Bản tin hàng hóa - Dầu, Bạc, Đồng, Đường (04.05.2021)

DẦU

• OPEC+ không thay đổi khuyến nghị cho việc sản xuất dầu trong 3 tháng tới

• Ngân hàng Goldman Sachs dự kiến giá dầu Brent có thể chạm tới 80 USD/thùng trong giai đoạn đi lên hiện tại

• Hiệu suất của đồng USD có ảnh hưởng lớn lên giá dầu cũng như giá hàng hóa

• Mức kháng cự quan trọng cho Dầu nằm ở mức 70 USD được đánh dấu bằng mức cao trong năm 2019. Mức kháng cự lớn tiếp theo nằm ở 77 USD, nơi có đường xu hướng giá giảm dài hạn và giới hạn trên của kênh đi lên

Dầu phản ứng chậm với sự mạnh lên của đồng USD. EURUSD tiếp tục giao dịch trên mức 1.20 vào thời điểm phát hành. Nếu cặp tiền chính giảm xuống mức thấp, phe bò có thể gặp khó khăn để đẩy dầu Brent hướng đến mức 70 USD. Nguồn: xStation5

Các kho dự trữ của Mỹ gần mức trung bình 5 năm trong giai đoạn hiện tại. Mức dự trữ của Mỹ sẽ ổn định cho đến giữa tháng Sáu. Mặt khác, nếu kho dự trữ tiếp tục giảm, một tín hiệu tích cực cho giá dầu sẽ được tạo ra. Nguồn: Bloomberg

Bạc

• Xưởng đúc tiền Úc Perth Mint gợi ý về nhu cầu ngày càng tăng đối với đồng xu bạc. Công ty cho biết nhu cầu đối với đồng xu bạc 1 ounce vượt quá khả năng sản xuất

• Perth Mint cho biết doanh số bán hàng trong tháng 4 đạt gần 1.8 triệu ounce, đánh dấu mức tăng 12.4% so với tháng trước. Tuy nhiên, doanh thu thấp hơn 15% so với cùng kỳ năm trước

• Giá bạc tăng khoảng 6% trong tháng 4, đây là tháng tốt nhất cho kim loại quý cho đến nay trong năm nay

• Một mô hình đầu và vai nghịch đảo tiềm năng có thể được phát hiện trên biểu đồ với đường viền cổ ở khoảng 26.80 USD/ounce. Khu vực 27 USD có thể hoạt động như một ngưỡng kháng cự. Mục tiêu tiềm năng của sự bứt phá khỏi mô hình đã đề cập ở trên hướng tới một hướng đi lên theo mức cao nhất từ tháng 8 năm 2020 và tháng 1 năm 2021 (29.65 USD)

• Commerzbank kỳ vọng dòng vốn vào các quỹ ETF kim loại quý sẽ sớm tăng lên. Tình hình có thể dẫn đến sự gia tăng biến động trên thị trường vàng và bạc

• Ngân hàng Thế giới dự kiến giá bạc sẽ tăng 22% vào năm 2021. Kim loại quý đang giao dịch ở mức cao nhất từ đầu năm đến nay là 2%. Tuy nhiên vẫn tốt hơn vàng, vốn đã giảm gần 6% so với đầu năm

Bạc có thể đang phá vỡ trên đường viền cổ của mô hình vai đầu vai nghịch đảo. Mục tiêu tiềm năng hướng đến khu vực 29.65 USD. Nguồn: xStation5

Dòng vốn đầu tư vào ETF bạc từ đầu năm đến nay vẫn ở mức tích cực. Cho đến nay, dữ liệu không gợi ý về sự phục hồi sắp tới. Nhu cầu từ các quỹ ETF là động lực chính cho biến động giá của năm ngoái. Nguồn: Bloomberg

Đồng

• Dự trữ đồng trên các sàn giao dịch lớn nhất toàn cầu một lần nữa bắt đầu giảm. Hàng tồn kho chủ yếu giảm trên London Metal Exchange

• Ngân hàng Thế giới chỉ ra mức tăng giá 30% đối với kim loại công nghiệp trong năm nay và dự kiến sự điều chỉnh giảm sẽ xảy ra vào năm 2022

• Giá đồng một lần nữa thử nghiệm khu vực 10.000 USD. Đồng USD mạnh có thể đóng vai trò là một yếu tố hạn chế đối với những người đầu cơ giá lên

• Giá đồng điều chỉnh quanh mức 1.000 USD sau khi đồng USD mạnh trở lại vào tháng 3

Các kho dự trữ đồng có thể đang bước vào giai đoạn sụt giảm theo chu kỳ. Trong một kịch bản như vậy, giá đồng có thể vẫn được hỗ trợ và thậm chí hướng tới mức cao kỷ lục mới. Tuy nhiên, nhu cầu từ Trung Quốc sẽ quyết định sự thay đổi của các kho dự trữ. Nguồn: Bloomberg

Đường

• Tháng 5 là một tháng tốt cho giá đường dựa trên các mô hình thời vụ. Tình hình là kết quả của hạn chế về năng lực tại các cảng của Brazil

• Tiềm năng xuất khẩu đường đang bị hạn chế do các cảng đang bận rộn với nhu cầu về đậu tương và ngô của Trung Quốc tăng lên

• Hơn nữa, giá dầu cao dẫn đến nhu cầu về etanol tăng lên, điều này làm hạn chế sự sẵn có của đường

• Các dự báo mới nhất cho thấy sản lượng đường từ mía ở Brazil có thể thấp hơn khoảng 30% so với năm ngoái

• Nhiều quốc gia có kế hoạch tăng hàm lượng etanol trong hỗn hợp nhiên liệu. Ấn Độ có kế hoạch tăng hàm lượng ethanol từ 5-6% hiện nay lên 20% vào năm 2025

• Hơn nữa, Ấn Độ cũng có kế hoạch bắt đầu sản xuất ethanol trực tiếp từ đường thô trong nỗ lực hạn chế nguồn cung

• Định vị đầu cơ trông tương tự như năm 2016-2017

Số lượng các vị thế mua đường đang mở có thể tăng trở lại kể từ đầu quý hiện tại. Đồng thời, người ta có thể nhận thấy rằng vị trí ngắn hạn đã rất thấp so với 2 quý trước, giống như trường hợp của năm 2016-2017. Trong trường hợp giá đường không vượt qua mức đỉnh trong nước gần đây, diễn biến giá có thể phát triển theo tình hình năm 2016-2017. Nguồn: Bloomberg

 Các mô hình theo mùa cho thấy giá đường sẽ tăng trong mùa hè. Nguồn: Bloomberg