US OPEN: Dluhopisy pokračují v růstu, polovodiče umazávají zisky

Americké akcie na začátku čtvrtečního obchodování prohlubují ztráty. Největší poklesy zaznamenávají Nasdaq a Russell, jejichž futures klesají o více než 1 %. US500 a US30 si vedou lépe, když jejich ztráty jsou omezené na zhruba 0,8 %.

• Sentiment na začátku seance je jednoznačně negativní. Absence vyhlídek na deeskalaci v Perském zálivu, makroekonomická data, obavy ze stability fiskální politiky a nejistota kolem výsledků společnosti Oracle dávají prodejcům další impuls.
• Dnešní poklesy se soustředí především na polovodičové akcie. Výrazně zaostávají Micron a Intel, které při otevření trhu klesají zhruba o 4 %. To může signalizovat nižší ochotu investorů podstupovat riziko a menší atraktivitu tohoto sektoru navzdory absenci fundamentálních zpráv týkajících se jednotlivých společností.
• Potenciálně významnou zprávou, byť s nízkou implikovanou pravděpodobností, je údajná „dividenda“, kterou by administrativa D. Trumpa vyplatila „všem dospělým Američanům“, pokud Republikánská strana vyhraje volby do Kongresu v polovině volebního období. Zmiňovaná částka činí 5 000 USD, což by znamenalo hypotetický celkový objem přibližně 1 bilion USD.
• Výnosy desetiletých amerických státních dluhopisů se dostávají velmi blízko psychologické hranice 5 % (aktuálně kolem 4,92 %). Takto vysoká úroveň by mohla vést k obnovenému zásahu amerického ministerstva financí a/nebo Fedu.

Firemní zprávy:

• Amazon (AMZN.US): Klíčový hráč v e-commerce a oblasti AI oznámil rozšíření spolupráce se společností OpenAI a integraci s ChatGPT. Podle agentury Bloomberg budou reklamní algoritmy Amazonu nově schopny doručovat personalizovaný obsah uživatelům platformy OpenAI. Akcie klesají přibližně o 0,5 %.
• Coinbase (COIN.US): Morgan Stanley zveřejnila oceňovací report upozorňující na řadu komplexních problémů a výhled společnosti. Navzdory pozitivnímu tónu akcie klesají přibližně o 2 %.
• Oracle (ORCL.US): Společnost zveřejní výsledky po dnešním uzavření trhu. Konsenzus analytiků očekává pokles zisku na akcii na přibližně 1,75 USD a tržeb na zhruba 19,15 miliardy USD. Akcie před zveřejněním výsledků klesají přibližně o 2,5 %.
• Blackstone (BX.US): Společnost získala většinový podíl v logistickém areálu Sanha Logistics Park II, který se nachází v Jižní Koreji. Investice by měla být dokončena v roce 2028, areál bude mít rozlohu 334 000 metrů čtverečních a celkové náklady dosáhnou přibližně 450 milionů USD. Akcie klesají přibližně o 2 %.
• Blackstone (BX.US): V původním textu je znovu uvedena stejná zpráva, tentokrát však s lokalizací v Severní Koreji. Investice má být dokončena v roce 2028 a pokrývat 334 000 metrů čtverečních, přičemž celkové náklady mají dosáhnout přibližně 450 milionů USD. Akcie klesají přibližně o 2 %. → Tuto položku bych před publikací ověřil; pravděpodobně jde o chybu a správně má být Jižní Korea.
• Apple (AAPL.US): Společnost představila nový produkt – skládací model iPhonu. Jedná se o první představení tohoto typu pod novým generálním ředitelem. Očekávaná cena modelu činí 1 999 USD. Akcie rostou přibližně o 1 %.
• Rocket Lab (RCKT.US): Akcie vesmírných společností pokračují v růstu ze včerejší seance, přičemž hlavním impulsem je představení nové generace orbitálních solárních článků společností Rocket Lab. Akcie rostou přibližně o 1,5 %.

Technická analýza US100 (D1)

Po dokončení formace dvojitého vrcholu a následném prohloubení korekce směrem k úrovni kolem 27 750 bodů se cena stabilizovala a vstoupila do úzkého konsolidačního pásma mezi 30 000 a 28 900 body. Navzdory poklesu zůstávají kupující relativně silní a rychle uzavírají výraznější odchylky směrem dolů od regresní linie z posledních měsíců. V tomto kontextu se RSI (14) pohybuje kolem hodnoty 45, což signalizuje mírnou slabost, zatímco Williams %R se již nachází na úrovni -73, což naznačuje výrazně přeprodané podmínky. Pro posouzení dalšího směru bude klíčové sledovat EMA100, která by měla sloužit jako silný support pro kupující, a úroveň nad 30 000 body, která v současnosti představuje stejně silnou rezistenci. Zdroj: xStation5

Makroekonomická data

• Evropská centrální banka zvýšila úrokové sazby v souladu s očekáváním trhu. Futures trh v současnosti započítává přibližně dalších 75 bazických bodů zvýšení sazeb během následujících 12 měsíců.
• Počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti klesl na 206 tisíc oproti očekávaným 205 tisícům.
• Americký PPI meziročně vzrostl nad očekávání na 5,4 % (očekávání 5,3 %). Meziměsíčně ceny vzrostly o 0,4 %. Jádrové ceny výrobců vzrostly meziročně o 4,6 % a meziměsíčně o 0,2 %.
• Prodeje existujících domů v USA v srpnu klesly na 3,98 milionu, což představuje meziměsíční pokles o 2 %. Výsledek odpovídal očekáváním.
• Dvě hodiny po otevření trhu zveřejní Atlanta Fed svůj odhad růstu HDP USA za 3. čtvrtletí.
• Dvě a půl hodiny po otevření trhu zveřejní EIA údaje o zásobách ropy a ropných destilátů v USA. Trh očekává pokles zásob ropy o 1,4 milionu barelů.

Zjistěte o akciích, ETF i obchodování více:

• Investice do AI: Nejlepší společnosti pro investice
• ETF vs. akcie: Srovnání, výhody, nevýhody a jak si vybrat
• Investování do akcií – Co je to obchodování s akciemi?
• Jak sestavit portfolio z akcií a ETF fondů?
• Jaké jsou 4 různé typy akcií?
• Investice do vesmíru: jak najít vesmírné akcie?
• Nejlepší ETF fondy 2026 – cesta k pasivnímu investování?

Zaujalo Vás toto téma? U XTB můžete obchodovat více než 2000 CFD na akcie!

• Konkurenční spready
• Nízké swapové body, díky kterým můžete držet pozice déle
• Minimální velikost transakce již od 0 EUR

Kromě široké nabídky instrumentů od nás získáte také vzdělávací materiály – články, e-booky a kurzy zdarma:

• Trading pro začátečníky
• TOP 5 Trading nástrojů Ondřeje Hartmana
• Kurz tradingu vs. investování
• Investování do akcií – Co je to obchodování s akciemi?
• Testovací účet u XTB? Procvičte si obchodování zdarma!