حصاد الأسواق: بداية كئيبة للأسبوع وسط ارتفاع أسعار النفط والاضطرابات المحيطة بشركة OpenAI 🚨

التطورات الجيوسياسية:

تتصاعد التوترات في الشرق الأوسط بسرعة عقب هجوم شنته طائرات عراقية مسيرة على بنية تحتية سعودية، وإغلاق خط أنابيب النفط الرئيسي الذي يربط الشرق بالغرب، والذي يمر عبر مضيق هرمز. ونظرًا لنقص قطع الغيار، قد يستمر انقطاع الخدمة لأكثر من شهر، وقد تُستنفد احتياطيات التصدير السعودية في غضون 5 إلى 7 أيام فقط، مما سيؤدي إلى انقطاع إمدادات النفط عن السوق بنحو 4 ملايين برميل يوميًا. ويزيد الوضع سوءًا إصابة سفينة بمقذوف مجهول في المضيق نفسه، وتأجيل اجتماع بين دول الخليج وإيران [المصدر: إصابة سفينة في مضيق هرمز، بحسب منظمة UKMTO، في ظل تضاؤل ​​فرص الدبلوماسية الأمريكية الإيرانية؛ ارتفاع أسعار النفط بعد إغلاق السعودية لخط أنابيب حيوي يمر عبر مضيق هرمز].

الأحداث الاقتصادية:

يتزامن اضطراب أسواق السلع مع أسبوع حاسم للسياسة النقدية العالمية. عدّلت غولدمان ساكس توقعاتها، وتتوقع الآن رفعًا استثنائيًا لسعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في اجتماع البنك المركزي الأمريكي المرتقب يوم الأربعاء. في غضون ذلك، حذّرت كريستين لاغارد، من البنك المركزي الأوروبي، من أن الصدمة التضخمية في منطقة اليورو ستستمر لفترة أطول مما كان متوقعًا. ويخلو جدول البيانات الاقتصادية الكلية اليوم من الأحداث المهمة، وسينصبّ التركيز على قراءة مؤشر أسعار المستهلكين في كندا، المقرر صدورها الساعة 2:30 ظهرًا.

الأسواق الرئيسية:

من الواضح أن ارتفاع أسعار النفط والمخاوف المتجددة بشأن تنظيم قطاع الذكاء الاصطناعي يؤثران سلبًا على أسواق الأسهم العالمية. وتفتتح العقود الآجلة الأمريكية الرئيسية الأسبوع بانخفاضات حادة: فقد انخفض مؤشر US100، الذي يضم شركات التكنولوجيا، بنسبة 1.31%، بينما انخفض مؤشر US500، الذي يضم شركات أوسع نطاقًا، بنسبة 0.57%. وينتشر التشاؤم أيضًا إلى أوروبا، حيث انخفض مؤشر DE40 الألماني بنسبة 0.29%، ومؤشر EU50 بنسبة 0.37%.

الأسواق الآسيوية:

اتسمت جلسة التداول في منطقة آسيا والمحيط الهادئ بعمليات بيع واسعة النطاق في أعقاب تزايد المخاوف بشأن الاستقرار في الشرق الأوسط. وانخفضت العقود الآجلة لمؤشر JP225 الياباني بنسبة 2.12%. كما تأثر السوق الكوري الجنوبي بشدة بعمليات البيع، حيث افتتح مؤشر كوسبي منخفضًا بنسبة 3.45%. أما أسواق الأسهم في الصين، فقد حافظت على استقرارها إلى حد ما، في حين حدد بنك الشعب الصيني سعر صرف الدولار الأمريكي مقابل اليوان الصيني المرجعي اليوم عند 6.7698.

العملات:

مع بداية الأسبوع، تتدفق رؤوس الأموال إلى الأصول الآمنة، مما يدعم الدولار الأمريكي بشكل واضح. وارتفع مؤشر الدولار الأمريكي (USDIDX) بنسبة 0.22%، مما يضغط على العملات الرئيسية الأخرى. وانخفض سعر صرف اليورو مقابل الدولار الأمريكي بنسبة 0.23%، بينما انخفض الجنيه الإسترليني مقابل الدولار الأمريكي بنسبة 0.11%. يظهر الضعف جلياً في الأسواق الناشئة، حيث ارتفع الدولار بنسبة 0.37% مقابل الزلوتي البولندي (USD/PLN).

السلع:

يهيمن على سوق السلع ارتفاع حاد في أسعار الطاقة نتيجة الحصار المفروض على حركة النقل حول المملكة العربية السعودية ومضيق هرمز. ارتفع سعر خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي بنسبة 2.71% ليصل إلى 102.69 دولارًا للبرميل، بينما اختبر خام برنت الأوروبي مستوى 107 دولارات خلال الليل. في الوقت نفسه، يشهد الغاز الطبيعي ارتفاعًا ملحوظًا بنسبة 2.70%، بينما يشهد الذهب تصحيحًا طفيفًا بنسبة 0.42%، ليستقر عند حوالي 4329 دولارًا.

الشركات:

تتفاوض شركات رائدة في مجال الذكاء الاصطناعي (أنثروبيك، وأوبن إيه آي، وجوجل) منذ يوليو/تموز لإنشاء هيئة سلامة على مستوى القطاع، في حين دعا الرئيس التنفيذي لشركة أنثروبيك علنًا إلى إبطاء وتيرة الابتكار. في أعقاب هذه المناقشات، استبعد سام ألتمان طرح أسهم OpenAI للاكتتاب العام هذا العام، واصفًا مثل هذه الخطط بأنها "غير موفقة". في المقابل، صرّح إيلون ماسك بأنه "واثق تمامًا" من أن شركة SpaceX ستطلق حواسيب ذكاء اصطناعي إلى المدار في عام 2027، مبنية حصريًا على معمارية Nvidia Vera Rubin، وذلك ضمن برنامج Starmind. في الصين، انخفضت أسهم Z.ai بأكثر من 10% بعد الإعلان عن جولة تمويل ضخمة أخرى بقيمة 5 مليارات دولار.

توقعات اليوم:

من المرجح أن يضطر المستثمرون إلى أخذ المخاطر الجيوسياسية المتزايدة والضغط المستمر من ارتفاع أسعار النفط في الحسبان خلال الفترة المتبقية من اليوم. قد تشكل التأخيرات والمخاوف المحيطة بقطاع الذكاء الاصطناعي عائقًا دائمًا أمام عودة رؤوس الأموال إلى السوق بسرعة بالنسبة لشركات التكنولوجيا عالية المخاطر. ونظرًا لنقص البيانات الاقتصادية الكلية الأوسع نطاقًا (باستثناء التضخم الكندي)، فمن المرجح أن يتخذ السوق موقفًا قبل اجتماع مجلس الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء.

تشهد الأسواق الرئيسية تقلبات ملحوظة حالياً، مع سيطرة ضغوط البيع في الوقت الراهن. المصدر: xStation