🛢️ ดีลสหรัฐฯ–ฮูตีไม่รวมซาอุฯ แต่ Aramco เร่งซ่อมท่อ ทำไม Brent ยังร่วง?

ข้อตกลงที่อาจเกิดขึ้นระหว่างสหรัฐฯ และกลุ่มฮูตีกำลังเปลี่ยนสมดุลอำนาจในตะวันออกกลางอีกครั้ง การสร้างหลักประกันด้านความปลอดภัยให้กับเส้นทางเดินเรือระหว่างประเทศในช่องแคบบับเอลมันเดบ (Bab al-Mandab) ต้องแลกกับการไม่รวมซาอุดีอาระเบีย ซึ่งเรือขนส่งของประเทศมีบทบาทสำคัญต่อการรักษาสมดุลของตลาดน้ำมันโลก ไว้ในมาตรการคุ้มครองดังกล่าว การที่วอชิงตันปฏิเสธคำขอสนับสนุนทางทหาร ประกอบกับการที่กลุ่มฮูตีสามารถควบคุมพื้นที่ชายฝั่งเยเมนและเกาะเปริม (Perim Island) ทำให้กลุ่มดังกล่าวมีอิสระมากขึ้นในการเดินหน้าโจมตีโครงสร้างพื้นฐานของซาอุดีอาระเบีย

การโจมตีล่าสุดต่อโครงสร้างพื้นฐานของ Saudi Aramco ในเมืองท่า Yanbu บริเวณทะเลแดง และฐานทัพใน Khamis Mushait ทำให้เกิดคำถามต่อความต่อเนื่องของการส่งออกน้ำมันจากซาอุดีอาระเบีย เส้นทางทางทะเลตามแนวชายฝั่งตะวันตกมีความเสี่ยงสูงขึ้น ส่งผลให้ริยาดต้องเปลี่ยนเส้นทางด้านโลจิสติกส์และขนส่งไปยังท่าเรือในอ่าวเปอร์เซีย เช่น Ras Tanura การเปลี่ยนเส้นทางทำให้ระยะเวลาขนส่งยาวนานขึ้น ต้นทุนค่าระวางเรือเพิ่มขึ้น และค่าเบี้ยประกันสูงขึ้น ซึ่งอาจสร้าง Geopolitical Premium ให้กับราคาน้ำมันอย่างต่อเนื่อง

Aramco เร่งรับมือ ช่วยคลายแรงกังวลในตลาดน้ำมัน

แม้ความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์จะยังมีอยู่จริง แต่ตลาดน้ำมันกลับไม่ได้ตอบสนองต่อการโจมตีเพิ่มเติมด้วยความตื่นตระหนก และราคากลับปรับตัวลดลง ปัจจัยพื้นฐานสำคัญที่ทำให้สถานการณ์คลี่คลายคือการตอบสนองอย่างรวดเร็วของ Saudi Aramco โดยบริษัทได้เร่งดำเนินการก่อสร้างเส้นทางส่งน้ำมันสำรองสำหรับท่อส่งน้ำมันระยะไกลสายหลักที่ได้รับความเสียหายจากการโจมตีเมื่อสัปดาห์ที่ผ่านมา

Aramco คาดว่าจะสามารถฟื้นฟูกำลังการส่งผ่านของท่อส่งสายหลักได้ประมาณครึ่งหนึ่งภายในเวลาเพียงไม่กี่วัน และกลับมาเดินเครื่องเต็มกำลังได้ภายในประมาณ 6 สัปดาห์ ข้อมูลดังกล่าวช่วยลดความกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงที่การส่งน้ำมันจากฝั่งตะวันออกไปยังฝั่งตะวันตกจะหยุดชะงักโดยสิ้นเชิงและอย่างฉับพลัน พร้อมเปิดโอกาสให้นักลงทุนทยอยขายทำกำไร หลังจากราคาน้ำมันปรับตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่งในช่วงก่อนหน้า

วิเคราะห์ทางเทคนิค Brent Crude (D1)

การปรับตัวลงอย่างรวดเร็วของ WTI ในวันนี้ ส่วนหนึ่งเป็นผลทางเทคนิคจากการเปลี่ยนสัญญาซื้อขาย (Contract Rolling) อย่างไรก็ตาม วันนี้ราคาน้ำมันทั้งสอง Benchmark ปรับตัวลดลงอย่างชัดเจน โดยคลื่นขาขึ้นล่าสุดของ Brent Crude สามารถแตะเป้าหมายตามรูปแบบ 1:1 เมื่อเทียบกับคลื่นก่อนหน้า และหลังจากทำจุดสูงสุดระยะสั้น ราคาปัจจุบันเคลื่อนไหวอยู่บริเวณ $105

ตลาดกำลังเผชิญแนวต้านสำคัญในโซน $106.86 ถึงจุดสูงสุดล่าสุดบริเวณ $110 โดยมีระดับ Fibonacci Retracement 23.6% เป็นอีกปัจจัยที่ช่วยเสริมแนวต้าน หากราคาสามารถ Breakout และยืนเหนือระดับ $110 ได้อย่างต่อเนื่อง อาจเปิดทางให้แรงซื้อเดินหน้าสู่ระดับ $120

แนวรับแรกและสำคัญที่สุดสำหรับฝั่งซื้ออยู่ที่ระดับจิตวิทยา $100.00 ซึ่งสอดคล้องกับ Fibonacci 38.2% หากเกิดการปรับฐานลึกลงไป แนวรับสำคัญถัดไปอยู่บริเวณ $90.47–$91.03 ซึ่งเป็นโซนของเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันและ 100 วัน (SMA 50 และ SMA 100) รวมถึงระดับ Fibonacci 61.8% ที่ $88.58

ระดับป้องกันสำคัญของแนวโน้มทั้งหมดอยู่บริเวณ $80.00 ซึ่งเป็นตำแหน่งของเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 250 Period การปรับตัวลงในปัจจุบันจึงยังถือเป็นการพักฐานระยะสั้นภายในแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่ง ตราบใดที่ราคายังคงยืนเหนือ $100 ต่อบาร์เรล ฝั่งซื้อยังคงเป็นฝ่ายควบคุมทิศทางตลาด