Początek września przynosi nieco słabsze nastroje na Wall Street. Najważniejsze amerykańskie indeksy rozpoczynają sesję od spadków, a głównym czynnikiem obciążającym sentyment pozostaje ponowna eskalacja napięć pomiędzy Stanami Zjednoczonymi i Iranem. Po wznowieniu wymiany ognia rynek ponownie zaczął wyceniać ryzyko związane z sytuacją w Zatoce Perskiej, co szybko przełożyło się na wzrost cen ropy. Notowania Brent ponownie przekroczyły 90 dolarów za baryłkę, a WTI zbliżyła się do 90 dolarów.
Wzrost cen surowca jest szczególnie istotny dla Wall Street, ponieważ ponownie pojawia się obawa o presję inflacyjną. Ewentualne utrzymanie się droższej ropy może komplikować sytuację Rezerwy Federalnej i ograniczać przestrzeń do łagodzenia polityki pieniężnej. Dodatkowo niepewność związana z bezpieczeństwem transportu przez Cieśninę Ormuz bezpośrednio wpływa na wyceny spółek, szczególnie tych najbardziej wrażliwych na ceny energii i perspektywy gospodarcze.
Na nieco bardziej mieszany obraz gospodarki wskazują również dzisiejsze dane. Indeks ISM dla amerykańskiego przemysłu spadł w sierpniu do 54,6 pkt. z 55,6 pkt. miesiąc wcześniej, a także znalazł się poniżej oczekiwań na poziomie 55,2 pkt. Odczyt nadal pozostaje powyżej granicy 50 pkt., co oznacza dalszy rozwój sektora przemysłowego, jednak słabsza dynamika może sugerować pewne wyhamowanie aktywności. W połączeniu z wcześniejszymi sygnałami z rynku pracy pokazuje to, że amerykańska gospodarka nadal pozostaje odporna, ale tempo jej wzrostu może stopniowo się obniżać.
Warto również zwrócić uwagę na kalendarz wyników spółek. Sezon wyników w dużej mierze dobiegł już końca, przez co rynek ma obecnie mniej nowych impulsów ze strony największych amerykańskich spółek, które mogłyby poprawiać sentyment. Oczywiście w kolejnych tygodniach uwagę ponownie przyciągną wyniki takich firm jak Broadcom czy Micron, jednak na te publikacje przyjdzie jeszcze poczekać. Do tego czasu większe znaczenie mogą mieć dane makroekonomiczne, oczekiwania wobec Fed oraz przede wszystkim rozwój sytuacji na Bliskim Wschodzie.
Na razie więc początek nowego miesiąca nie przynosi kontynuacji bardzo dobrego sentymentu z końcówki sierpnia. Rynki ponownie muszą zmierzyć się z pytaniem, jak długo utrzyma się podwyższone ryzyko geopolityczne i czy wzrost cen ropy nie stanie się kolejnym problemem dla amerykańskiej gospodarki. Choć sytuacja wciąż pozostaje dynamiczna, Wall Street wyraźnie pokazuje dzisiaj, że powrót napięć w Zatoce Perskiej nadal ma bezpośrednie przełożenie na wyceny aktywów.
Żródło: XTB Research
Kontrakty terminowe na S&P 500 (US500) tracą dzisiaj na wartości pod wpływem eskalacji napięć wokół Cieśniny Ormuz i wzrostu cen ropy. Wyższe koszty energii zwiększają obawy o presję inflacyjną i mogą zwiększac oczekiwania na bardziej restrykcyjną politykę Fed, co dodatkowo ciąży wycenom amerykańskich akcji.
Żródło: xStation5
Wiadomości ze spółek
Akcje GoPro (GPRO.US) mocno dziś zyskują po informacji, że popularny twórca YouTube Markiplier został największym indywidualnym akcjonariuszem spółki. Inwestorzy pozytywnie odbierają jego zaangażowanie, licząc na zwiększenie rozpoznawalności marki i poprawę perspektyw biznesowych GoPro.
Notowania Duolingo (DUOL.US) rosną po podwyższeniu rekomendacji. Analitycy oceniają, że konkurencja ze strony ChatGPT stanowi mniejsze zagrożenie dla spółki, niż wcześniej zakładano, a rosnąca liczba użytkowników i rozwój produktu wspierają dalszy wzrost.
Akcje Microna (MU.US) spadają o około 2% w związku z obawami dotyczącymi możliwego strajku pracowników na Tajwanie. Spółka zapowiada jednak najwyższy w swojej historii poziom premii dla tamtejszych pracowników, co ma pomóc załagodzić spór ze związkami zawodowymi.
Akcje NIO (NIO.US) zniżkują po publikacji wyników za drugi kwartał, ponieważ przychody spółki okazują się niższe od oczekiwań rynku. Pozytywnie wypadają natomiast marże i poziom dostaw, a przedstawiona przez NIO prognoza zakłada dalszy wzrost sprzedaży w trzecim kwartale.
Akcje Medtronic (MDT.US) zyskują około 3% po podwyższeniu prognozy organicznego wzrostu przychodów na cały rok. Spółka podnosi prognozy, wskazując na silny popyt na urządzenia wykorzystywane w zabiegach kardiologicznych.
Komentarz giełdowy: Wyprzedaż obligacji dobra dla akcji?
PILNE: ISM Przemysłowy poniżej oczekiwań, ceny w górę 🔥
Anthropic widzi rynek wart 30 bilionów dolarów. Gdzie?
Grupa Azoty: Duży potencjał i duże ryzyko
Ta publikacja handlowa jest informacyjna i edukacyjna. Nie jest rekomendacją inwestycyjną ani informacją rekomendującą lub sugerującą strategię inwestycyjną. W materiale nie sugerujemy żadnej strategii inwestycyjnej ani nie świadczymy usługi doradztwa inwestycyjnego. Materiał nie uwzględnia indywidualnej sytuacji finansowej, potrzeb i celów inwestycyjnych klienta. Nie jest też ofertą sprzedaży ani subskrypcji. Nie jest zaproszeniem do nabycia, reklamą ani promocją jakichkolwiek instrumentów finansowych. Publikację handlową przygotowaliśmy starannie i obiektywnie. Przedstawiamy stan faktyczny znany autorom w chwili tworzenia dokumentu. Nie umieszczamy w nim żadnych elementów oceniających. Informacje i badania oparte na historycznych danych lub wynikach oraz prognozy nie stanowią pewnego wskaźnika na przyszłość. Nie odpowiadamy za Twoje działania lub zaniechania, zwłaszcza za to, że zdecydujesz się nabyć lub zbyć instrumenty finansowe na podstawie informacji z tej publikacji handlowej. Nie odpowiadamy też za szkody, które mogą wynikać z bezpośredniego czy też pośredniego wykorzystania tych informacji. Inwestowanie jest ryzykowne. Inwestuj odpowiedzialnie.
