XTB - Market Update 08 de outubro de 2018

Despertar dos Mercados

Por Carla Maia Santos, Senior Broker

As bolsas negoceiam numa tendência negativa.

Nos EUA o mercado laboral continua forte, com a taxa de desemprego a tocar em mínimos de 1969, de 3.7 porcento. No entanto, a criação de emprego ficou abaixo do esperado, a justificar este valor está o furacão Florence, que impediu que muitos trabalhadores fossem trabalhar. O crescimento dos salários, o indicador mais importante para avaliar a inflação e consequente alteração das taxas de juros, manteve-se conforme esperado. Para o mês que vem, a subida do ordenado mínimo da Amazon, já poderá ter efeito neste indicador, uma vez que o nível salarial desta empresa é vista como um barómetro dos salários.

O défice comercial dos EUA agravou-se e principalmente em relação à China. Este é um indicador que sustenta as medidas tomadas pelo presidente Trump. A justificar estes dados poderá estar o facto de as empresas apressarem-se a comprarem à China antes de os impostos sofrerem agravamentos.

No Brasil, a segunda ronda das eleições está marcada para 28 de Outubro entre Bolsonaro e Haddad. Depois da queda fortíssima do USDBRL, das últimas semanas, podemos assistir a alguma correção em alta até à segunda volta de eleições.

Na bolsa portuguesa a Sonae Capital negoceia em alta, contagiada pelo positivismo da entrada em Bolsa da Sonae MC. A entrada em bolsa da Sonae MC faz com que a marca Sonae seja vista como um todo e os investidores dispersem os investimentos pela marca.

Sessão Asiática

Por David Silva, Senior Broker & Affiliate Manager

Depois de um final de semana negativo para as bolsas mundiais, os mercados asiáticos iniciam a semana novamente no vermelho e com um grande sentimento de aversão ao risco por parte dos investidores (que na última semana viraram as suas atenções e investimentos para a dívida americana devido aos juros na ordem dos 3.2%).

O destaque da sessão de hoje vai para o mercado chinês, que viu o Banco Central (PBoC) baixar o rácio de reservas mínimas requeridas pelos bancos, pela quarta vez no ano de 2018. Um movimento que se espera que injete cerca de 1.2 mil milhões de USD no sistema bancário e que tem como principal objetivo reforçar a liquidez por forma a combater os efeitos da guerra comercial.

As bolsas asiáticas fecharam o dia de hoje a cotar em terreno negativo, com especial foco para a queda a pique de 3.72% do Shanghai Composite, depois de ter estado uma semana fechado devido aos feriados nacionais, e em contra-ciclo com o yuan chinês. Também os índices japonês (JAP225) e australiano (AUS200) tiveram comportamentos idênticos e fecharam a sessão no vermelho, apesar do início de sessão positivo para o mercado japonês.

Ações

Por José Correia, Senior Broker 

Nestlé (NESN.CH) - anunciou que irá tomar medidas contra fornecedores de óleo de palma que não respeitem as florestas, depois de serem documentadas este tipo de atividades que destroem a Natureza. O grupo alimentar suíço demonstra estar empenhado em melhorar a forma de obtenção de óleo de palma, e propôs algumas diretivas para os seus fornecedores desta matéria-prima respeitarem. Além disso, criou uma 'blacklist' onde já se incluem 10 agora antigos fornecedores deste produto, e irá colocar todos os produtores que não respeitarem as suas regras. Recorre para verificação das suas normativas a uma análise por satélite, e vem aumentar fortemente a sua responsabilidade social. São oportunas entradas compradoras no ativo com target nos 81,28 dólares. 

Análise Técnica

Forex

Por Pedro Amorim, Senior Broker

Brasil na mira dos investidores estrangeiros.

Após uma primeira volta bastante intensa com uma disputa entre extremos políticos, Jair Bolsonaro, concorrente da "extrema" direita leva a melhor sobre os adversários.

O programa de Jair Bolsonaro defende a manutenção do tripé económico, ou seja cambio flutuante, metas de inflação e meta de superavit primário, além de defender uma simplificação tributária brutal. Isso faz aumentar as preservativas dos investidores, que claramente o preferem do que qualquer outro candidato. No outro lado temos Fernando Haddad que quer aumentar os gastos e oferecer crédito barato para impulsionar a economia.

Os investidores não querem Haddad e Bolsonaro é o favorito deles.

As ações, obrigações do tesouro e BRL subiram nos últimos dias, quando sondagens mostravam que o Bolsonaro estava a ganhar terreno entre grupos que o rejeitaram pelas declarações controversas, incluindo mulheres. Com este resultado, se tudo se manter constante parece que vai ser uma "passeio" para Bolsonaro na segunda volta, aumentando as perspectivas de todos os investidores, com a atração de investimento estrangeiro, aumento da confiança do consumidor e controlo da segurança interna. 

Em termos financeiros podemos aproveitar a valorização do Real Brasileiro (BRL) e do Bovespa (BRAComp).

As ideias seriam:

Posições longas no BraComp com um target nos 101 876. Este target, em termo técnicos resulta da recuperação do índice ao canal ascendente anterior criado no inicio de 2016, com o teste à resistência desse mesmo canal. SL deve ser apontado abaixo dos 80 000 pontos.

Posições curtas no USDBRL com o primeiro target nos 3.6607 e SL ns 3.6607 e SL 9.7441. O primeiro target corresponde ao mínimos relativos anteriores.

Para mais informação sobre Rollovers, por favor, consulte: 

https://www.xtb.com/pt