La bolsa hoy: Caída del sector tecnológico y un «jueves negro» para los mercados mundiales

La sesión de ayer en Wall Street terminó con una fuerte oleada de ventas que afectó a todos los principales índices de referencia de EE. UU. El Nasdaq 100 fue el más perjudicado, con una caída del 6.4% que marcó su peor sesión diaria desde 2020. Otros índices principales también registraron fuertes pérdidas: el Nasdaq Composite bajó un 5.5%, el S&P 500 cedió un 4.4%, el Dow Jones retrocedió un 3.4% y el índice de pequeña capitalización Russell 2000 cayó un 4.5%.

Las acciones tecnológicas arrastran a los mercados a un jueves negro

La mayor presión vendedora se concentró en las acciones tecnológicas, especialmente en los sectores de semiconductores e inteligencia artificial (IA). Los fabricantes de chips y proveedores de componentes sufrieron un desplome especialmente pronunciado: las acciones de AMD se hundieron un 17%, Micron cayó un 17.4% y Broadcom perdió un 10.4%.

Tampoco se libraron los líderes del mercado: Nvidia cayó un 9%, mientras que las acciones de Tesla bajaron un 10%.

En el conjunto más amplio del sector tecnológico, el desplome se agravó para SanDisk (que se hundió más de un 22%) e IREN (que bajó casi un 17%).

El deterioro del sentimiento se debe principalmente a la creciente preocupación por las perspectivas de crecimiento futuro del sector de la IA, la enorme magnitud del gasto de capital en centros de datos y los posibles obstáculos regulatorios. Los mercados están adoptando una postura cada vez más cautelosa respecto a las proyecciones previas sobre la velocidad de expansión de la infraestructura de IA, lo que ha provocado directamente una toma de beneficios generalizada en todo el sector tecnológico.

La oleada de ventas del jueves, originada en Wall Street, se trasladó a los mercados asiáticos el viernes, donde los inversores siguieron reduciendo agresivamente su exposición a las acciones tecnológicas. La ola de ventas más intensa golpeó a Japón y Corea del Sur, cuyas economías y bolsas dependen en gran medida de la industria de semiconductores y de la expansión de la infraestructura de IA. 

Los principales índices regionales registraron fuertes caídas: el KOSPI de Corea del Sur se desplomó alrededor de un 6%, un comportamiento muy similar al del Nikkei 225 de Japón, que bajó aproximadamente un 6%. La presión vendedora se concentró en gran medida en los fabricantes de semiconductores y en las empresas vinculadas a la expansión de la inteligencia artificial. En Corea del Sur, los principales fabricantes de chips de memoria sufrieron fuertes descensos: SK Hynix se desplomó alrededor de un 10%, mientras que Samsung Electronics perdió cerca de un 5%.

En Japón, los bajistas ejercieron una fuerte presión sobre valores como Advantest, Kioxia Holdings y el conglomerado tecnológico SoftBank.

Los resultados electorales plantean dudas para la IA

Los recientes acontecimientos políticos en Estados Unidos han provocado un cambio notable en el sentimiento del mercado hacia el sector de la inteligencia artificial. Los resultados de las elecciones especiales en EE. UU. pusieron de relieve la creciente resistencia de la población a la expansión de los centros de datos, impulsada por el elevado consumo energético, el aumento de los costes de electricidad para los consumidores locales y la limitada creación de empleo local a largo plazo.

Según informes de prensa, Marco Rubio, actual Secretario de Estado y Asesor de Seguridad Nacional de EE. UU., podría dejar la administración de Donald Trump en un futuro próximo. Fuentes citadas por la prensa indican que esta posible salida está relacionada con los preparativos para la carrera presidencial de 2028, en la que Rubio, según se informa, planea buscar la nominación republicana.

Las especulaciones sobre cambios en el liderazgo se intensificaron tras la derrota de los republicanos en las elecciones especiales al Congreso, lo que llevó a los demócratas a tomar el control tanto de la Cámara de Representantes como del Senado.

Los analistas políticos prevén que, ante estos resultados electorales desfavorables, hasta cinco miembros del gabinete de Trump están actualmente considerando abandonar la administración.

A la espera de las NFP

El punto central del calendario macroeconómico de hoy es la publicación del informe de nóminas no agrícolas (NFP) de EE. UU. correspondiente a octubre, que representa el evento más importante de la sesión para los inversores.

Según las estimaciones de consenso, los economistas esperan que el empleo no agrícola haya aumentado de forma moderada en 64,000 puestos de trabajo, frente a los 29,000 registrados en septiembre. Se prevé que la tasa de desempleo de EE. UU. se mantenga sin cambios en el 4.2%.

El Bitcoin retrocede, mientras el petróleo rebota

Bitcoin sufrió una fuerte presión vendedora, en línea con el deterioro generalizado del apetito por el riesgo en los mercados financieros globales.

Tras el desplome liderado por la tecnología en Wall Street, los inversores redujeron rápidamente el riesgo de sus carteras, lo que provocó que Bitcoin borrara sus ganancias anteriores y volviera a caer por debajo del umbral de los $76,000.

Una caída paralela afectó a Ethereum, que retrocedió hacia el nivel de $2,200.

Los futuros del petróleo crudo están protagonizando un leve rebote técnico tras las recientes y marcadas pérdidas. El crudo Brent, referencia mundial, subió más de un 0.5%, situándose en torno a la barrera psicológica de los $100 por barril. Por su parte, el crudo WTI, referencia en EE. UU., avanza hacia los $92 por barril.

El oro cae

Los metales preciosos están experimentando un deterioro temporal del sentimiento del mercado. Los futuros del oro están recortando sus recientes avances, con una caída de aproximadamente un 1% que los sitúa en torno a los $4,050 por onza. En el mismo periodo, la plata cotiza en torno a los $51.50 por onza.