Akcje specjalizującego się w transakcjach kryptowalutowych Silvergate Capital (SI.US) spadły w ciągu tygodnia o ponad 63%. Powód? Niewypłacalność innych podmiotów głównie FTX i Alameda Research, które korzystały z jego usług i masowe wypłaty depozytów w IV kw. 2022 roku oraz perspektywa rosnących kosztów działalności w obliczu nasilonych regulacji branży kryptowalut. Bank był znany jako główny kanał płatności łączący przemysł kryptowalutowy z tradycyjnym systemem bankowym. Miał wykorzystywać potencjał blockchain i światowy wzrost zainteresowania cyfrowymi aktywami. Historia zdaje się jednak nie mieć happy endu - poinformował o zakończeniu działalności. Nie jest to dobra informacja dla rynku kryptowalut.
Echo FTX
Zacznij inwestować dziś lub wypróbuj darmowe konto treningowe
Załóż rachunek rzeczywisty WYPRÓBUJ KONTO TRENINGOWE Pobierz aplikację mobilną Pobierz aplikację mobilnąW styczniu Silvergate poinformował o stracie netto w wysokości prawie 1 mld USD za IV kw. 2022 roku i przetworzeniu 8 mld USD wypłat. Powód? Strach klientów przed zakażeniem innych podmiotów kryptowalutowych wobec upadku giełdy FTX i masowa panika na rynku kryptowalut. Wobec tej kryzysowej sytuacji otrzymał pożyczkę 4,8 mld USD od Federal Home Loan Bank. Dodatkowo aby poradzić sobie z problemami i utrzymać swoją kondycję finansową spłacił dług bilansowy (papiery dłużne), notując stratę 718 mln USD.
Wówczas pojawiły się obawy o jego płynność i faktyczną kondycję finansową. Aby utrzymać się na powierzchni musiał podjąć drastyczne środki m.in. zwolnić ok. 40% pracowników i zamknąć sieć płatności Silvergate Exchange Network. Jednak czynniki zewnętrzne jak obsługa klientów w postaci FTX oraz bessa sprawiły, że klienci zniknęli, a depozyty znalazły się na minimalnym poziomie - spadły o 68% w ostatnim kwartale 2022 roku. Wobec rosnących obaw i informacji o odłożeniu rocznego raportu 10 K w SEC od banku odwróciły się też innie firmy z branży jak Coinbase, Paxos, Circle, Bitstamp, Crypto.com, Gemini i Galaxy.
Pod lupą regulatorów
Seria negatywnych wydarzeń związanych z kryptowalutami, które miały miejsce w 2022 roku, przyciągnęła uwagę władz. W USA, SEC walczy z CFTC o kontrolę nad firmami kryptowalutowym. W grudniu grupa amerykańskich senatorów poprosiła Silvergate o dostarczenie pełnej dokumentacji transakcji FTX, które przetwarzała. Senatorowie zażądali jasności w sprawie powiązań między FTX a Silvergate.
Alan Lane, dyrektor generalny banku przekazał wówczas, że depozyty FTX stanowiły niespełna 10% łącznych depozytów wszystkich klientów Silvergate w zakresie aktywów cyfrowych, rozwiewając obawy o potencjalną niewypłacalność. Mimo to Silvergate wciąż boryka się z dużą liczbą zapytań ze strony władz w tym jednostki ds. oszustw Departamentu Sprawiedliwości USA (DoJ), która wszczęła odrębnne dochodzenie na początku tego roku, aby zbadać transakcje Silvergate z platformą FTX oraz wehikułem handlowym Bankmana-Frieda, Alameda Research.
... oraz Białego Domu
Podczas ostatniej konferencji prasowej w Białym Domu, sekretarz Białego Domu Karine Jean-Pierre powiedziała, że administracja Bidena jest świadoma sytuacji Silvergate oraz monitoruje ją porównując ją również z sytuacją innych firm kryptowalutowych.Karine. W ostatnim czasie amerykańscy regulatorzy bankowi wydali wskzówki na temat tego, jak banki mogą bronić się przed ryzykiem związanym z kryptowalutami co wyraźnie pokazuje, że sektor tradycyjnych finansów dystansuje się od branży.
Warto podkreslić, że na tą chwilę bank jest przedmiotem dochodzenia agencji regulacyjnych ale nie został jeszcze oskarżony o złe postępowanie - głównym problemem jest jego zdolność do dalszego sprawnego działania. Jeśli bank docelowo zniknie z rynku, co wydaje się bardzo prawdopodobne oczy Wall Street skierowane zostaną w kierunku Signature Bank, kolejnego - znacznie większego od Silvergate podmiotu, który stracił potężnie w kryptowalutowej bessie. Po potencjalnym odejściu ze sceny Silvergate, to właśnie Signature może przyciągać lawinę instytucji i traderów obstawiających spadki. Jeśli jednak jego sytuacja okaże się znacznie lepsza od Silvergate, możemy byc świadkami tzw. 'short queeze'.
Akcje Silvergate Capital (SI.US) oraz wspomnianego Signature Bank (SBNY.US) - zaznaczone kolorem żółtym. Źródło: xStation5
Ta publikacja handlowa jest informacyjna i edukacyjna. Nie jest rekomendacją inwestycyjną ani informacją rekomendującą lub sugerującą strategię inwestycyjną. W materiale nie sugerujemy żadnej strategii inwestycyjnej ani nie świadczymy usługi doradztwa inwestycyjnego. Materiał nie uwzględnia indywidualnej sytuacji finansowej, potrzeb i celów inwestycyjnych klienta. Nie jest też ofertą sprzedaży ani subskrypcji. Nie jest zaproszeniem do nabycia, reklamą ani promocją jakichkolwiek instrumentów finansowych. Publikację handlową przygotowaliśmy starannie i obiektywnie. Przedstawiamy stan faktyczny znany autorom w chwili tworzenia dokumentu. Nie umieszczamy w nim żadnych elementów oceniających. Informacje i badania oparte na historycznych danych lub wynikach oraz prognozy nie stanowią pewnego wskaźnika na przyszłość. Nie odpowiadamy za Twoje działania lub zaniechania, zwłaszcza za to, że zdecydujesz się nabyć lub zbyć instrumenty finansowe na podstawie informacji z tej publikacji handlowej. Nie odpowiadamy też za szkody, które mogą wynikać z bezpośredniego czy też pośredniego wykorzystania tych informacji. Inwestowanie jest ryzykowne. Inwestuj odpowiedzialnie.
