تنخفض Nvidia قبل أرباح الربع الأول ماذا نتوقع من التقرير؟ 🔌🖥

ستعلن Nvidia (NVDA.US) ، الشركة المصنعة لأشباه الموصلات الأعلى قيمة في العالم اليوم وأحد المستفيدين الرئيسيين من اتجاه الذكاء الاصطناعي ، عن نتائج الربع الأول بعد انتهاء جلسة وول ستريت. تخسر الأسهم ما يقرب من 2.5٪ اليوم ، وهو ما يمكن ربطه بجني الأرباح ومخاوف المستثمرين بشأن خيبة أمل محتملة في التقرير. سيولي السوق اهتمامًا خاصًا للإيرادات من قطاع مراكز البيانات نظرًا لحقيقة أن الشركة هي المورد الرئيسي للرقائق عالية الأداء اللازمة لتوسيع القوة الحسابية للشبكات العصبية، مما يؤدي إلى تطوير الذكاء الاصطناعي.

الإيرادات المتوقعة: 8.28 مليار دولار أمريكي مقابل 5.66 مليار دولار أمريكي (تقدر بنحو 6.51 مليار دولار أمريكي (انخفاض بنسبة 21٪ على أساس سنوي)

العائد المتوقع للسهم الواحد (EPS): 0.92 دولار أمريكي مقابل 1.36 دولار أمريكي في الربع الأول من عام 2022 (انخفاض بنسبة 36٪ على أساس سنوي)

صافي الدخل المقدر: 1.48 مليار دولار مقابل 1.61 مليار دولار في الربع الأول من عام 2022 (انخفاض بنسبة 8٪ على أساس سنوي)

الإيرادات المقدرة لمركز البيانات: 3.75 مليار دولار أمريكي مقابل 2.05 مليار دولار أمريكي في الربع الأول من عام 2022

كانت توقعات النمو حول قطاع مركز البيانات مسؤولة عن الكثير من تفاؤل السوق في الأشهر الأخيرة ، ومن المرجح أن يكون ذلك هو الذي ستوليه وول ستريت اهتمامًا خاصًا. اكتسب السهم ما يقرب من 100 ٪ منذ إنشائه ، ويود السوق أن يرى تقريرًا قويًا من Nvidia لتأكيد أن توقعات المستثمرين للنمو المستقبلي في أعمال الشركة معقولة. في الآونة الأخيرة ، أشار العديد من المحللين إلى أن التقييم أصبح مفرط التفاؤل. يوم الإثنين ، علق دويتشه بنك بأن تقرير الربع الأول سيكون مفتاحًا - سيُظهر ما إذا كان التقييم المرتفع للشركة له ما يبرره.

• على الرغم من التفاؤل المحيط بقطاع مراكز البيانات ، يتوقع السوق انخفاض الإيرادات بأكثر من 20٪ ، وهو ما يمثل أكبر انخفاض على أساس سنوي منذ عام 2019 ؛
• شكلت إيرادات مراكز البيانات في الربع الرابع من عام 2022 ما يقرب من 60٪ من إيرادات الشركة وأثبتت أنها واحدة من القطاعات القليلة التي شهدت زيادة سنوية (11٪). كان أداء الإيرادات من صناعة الألعاب ضعيفًا في الربع السابق ، وهو اتجاه قد يستمر ؛
• أشار محللو KeyBanc إلى إطلاق RTX4070 مخيب للآمال إلى حد ما. واقترحوا أيضًا أن العرض قد يحد من الزيادات الكبيرة في الأسعار على المدى القصير لوحدات معالجة الرسومات الخاصة بمركز البيانات مثل A100 و H100 ؛
• كان اتجاه الذكاء الاصطناعي حافزًا قويًا للزيادات في العديد من الشركات في بورصة ناسداك ، ويتفاعل السوق بشكل إيجابي مع أخبار تطورات الأعمال تجاه الذكاء الاصطناعي ؛
• يشير المحللون إلى أن الحصة السوقية لشركة Nvidia في قطاع البيانات قد تصل إلى 90٪ ؛ تم "تدريب" خوارزميات ChatGPT على شرائح الشركة (وحدات معالجة الرسومات). أشار الرئيس التنفيذي ، Jensen Huang في مارس إلى أن الشركة كانت تشهد ارتفاعًا في الطلب على المنتجات ذات الصلة بالذكاء الاصطناعي مما أدى إلى زيادة توقعات السوق حول تطوير أعمال الشركة ؛
• تشير التقارير الإعلامية إلى أن Nvidia تعمل مع باحثين بريطانيين لبناء كمبيوتر عملاق مدعوم بوحدة المعالجة المركزية الخاصة بها (CPU) ، مما يضعه في منافسة مع الشركات المصنعة للمعالجات الأخرى.

منذ بداية العام ، كان أداء أسهم Nvidia أفضل من جميع المنافسين الكبار مثل Advanced Micro Devices (AMD.US) و Intel Corp (INTC.US) و Micron (MU.US) و Taiwan Semiconductor (TSM.US).

بفضل اتجاه الذكاء الاصطناعي الجديد الذي كان يقود مؤشر ناسداك منذ بداية العام ، كانت أسهم Nvidia قريبة من أعلى مستوياتها التاريخية وقدمت أداءً أفضل من معظم منافسيها في قطاع التكنولوجيا. المصدر: بلومبرج

أسهم Nvidia (NVDA.US) ، الفاصل الزمني H4. منذ بداية العام ، قدم متوسط 100 جلسة (SMA100 ، الخط الأسود) دعمًا كبيرًا للثيران. يبدو أن النطاق بين 280 دولارًا و 270 دولارًا هو دعم رئيسي على المدى القصير - أيضًا بسبب الدعم الوثيق لتصحيح فيبوناتشي 23.6. إذا كانت نتائج وتوقعات الربع الأول الصادرة عن الشركة ترقى إلى مستوى التوقعات، فيمكن توقع دعم كبير عند هذه المستويات ، وإذا تعمقت عمليات البيع ، فقد يكون المستوى 240 دولارًا مهمًا أيضًا بسبب إرتداد فيبوناتشي 38.2 للموجة الصعودية التي بدأت في أكتوبر وردود فعل الأسعار السابقة. المصدر: xStation5