Australský dolar dnes oslabuje vůči všem měnám G10 v reakci na nižší než očekávaný výsledek inflace CPI v Austrálii (AUDUSD, AUDNZD: -0,3 %). Jak nejnovější červnový odečet, tak i celková zpráva za druhé čtvrtletí poklesly pod 4 %, čímž se Rezervní bance Austrálie (RBA) začínají vyplácet plody měsíců agresivního zvyšování úrokových sazeb.
Technická analýza: AUDUSD (D1)
AUDUSD testuje klíčové úrovně tváří v tvář sílícímu prodejnímu tlaku. Obhájení Fibonacciho retrakcí na 50,0 % a 61,8 % je nezbytné, aby se zabránilo hlubšímu poklesu do oblasti 0,6900. Propad pod žlutou nárazníkovou zónu (0,68800–0,69000) by znamenal rozhodný návrat sestupného trendu, který by mohl další pokles australské inflace ještě prohloubit. RSI se stále pohybuje blízko neutrální úrovně 50 bodů, což ponechává prostor pro další medvědí tlak.
Jedinou nadějí pro býky zůstává výrazně holubičí signál ze strany Fed a návrat kurzu nad EMA100 (tmavě fialová). Tento scénář se však jeví jako nepravděpodobný vzhledem k silnému americkému trhu práce (stabilní nezaměstnanost, rekordně nízký počet žádostí o podporu v nezaměstnanosti), rostoucím ukazatelům PMI a nekompromisnímu postoji Warshe vůči inflaci nad cílem.
Zdroj: xStation5
Co dnes táhne AUDUSD dolů?
-
Inflace klesá pod 4 %: Roční ukazatel CPI v Austrálii se v červnu snížil na 3,8 % r/r z 5,0 % v květnu a v měsíčním vyjádření klesl o 0,1 %. Ve druhém čtvrtletí inflace zpomalila na 0,6 % q/q (4,0 % r/r) oproti 1,4 % q/q v Q1. Oříznutý průměr (trimmed mean), klíčový ukazatel pro RBA, dosáhl 3,6 % r/r (0,8 % q/q) a poklesl pod výhled centrální banky ve výši 3,8 %.
-
Levnější palivo zachraňuje výsledek: Hlavním zmírňujícím faktorem byl pokles cen pohonných hmot o téměř 11 % v červnu, který se projevil dezinflací v dopravě a u zboží. Na druhé straně výrazně zatěžoval sektor bydlení (+6,8 % r/r), kde náklady na výstavbu nových domů vzrostly o 5,8 % r/r v důsledku zdražení materiálů a práce. Inflace ve službách navíc zrychlila na 4,0 % r/r, což naznačuje přetrvávající domácí cenové tlaky v ekonomice.
-
Trh maže očekávání dalšího zvyšování sazeb: Pravděpodobnost srpnového zvýšení sazeb v Austrálii implikovaná swapovým trhem klesla na nulu. Očekávání však poklesla bez ohledu na časový horizont. Úrokové sazby v Austrálii jsou aktuálně nejvyšší ze všech ekonomik G10 (4,35 %). K poslednímu zvýšení došlo v květnu, přičemž následující měsíce přinesly holubičí signály ze strany guvernérky RBA, která naznačila, že stávající úroveň sazeb je dobrým místem pro oddechnutí.
Trh již nepočítá s žádným plným zvýšením úrokových sazeb v Austrálii až do března 2027. Odhady z minulého týdne poukazovaly s téměř jistotou na pohyb v únoru (modrá linie), zatímco nyní se přibližujeme k ploché křivce spřed měsíce, signalizující pauzu při tehdejších nadějích na konec konfliktu na Blízkém východě. Zdroj: XTB Research.
Více o Forexu:
- Forex a trh s úrokovými sazbami
- Forexový broker: Jak začít cestu na měnových trzích
- Obchodování Forexu – Jak investovat do Forex CFD?
Zaujalo Vás toto téma? U XTB můžete obchodovat více než 70 CFD na globální měnové páry!
- Konkurenční spready
- Nízké swapové body, díky kterým můžete držet pozice déle
- Možnost obchodovat už od 0,01 lotu a pár desítek EUR
Kromě široké nabídky instrumentů od nás získáte také vzdělávací materiály – články, e-booky a kurzy zdarma:
Denní shrnutí: NFP vyděsil Wall Street, ropa se vrací k 100 USD
Lululemon mění CEO. Do firmy přichází zkušená manažerka z Nike 👔
Akcie Novartisu padají téměř o 13 %📉. Vzniká formace Double Top
🚨Hútíové zaútočili na Saúdskou Arábii. Cena ropy se opět blíží ke 100 dolarům!📈
Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 77 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků. Investování je rizikové. Investujte zodpovědně. Tento materiál je marketingovou komunikací ve smyslu čl. 24 odst. 3 směrnice Evropského parlamentu a Rady 2014/65/EU ze dne 15. května 2014 o trzích finančních nástrojů, kterou se mění směrnice 2002/92/ES a směrnice 2011/61/EU (MiFID II). Marketingová komunikace není investiční doporučení ani informace doporučující či navrhující investiční strategii ve smyslu nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014 ze dne 16. dubna 2014 o zneužívání trhu (nařízení o zneužívání trhu) a o zrušení směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES a směrnic Komise 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a nařízení Komise v přenesené pravomoci (EU) 2016/958 ze dne 9. března 2016, kterým se doplňuje nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014, pokud jde o regulační technické normy pro technická ujednání pro objektivní předkládání investičních doporučení nebo jiných informací doporučujících nebo navrhujících investiční strategie a pro zveřejnění konkrétních zájmů nebo náznaků střetu zájmů nebo jakékoli jiné rady, a to i v oblasti investičního poradenství, ve smyslu zákona č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu. Marketingová komunikace je připravena s nejvyšší pečlivostí, objektivitou, prezentuje fakta známé autorovi k datu přípravy a neobsahuje žádné hodnotící prvky. Marketingová komunikace je připravena bez zohlednění potřeb klienta, jeho individuální finanční situace a nijak nepředstavuje investiční strategii. Marketingová komunikace nepředstavuje nabídku k prodeji, nabídku, předplatné, výzvu na nákup, reklamu nebo propagaci jakýchkoliv finančních nástrojů. Společnost XTB S.A., organizační složka nenese odpovědnost za jakékoli jednání nebo opomenutí klienta, zejména za získání nebo zcizení finančních nástrojů, na základě informací obsažených v této marketingové komunikaci. V případě, že marketingová komunikace obsahuje jakékoli informace o jakýchkoli výsledcích týkajících se finančních nástrojů v nich uvedených, nepředstavují žádnou záruku ani předpověď ohledně budoucích výsledků. Minulá výkonnost nemusí nutně vypovídat o budoucích výsledcích a každá osoba jednající na základě těchto informací tak činí zcela na vlastní riziko.