3 ตลาดที่ควรติดตามในสัปดาห์

หลังจากข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐที่หลากหลายและสร้างภาพรวมที่แตกต่างกันสำหรับ ธนาคารกลางสหรัฐ (Federal Reserve) ตลาดโลกกำลังเข้าสู่ช่วงสงบทางเศรษฐกิจโดยรวม

วันหยุดยาวในสหรัฐ (Washington’s Birthday) และเทศกาลตรุษจีนในจีน ทำให้ตลาดปิดบางส่วน ขณะที่บราซิลเข้าสู่ช่วงสุดท้ายของ Carnival ส่งผลให้สภาพคล่องบางส่วนลดลง อย่างไรก็ตาม ยังมีปัจจัยที่อาจสร้างความผันผวนสำคัญ ได้แก่ การเผยแพร่ FOMC Minutes, ตัวเลขเงินเฟ้อ PCE, และการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยสำคัญของ นิวซีแลนด์ นักลงทุนควรติดตามตลาด AUDNZD, US500, และอลูมิเนียม

1️⃣ AUDNZD

• ปรับตัวขึ้นสูงสุดตั้งแต่ปี 2013 ได้แรงหนุนจากราคาทองแดงและโลหะอุตสาหกรรมที่พุ่งขึ้น ซึ่งออสเตรเลียเป็นผู้ผลิตสำคัญ

• มุมมองเชิงรุก (hawkish) ของ Reserve Bank of Australia ยังสนับสนุนแนวโน้มขาขึ้น

• การประชุมนโยบายของ Reserve Bank of New Zealand ในวันพุธจะเป็นตัวทดสอบ

  • Consensus คาดว่าคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ 2.25%

  • หาก RBNZ ส่งสัญญาณ tightening ต่อเนื่อง คู่สกุลเงินอาจถอย

  • หาก RBNZ ยังคง dovish และโลหะฟื้นตัวต่อ AUDNZD อาจมุ่งไปที่ระดับ 1.20

2️⃣ US500

• ตลาดหุ้นสหรัฐปิดวันจันทร์ นักลงทุนจะเฝ้าดู futures ตามตารางสั้น

• ความกังวลหลายด้านยังมีอยู่: ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ (US-Iran), การชะลอตัวของกระแส AI

• ความไม่แน่นอนของเส้นทางนโยบาย Fed ยังเป็นปัจจัยหลัก

• 2 เหตุการณ์สำคัญที่ควรจับตา:

  1. FOMC Minutes วันพุธ – ให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับการถกเถียงภายใน

  2. PCE Report วันศุกร์ – ตัวชี้วัดสำคัญของ Fed สำหรับเงินเฟ้อ

3️⃣ อลูมิเนียม (Aluminum)

• ตลาดโลหะมีความผันผวนสูงในช่วงต้นเดือนกุมภาพันธ์ แต่มีการถอนเงินทุนเก็งกำไรออกจาก futures

• ราคาลดลงมาที่ประมาณ $3,000/ตัน ลบกำไรทั้งหมดในปี 2026

• ปัจจัยเสี่ยง:

  • ช่วงตรุษจีน ทำให้การผลิตอุตสาหกรรมในจีนชะลอตัว

  • ข่าวการพิจารณาปรับลดภาษีเหล็กและอลูมิเนียมของสหรัฐ

• จนกว่าจะมีความชัดเจนด้านการค้า หรือแรงซื้อหลังเทศกาล ราคามีแนวโน้มถูกจำกัด upside