Úvod do oscilátorov a indikátorov

Súvisiace subjekty:
Čas čítania: 4 minute(s)
Indikátory a oscilátory sú nástroje, ktoré pomáhajú identifikovať prevládajúci trend a sentiment na trhu a používajú sa aj na určenie bodov obratu, ako aj vstupných a výstupných bodov. V tomto článku Vám predstavíme najpopulárnejšie indikátory a oscilátory, ktoré sú bežne používané.

Indikátory a oscilátory sú nástroje, ktoré pomáhajú identifikovať prevládajúci trend a sentiment na trhu a používajú sa aj na určenie bodov obratu, ako aj vstupných a výstupných bodov. V tomto článku Vám predstavíme najpopulárnejšie indikátory a oscilátory, ktoré sú bežne používané.

Niektoré z najpopulárnejších indikátorov sú:

  • Kĺzavé priemery: SMA/EMA
  • Bollinger bands (Bollingerove pásma)


Niektoré z najpopulárnejších oscilátorov sú:

  • MACD
  • RSI

Bollinger bands (Bollingerove pásma)

Bollinger bands sú pásma volatility, ktorí sa nachádzajú nad a pod kĺzavým priemerom. Volatilita je založená na štandardnej odchýlke, takže čím širšie je pásmo, tým väčšia je volatilita.

Upozorňujeme, že predložené údaje sa týkajú minulých údajov o výkonnosti, a preto nie sú spoľahlivým indikátorom budúcej výkonnosti. Zdroj: xStation5

Poďme sa pozrieť na to, kedy nám indikátor Bollinger bands poskytne signál na nákup a kedy na  predaj.

Rastúci trend

  • Ak je rastúci trend silný, na pravidelnej báze dosahuje horné pásmo. Dosiahnutie horného pásma ukazuje, že daný inštrument sa tlačí vyššie a nákupná aktivita zostáva silná.         
  • Ak sa cena v rastúcom trende spätne vráti (klesne), zostane nad stredným pásmom a potom sa vráti späť do horného pásma, zobrazuje to veľa sily na trhu.         
  • V rámci rastúceho trendu by sa cena nemala dostať pod spodný pás; ak sa tak stane, znamená to, že uptrend sa spomalil a môže dôjsť k jeho obratu.

Klesajúci trend

  • Ak je klesajúci trend silný, na pravidelnej báze dosahuje spodné pásmo. Dosiahnutie spodného pásma ukazuje, že predajná aktivita zostáva silná.  
  • Ak sa cena v klesajúcom trende spätne vráti (vzrastie), zostane pod stredným pásmom a potom sa vráti späť k spodnému pásmu, zobrazuje to veľa sily na trhu.
  • V rámci klesajúceho trendu by sa cena nemala dostať nad horný pás; ak sa tak stane, znamená to, že downtrend sa spomalil a môže dôjsť k jeho obratu.

Oscilátory

Názov oscilátory vychádza z toho, že oscilujú (podobne ako sínusová vlna) okolo horizontálnej čiary nazývanej čiara rovnováhy. Toto sa vzťahuje na cenové body a nulové momentum, čo je bod, v ktorom sa hybnosť nezvyšuje ani neklesá. Ak by tomu tak bolo, môžeme povedať, že trh je stabilný a že trend smerovania ešte treba sledovať.

Charakteristika oscilátora

  • Určuje, kedy je cena náchylná na korekciu (keď je trh vyčerpaný v prevládajúcom trende).   
  • Poskytuje signál na predaj v prekúpenej zóne a signál na nákup v prepredanej zóne.
  • Zobrazuje divergenciu medzi oscilátorom a cenou, ktorá je užitočná pri realizácii obchodných rozhodnutí.

MACD

Indikátor MACD bol vyvinutý Geraldom Appelom. Zobrazuje rozdiel dvoch exponenciálnych kĺzavých priemerov pohybujúcich sa s deväťperiódovým exponenciálnym priemerom rozdielu ako signálnej čiary. V súčasnosti je typický ukazovateľ MACD definovaný ako 12-26-9, kde 12 a 26 sú obdobia pre dva exponenciálne priemery a 9 značí obdobie pre signálnu čiaru.

Výsledkom je plynulý oscilátor, ktorý môže poskytnúť signály pre transakcie: priesečník nulovej línie, divergencie a priesečník vstupného signálu v prekúpenej alebo prepredanej zóne. Pozrime sa na obchodné signály, ktoré sú generované MACD.

Upozorňujeme, že predložené údaje sa týkajú minulých údajov o výkonnosti, a preto nie sú spoľahlivým indikátorom budúcej výkonnosti. Zdroj: xStation5

Nákupný signál MACD vznikne, keď MACD (modrá čiara) pretne MACD signálnu čiaru (červená čiara) smerom nahor. Podobne, keď MACD pretne MACD signálnu čiaru smerom nadol, vznikne predajný signál. Mohli by sme tiež zadať obchody založené na tom, keď MACD pretne nulovú čiaru. Nákupný signál potom vznikne, keď modrá čiara prekročí hranicu nulovej línie smerom nahor a predajný signál, keď MACS pretne nulovú líniu smerom nadol.

Kríženie kĺzavého priemeru MACD je jedným z mnohých spôsobov interpretácie indikátora MACD. Využitie histogramu MACD a divergencie MACD sú ďalšie dve dôležité metódy používania MACD.

RSI (relative strength index)

RSI je ukazovateľ technického momenta, ktorý porovnáva rozsah nedávnych ziskov a nedávnych strát na určenie, kedy je podkladové aktívum prekúpené alebo prepredané. Vo všeobecnosti by mal signalizovať, kedy môže dôjsť k potenciálnej korekcii nedávneho pohybu.

Upozorňujeme, že predložené údaje sa týkajú minulých údajov o výkonnosti, a preto nie sú spoľahlivým indikátorom budúcej výkonnosti. Zdroj: xStation5

RSI je pravdepodobne najbežnejším oscilátorom a typicky sa používa pre obdobie 14 dní. Hodnota RSI, ktorá spadá do oblasti 0 až 30, signalizuje prepredanosť trhu. Obchodníci predpokladajú, že prepredaný menový pár indikuje to, že klesajúci trend sa pravdepodobne zvráti a môže sa považovať za nákupnú príležitosť.

Na druhej strane hodnota RSI spadajúca do oblasti 70 – 100 signalizuje prekúpenosť trhu. Tento signál naznačuje, že úroveň rezistencie pre daný inštrument je blízko alebo bola dosiahnutá a kurz pravdepodobne poklesne; obchodníci by to interpretovali ako predajnú príležitosť. Napríklad, ak vidíte, že RSI pre EURUSD stúpol nad 70, vzniká signál predaj a je možné menový pár predať.

Výhody a nevýhody

Technické ukazovatele a oscilátory patria medzi užitočné nástroje. Môžu ukázať, kedy by bolo možné otvoriť obchod a do ktorého smeru by mohol ísť. Je však potrebné pripomenúť, že sú založené na minulosti, nie na budúcnosti. Znamená to, že z času na čas môžu generovať falošný signál, ktorý môže viesť k strate. Preto by im zodpovedný obchodník nemal vždy 100% dôverovať, ale použiť ich ako potvrdenie alebo negáciu svojho signálu.

Začnite investovať ešte dnes alebo vyskúšajte testovací účet

Vyskúšajte oceňovanú platformu

Otvoriť účet Demo účet

Tento materiál je marketingovou komunikáciou v zmysle čl. 24 ods. 3 smernice Európskeho parlamentu a Rady 2014/65/EÚ z 15. mája 2014 o trhoch s finančnými nástrojmi, ktorou sa mení smernica 2002/92/ES a smernica 2011/61/EÚ (MiFID II). Marketingová komunikácia nie je investičným odporúčaním ani informáciou odporúčajúcou alebo navrhujúcou investičnú stratégiu v zmysle nariadenia Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014 zo 16. apríla 2014 o zneužívaní trhu (nariadenie o zneužívaní trhu) a o zrušení smernice Európskeho parlamentu a Rady 2003/6/ES a smerníc Komisie 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a delegovaného nariadenia Komisie (EÚ) 2016/958 z 9. marca 2016, ktorým sa dopĺňa nariadenie Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014, pokiaľ ide o regulačné technické predpisy upravujúce technické opatrenia na objektívnu prezentáciu investičných odporúčaní alebo iných informácií, ktorými sa odporúča alebo navrhuje investičná stratégia, a na zverejňovanie osobitných záujmov alebo uvádzanie konfliktov záujmov v zmysle zákona č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách. Marketingová komunikácia je pripravená s najvyššou starostlivosťou, objektivitou, prezentuje fakty známe autorovi k dátumu prípravy a neobsahuje žiadne hodnotiace prvky. Marketingová komunikácia je pripravená bez zohľadnenia potrieb klienta, jeho individuálnej finančnej situácie a nijakým spôsobom nepredstavuje investičnú stratégiu. Marketingová komunikácia nepredstavuje ponuku na predaj, ponuku, predplatné, výzvu na nákup, reklamu alebo propagáciu akýchkoľvek finančných nástrojov. XTB S.A. organizačná zložka nezodpovedá za žiadne kroky alebo opomenutia klienta, najmä za nadobudnutie alebo predaj finančných nástrojov. XTB nezodpovedá za žiadnu stratu alebo škodu, vrátane, bez obmedzenia, akejkoľvek straty, ktorá môže vzniknúť priamo alebo nepriamo, spôsobená na základe informácií obsiahnutých v tejto marketingovej komunikácii. V prípade, že marketingová komunikácia obsahuje akékoľvek informácie o akýchkoľvek výsledkoch týkajúcich sa finančných nástrojov v nej uvedených, nepredstavujú žiadnu záruku ani prognózu budúcich výsledkov. Minulá výkonnosť nemusí nevyhnutne naznačovať budúce výsledky a každá osoba konajúca na základe týchto informácií tak robí výlučne na vlastné riziko.

Pripojte sa k viac ako
1 600 000 investorom z celého sveta