Tesla znowu zaskakuje, tym razem pozytywnie.
Wczoraj Tesla podała wyniki za Q4 2022 r. pozytywnie zaskakując rynek. Akcje spółki rosną w notowaniach przedsesyjnych ponad 9 % po tym, jak prezes Elon Musk zapowiedział, że firma może być w stanie wyprodukować 2 miliony samochodów w tym roku.
Zacznij inwestować dziś lub wypróbuj darmowe konto treningowe
Załóż rachunek rzeczywisty WYPRÓBUJ KONTO TRENINGOWE Pobierz aplikację mobilną Pobierz aplikację mobilnąSpółka wypracowała skorygowany zysk na akcję (EPS) w wysokości 1,19 USD wobec konsensusu rynkowego na poziomie 1,13 USD. W zakresie przychodów, również nastąpiło nieznaczne, ale pozytywne zaskoczenie, tj. 24,32 mld USD wobec oczekiwanych 24,16 mld USD.
W czwartym kwartale Tesla odnotowała przychody z branży motoryzacyjnej w wysokości 21,3 mld USD, co oznacza wzrost o 33% r/r.
Przychody z usług i inne przychody Tesli, które obejmują między innymi opłaty za pozagwarancyjne naprawy pojazdów, wyniosły w kwartale 1,6 mld USD.
Przychody z wytwarzania i przechowywania energii wzrosły w ujęciu sekwencyjnym i rocznym, osiągając 1,31 mld USD. Koszt przychodów działu energetycznego był jednak wysoki i wyniósł w czwartym kwartale 1,15 mld USD.
Koszty i spadające ceny głównym wyzwaniem…
Marża brutto w segmencie motoryzacyjnym wyniosła 25,9%, co jest najniższym uzyskanym na przestrzeni ostatnich pięciu kwartałów. Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej spadły o 29% r/r i o 36% k/k, osiągając poziom 3,28 mld USD. Spółka próbuje tłumaczyć powyższe wyniki “spadkową tendencją w zakresie średnich cen sprzedaży, jaka ma miejsce na przestrzeni ostatnich kilku lat oraz że przystępność cenowa będzie kluczem do rozwoju spółki w nadchodzących latach”.
Pod koniec 2022 roku oraz na początku roku 2023r. Tesla obniżyła na całym świecie ceny swoich samochodów, powodując powszechne niezadowolenie klientów w USA i Chinach, którzy niedawno kupili nowe Tesle po wyższych cenach. Powyższa decyzja natychmiast wpłynęła na dynamiczny spadek cen używanych Tesli również w USA.
… ale i szansą?
Elon Musk powiedział, że w styczniu spółka odnotowała największy wzrost zamówień r/r w historii przewyższający dwukrotnie możliwości produkcyjne.
NIkt nie da Wam tyle, ile ja Wam obiecam
Musk zapowiedział również, że jeśli rok 2023 r. będzie spokojnym rokiem bez znaczącej przerwy w łańcuchach dostaw, spółka posiada potencjał, aby wyprodukować w tym roku 2 miliony samochodów, na które powinien znaleźć się popyt. Powyższe słowa wywołały euforię inwestorów.
Tesla poinformowała, że uruchomiła moce produkcyjne - we wszystkich swoich fabrykach - pozwalające na wyprodukowanie 100 000 pojazdów Model S i X rocznie oraz 1,8 mln pojazdów Model Y i Model 3.
Zdolności produkcyjne w Szanghaju pozwalają Tesli na wyprodukowanie 750 tys. samochodów elektrycznych Model 3 i Model Y rocznie, podczas gdy jej pierwsza fabryka we Fremont w Kalifornii może wyprodukować 100 tys. swoich droższych pojazdów Model S i X oraz 550 tys. pojazdów Model 3 i Y. Fabryki w Austin w Teksasie i w pobliżu Berlina w Niemczech mają zdolność produkcyjną do wytwarzania 250 000 pojazdów Model Y rocznie.
Tesla powiedziała również, że około 400 000 klientów w Ameryce Północnej ma obecnie możliwość przetestowania swojego eksperymentalnego, "FSD Beta" systemu wspomagania kierowcy.
Wnioski
Pomimo tego, iż wyniki spółki nieznacznie pozytywnie zaskoczyły rynek, inwestorzy ponownie zwracają uwagę na świetlane perspektywy przyszłości, jakie roztacza przed spółką jej charyzmatyczny prezes. Choć prognozy wyglądają obiecująco i zdają się mieć racjonalne podstawy, znaczącym sprawdzam na Tesli (i nie tylko), będzie zbliżająca się coraz większymi krokami recesja, która może znacząco zweryfikować optymistyczne plany spółki.
Akcje spółki Tesla otworzyły się dzisiaj z luką hossy na poziomie 159,42 USD (9,97%). Tak dynamiczne odbicie może stwarzać w perspektywie najbliższych kilku sesji okazję do realizacji zysków i gry pod domknięcie luki.
Źródło: xStation
Ta publikacja handlowa jest informacyjna i edukacyjna. Nie jest rekomendacją inwestycyjną ani informacją rekomendującą lub sugerującą strategię inwestycyjną. W materiale nie sugerujemy żadnej strategii inwestycyjnej ani nie świadczymy usługi doradztwa inwestycyjnego. Materiał nie uwzględnia indywidualnej sytuacji finansowej, potrzeb i celów inwestycyjnych klienta. Nie jest też ofertą sprzedaży ani subskrypcji. Nie jest zaproszeniem do nabycia, reklamą ani promocją jakichkolwiek instrumentów finansowych. Publikację handlową przygotowaliśmy starannie i obiektywnie. Przedstawiamy stan faktyczny znany autorom w chwili tworzenia dokumentu. Nie umieszczamy w nim żadnych elementów oceniających. Informacje i badania oparte na historycznych danych lub wynikach oraz prognozy nie stanowią pewnego wskaźnika na przyszłość. Nie odpowiadamy za Twoje działania lub zaniechania, zwłaszcza za to, że zdecydujesz się nabyć lub zbyć instrumenty finansowe na podstawie informacji z tej publikacji handlowej. Nie odpowiadamy też za szkody, które mogą wynikać z bezpośredniego czy też pośredniego wykorzystania tych informacji. Inwestowanie jest ryzykowne. Inwestuj odpowiedzialnie.
