki w Europie: Rynki europejskie wykazują mieszane zachowanie z negatywnym nachyleniem. NED25 prowadzi spadki z wynikiem -0,50% do 894,98 pkt., następnie AUT20 (-0,34% do 3.823 pkt.) i EU50 (-0,30% do 5.208,6 pkt.). Niektóre rynki wykazują jednak odporność: SUI20 zyskuje +1,23% do 12.406 pkt., ITA40 rośnie o +0,34% do 36.451 pkt., a UK100 dodaje +0,27% do 8.496,0 pkt. VSTOXX, europejski wskaźnik zmienności, wzrósł o +3,64% do 17,08.

Sektory S&P 500 pokazują mieszane wyniki. Źródło: Bloomberg Financial LP

Obecna zmienność obserwowana na Wall Street. Źródło: xStation

Indeks Nasdaq-100, reprezentowany przez kontrakt US100, przebił się poniżej kluczowych poziomów wsparcia: poziomu 23,6% zniesienia Fibonacciego, który zbiega się ze szczytem z początku grudnia na poziomie 21.668 pkt., 50-dniowej średniej kroczącej na poziomie 21.375 pkt. oraz poziomu 38,2% zniesienia Fibonacciego. Poziomy te będą teraz stanowić opór dla byków próbujących odbicia.

Z kolei niedźwiedzie będą celować w retest poziomu 61,8% zniesienia Fibonacciego, który zbiega się z dolnym pasmem Bollingera i 50-dniową średnią kroczącą, jako kluczowe cele spadkowe. Wskaźnik RSI wszedł w strefę, która historycznie prowadziła do odwrócenia trendu indeksu. Tymczasem MACD zacieśnia się, sygnalizując potencjalną niedźwiedzią dywergencję. Źródło: xStation

Wiadomości:

• Nvidia (NVDA.US) spada o 13% w największym w historii spadku wartości rynkowej, tracąc 465 mld USD po tym, jak wydajne podejście chińskiego startupu AI DeepSeek wzbudziło obawy o wydatki na infrastrukturę AI. Spadek giganta półprzewodników odbił się na całym rynku, powodując spadek S&P 500 o 1,5% i Nasdaq 100 o 2,5%. Analitycy Jefferies ostrzegają, że model DeepSeek może zakłócić obecny model biznesowy AI, który opiera się głównie na wysokowydajnych chipach i znacznej mocy obliczeniowej.

• AT&T (T.US) rośnie o 5,4% po przekroczeniu oczekiwań za IV kwartał dzięki silnemu wzrostowi liczby abonentów. Operator telekomunikacyjny wykazał zysk na akcję w wysokości 54 centów, przewyższając szacowane 50 centów, podczas gdy przychody wzrosły o 0,9% do 32,3 mld USD. Firma pozyskała 482.000 nowych abonentów miesięcznych i 307.000 klientów światłowodowych, w obu przypadkach przekraczając prognozy analityków. Zarząd potwierdza prognozy na 2025 rok i planuje sfinalizować sprzedaż DirecTV do połowy 2025 roku.

• Constellation Energy (CEG.US) jest liderem spadków w indeksie S&P 500, tracąc 20% wraz z innymi spółkami infrastruktury energetycznej. Wydajność modelu AI DeepSeek zagraża perspektywom wysokiego zużycia energii przez centra danych. Dostawcy energii jądrowej i producenci systemów chłodzenia znajdują się pod presją.

• Apple (AAPL.US) zyskuje 2,5%, przeciwstawiając się spadkom w sektorze technologicznym, gdy inwestorzy rotują w kierunku spółek z wyważonymi inwestycjami w AI. Podczas gdy Nasdaq 100 spada o 2,5%, stosunkowo konserwatywne podejście Apple do wydatków na AI i potencjalne korzyści z usług AI poprzez iPhone'a i ofertę sprzętową wydają się chronić firmę przed szerszą wyprzedażą w sektorze technologicznym. Spółka ma przedstawić wyniki za I kwartał później w tym tygodniu.

• Rynek mieszkaniowy w USA wykazuje odporność, gdy sprzedaż nowych domów wzrasta o 3,6% do 698.000 jednostek w grudniu, przekraczając oczekiwania na poziomie 675.000 jednostek. Pozytywne dane sygnalizują utrzymujący się momentum w aktywności rynku mieszkaniowego mimo rosnących stóp procentowych kredytów hipotecznych, przy całkowitej sprzedaży w 2024 roku osiągającej 683.000 jednostek, wzrost o 2,5% w porównaniu z 2023 rokiem.

Inne wiadomości od poszczególnych spółek z indeksu S&P 500. Źródło: Bloomberg Financial LP