ตลาดหุ้นยุโรปฟื้นตัวชัดเจน สวนทางราคาน้ำมันที่ปรับลดลง ขณะที่สินทรัพย์ที่เกี่ยวข้องกับบราซิลเผชิญแรงขายต่อเนื่อง

🌐 ภาพรวมเศรษฐกิจมหภาค

• ตลาดจับตาการตัดสินใจของ Fed: ตลาดการเงินรอผลการประชุมธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ในวันพุธ โดยคาดว่าอัตราดอกเบี้ยจะยังไม่เปลี่ยนแปลง แต่สิ่งที่นักลงทุนให้ความสำคัญคือสัญญาณเกี่ยวกับโอกาสปรับขึ้นดอกเบี้ยในเดือนธันวาคม ขณะที่ข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐฯ ที่ยังไม่สมบูรณ์เพิ่มความไม่แน่นอนให้กับการประเมินทิศทางนโยบายการเงิน

• สภาพคล่องและตลาดตราสารหนี้: อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ปรับลดลงก่อนการประชุม FOMC ท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงด้านเครดิตจากการระดมทุนด้วยหนี้ในภาคโครงสร้างพื้นฐาน AI โดยอัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ลดลงต่ำกว่า 5% ขณะที่อัตรา SOFR เพิ่มขึ้นจาก 3.90% เป็น 3.92%

🛢️ สินค้าโภคภัณฑ์

• น้ำมัน Brent (-1.48%) และ WTI (-1.13%): ราคาน้ำมันปรับตัวลดลง โดย WTI ทดสอบระดับ 100 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ท่ามกลางความหวังว่าความตึงเครียดกับอิหร่านจะคลี่คลายและการเจรจาทางการทูตในกรุงเตหะรานจะมีความคืบหน้า แม้มีรายงานการโจมตีของกลุ่มฮูตีต่อท่อส่งน้ำมันสาย East-West ซึ่งเป็นเส้นทางสำคัญของซาอุดีอาระเบีย

• ทองคำ (+0.52%): ราคาทองคำเคลื่อนไหวทรงตัวเหนือระดับ 4,020 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หลังจากกองทุน ETF ทองคำเผชิญแรงขายมูลค่า 1.35 พันล้านดอลลาร์ในสัปดาห์ก่อน โดยตลาดกำลังรอปัจจัยใหม่จากการตัดสินใจของธนาคารกลาง

• ทองแดง (+0.40%): ราคาทองแดงยังอยู่ในระดับสูง โดยค่า Z-score ย้อนหลัง 5 ปีอยู่ที่ +2.44 ขณะที่สินค้าเกษตรเผชิญแรงขายอย่างหนัก โดยน้ำตาลลดลง 3.06% และกาแฟลดลง 2.45%

💱 ตลาดเงินตรา

• เงินเยนญี่ปุ่น (USDJPY -0.29%): เงินดอลลาร์ทรงตัวบริเวณ 157.3 เยน ก่อนการตัดสินใจด้านนโยบายการเงินของ Fed และธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) โดยเงินเยนพยายามฟื้นตัวต่อเนื่องจากแรงส่งขาลงของคู่เงินในช่วงก่อนหน้า

• ยูโร (EURUSD -0.11%): ค่าเงินยูโรเคลื่อนไหวใกล้ระดับ 1.1200 โดยมีโอกาสปรับขึ้นจำกัดจากความกังวลเกี่ยวกับสถานะการคลังของฝรั่งเศสและการประท้วงทางสังคมภายในประเทศ

• ซวอตีโปแลนด์ (USDPLN -0.33%): เงินซวอตีแข็งค่าขึ้นสู่ระดับ 3.935 ต่อดอลลาร์ สอดคล้องกับการแข็งค่าของสกุลเงินในภูมิภาคยุโรปกลางและยุโรปตะวันออก (CEE) สวนทางกับเงินเรียลบราซิลที่เผชิญแรงขายอย่างหนักหลังการเลือกตั้งประธานาธิบดี

📈 หุ้นและดัชนีตลาด

• ตลาดหุ้นสหรัฐฯ และหุ้นเทคโนโลยีขนาดใหญ่: S&P 500 เพิ่มขึ้น 0.08% และ NASDAQ 100 บวก 0.17% ในช่วงต้นสัปดาห์ โดย Meta ประกาศแผนเสนอขายหุ้นมูลค่ามหาศาล 95,000 ล้านดอลลาร์ เพื่อระดมทุนสำหรับการลงทุนในโครงสร้างพื้นฐาน AI ซึ่งอาจเกี่ยวข้องกับ Nvidia, AMD และ Broadcom ขณะที่ Anthropic เตรียมยื่นเอกสาร S-1 ต่อสาธารณะล่วงหน้าก่อนการเสนอขายหุ้น IPO

• คำเตือนฟองสบู่ธุรกิจ Neocloud: Elon Musk เตือนว่าบริษัทในกลุ่ม Neocloud มากกว่า 200 แห่งอาจเผชิญกระแสการล้มละลายจากภาระหนี้ที่อยู่ในระดับสูง ขณะเดียวกัน SpaceX ระดมทุนผ่านข้อตกลงหนี้มูลค่า 40,000 ล้านดอลลาร์กับ Apollo เพื่อใช้จัดหา GPU

• ตลาดหุ้นยุโรปและตลาดหุ้นโปแลนด์: ตลาดหุ้นยุโรปปรับตัวขึ้น นำโดย FTSE MIB ของอิตาลี (+1.24%) และ DAX 40 ของเยอรมนี (+1.11%) ส่วนดัชนี WIG 20 ของโปแลนด์เพิ่มขึ้น 0.68% โดยค่า Z-score ย้อนหลัง 5 ปีแตะ +2.61 ได้แรงหนุนจากข่าวโครงการของ Celon Pharma ที่ผ่านการคัดเลือกเพื่อรับเงินสนับสนุน FENG และแผนปรับปรุงกลยุทธ์ของ Tauron

• หุ้นบราซิลเผชิญแรงเทขาย: กองทุนและหุ้นของบริษัทบราซิลที่จดทะเบียนในสหรัฐฯ ถูกเทขายอย่างหนัก หลังผลการเลือกตั้งประธานาธิบดีสร้างแรงกระแทกต่อตลาด โดย Lula da Silva ได้รับชัยชนะ ขณะที่มีรายงานว่า Jair Bolsonaro ยังไม่ได้ประกาศยอมรับผลการเลือกตั้งอย่างเป็นทางการ

หุ้นส่วนใหญ่ปรับตัวขึ้นในช่วงการซื้อขายภาคยุโรป

ที่มา: XTB

สัญญาซื้อขายล่วงหน้าของดัชนีหุ้นหลักบราซิลเปิดตลาดลดลงเกือบ 20% เมื่อเทียบกับวันศุกร์ที่ผ่านมา โดยปรับตัวลงไปต่ำกว่าระดับในช่วงการเลือกตั้งรอบแรกอย่างมีนัยสำคัญ

ที่มา: XTB

🪙 ตลาดคริปโทเคอร์เรนซี

• Bitcoin (+0.03%): Bitcoin พยายามรักษาระดับราคาเหนือ 80,000 ดอลลาร์ หลังความกังวลด้านภูมิรัฐศาสตร์ในช่วงสุดสัปดาห์ ขณะที่แรงสนับสนุนจากนักลงทุนสถาบันยังมีต่อเนื่อง โดยกองทุน Strive เข้าซื้อ Bitcoin เพิ่มอีก 6,182 BTC มูลค่า 511 ล้านดอลลาร์

• การยอมรับคริปโทฯ ในระดับสถาบันและข้อขัดแย้งในอิสราเอล: Aviva Investors เปิดตัวกองทุนประเภทโทเคนบนเครือข่าย XRP Ledger โดยมีมูลค่าสินทรัพย์ 2.9 หมื่นล้านปอนด์ ขณะที่ธนาคารกลางอิสราเอลวิจารณ์แผนของนายกรัฐมนตรี Benjamin Netanyahu อย่างเปิดเผย เกี่ยวกับความเป็นไปได้ในการใช้คริปโทเคอร์เรนซีเพื่อหลีกเลี่ยงมาตรการคว่ำบาตร

• Zcash (+1.61%): Zcash โดดเด่นด้วยโมเมนตัมที่แข็งแกร่ง โดยราคาปรับขึ้นมากกว่า 8.5% ในรอบสัปดาห์ และค่า Z-score ย้อนหลัง 5 ปีอยู่ที่ +3.52 สวนทางกับตลาด Altcoin โดยรวมที่ยังอ่อนแอ

🌍 ภูมิรัฐศาสตร์

• ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่าน: Donald Trump ระบุว่าจะตัดสินใจในเร็ว ๆ นี้ว่าจะบรรลุข้อตกลงกับเตหะราน หรือดำเนินการทางทหารอย่างเด็ดขาด ขณะที่ซาอุดีอาระเบียกำลังผลักดันความพยายามทางการทูตเพื่อลดความขัดแย้งในภูมิภาค

• ความเปลี่ยนแปลงทางการเมือง: ชัยชนะของ Lula ในบราซิลสร้างแรงกระเพื่อมต่อตลาดหุ้นและตลาดเงินตราภายในประเทศอย่างหนัก ขณะที่ในเซอร์เบีย ผู้ชุมนุมหลายพันคนร่วมเฉลิมฉลองหลัง Aleksandar Vučić ผู้นำที่ครองอำนาจมาอย่างยาวนาน พ่ายแพ้ต่อขบวนการนักศึกษา

🔎 สินทรัพย์ที่ควรจับตา

• น้ำมัน WTI: ราคาทรงตัวใกล้แนวต้านเชิงจิตวิทยาที่ 100 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล โดยมีค่า Z-score อยู่ที่ +1.61 และยังอ่อนไหวต่อข่าวที่ขัดแย้งกันจากตะวันออกกลาง ทั้งการโจมตีของกลุ่มฮูตีและการเจรจากับอิหร่าน

• ทองคำ: ราคาพักฐานบริเวณ 4,000 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หลังเงินทุนไหลออกจากกองทุน ETF มูลค่าระดับพันล้านดอลลาร์ โดยเป็นสินทรัพย์สำคัญที่ควรจับตาก่อนการตัดสินใจด้านอัตราดอกเบี้ยของ Fed ในวันพุธ

• ทองแดง: มูลค่าเชิงสถิติอยู่ในระดับสูงมาก โดยมีค่า Z-score ย้อนหลัง 5 ปีที่ +2.44 ขณะที่สัญญาณการชะลอตัวของการลงทุนในเทคโนโลยีของจีนอาจเพิ่มความผันผวนให้กับตลาด

• Zcash: ค่า Z-score ที่ +3.52 สะท้อนการเคลื่อนไหวที่ร้อนแรงผิดปกติ และการปรับตัวสวนทางกับตลาด Altcoin ที่อ่อนแอ ทำให้ควรติดตามความเสี่ยงของการกลับตัวของแนวโน้มราคาอย่างใกล้ชิด