Finančné trhy sa tento týždeň potýkali s prudkým rastom výnosov štátnych dlhopisov a pokračujúcou neistotou na energetických trhoch, čo v oboch prípadoch negatívne ovplyvňovalo sentiment investorov. Budúci týždeň prinesie niekoľko dôležitých rozhodnutí centrálnych bánk a nabitý makroekonomický kalendár, pričom pozornosť sa zameria najmä na údaje z USA, Číny a Austrálie. V tomto prostredí patria medzi trhy s najväčším potenciálom volatility AUDUSD, DE40 (futures na DAX) a zlato (GOLD).
AUDUSD
Menový pár pravdepodobne zostane budúci týždeň v centre pozornosti. Hlavným katalyzátorom bude utorkové rozhodnutie Reserve Bank of Australia (RBA) o úrokových sadzbách a následná tlačová konferencia guvernérky Michele Bullock. Trhový konsenzus očakáva zvýšenie sadzieb na 4,60 %. Dôležité budú aj stredajšie údaje čínskeho PMI vzhľadom na význam Číny ako kľúčového odberateľa austrálskych komoditných exportov. Ak RBA zachová jastrabí tón, mohlo by to AUDUSD poskytnúť určitú podporu po nedávnom prudkom výpredaji a teste úrovne 0,70.
DE40 (futures na DAX)
Nemecký DAX sa pokúsil obmedziť straty, rastúce výnosy nemeckých dlhopisov však naďalej predstavujú významnú prekážku. Výnos desaťročného nemeckého Bundu vzrástol na 3,6 %, čo je najvyššia úroveň od roku 2009, a do značnej miery tak kompenzuje pokusy o odraz. Budúci týždeň bude výhľad európskych akcií testovaný nabitým makroekonomickým kalendárom. V stredu budú zverejnené predbežné údaje nemeckej inflácie CPI, na ktoré vo štvrtok nadviažu konečné hodnoty výrobných PMI pre Nemecko a eurozónu. Ďalší kontext poskytnú prejavy predstaviteľov ECB. Vzhľadom na silné predbežné hodnoty PMI by potvrdenie zlepšovania ekonomickej aktivity v Európe mohlo podporiť regionálne akciové indexy. Investori však budú naďalej pozorne sledovať zvýšené ceny energií.
Zlato (GOLD)
Cena zlata nakoniec klesla pod 4 300 USD za trojskú uncu, pričom trh však neprehlboval straty pod nedávne lokálne minimá. V nadchádzajúcom týždni bude zlato testované sériou kľúčových makroekonomických údajov z USA. Investori sa zamerajú na utorkovú správu JOLTS, stredajšie údaje o inflácii PCE a HDP, štvrtkový index ISM vo výrobnom sektore a piatkovú správu o zamestnanosti v USA mimo poľnohospodárskeho sektora (nonfarm payrolls).
Nedávne údaje z trhu práce boli veľmi silné a zohrali dôležitú úlohu pri podpore posledného zvýšenia sadzieb Fedu. Ak budú tieto čísla výrazne revidované smerom nadol, časť nedávnych pohybov na trhoch by sa mohla čiastočne obrátiť. Naopak, ďalšia séria silných údajov z amerického trhu práce by mohla posilniť očakávania prísnejšej menovej politiky a vytvoriť ďalší tlak na pokles ceny zlata.
Zaujala Vás táto téma?
Okrem širokého spektra nástrojov od nás získate aj vzdelávacie materiály ako
Kurzy a e-booky:
- Trading pre začiatočníkov
- TOP 5 nástrojov Ondřeja Hartmana
- Obchodovanie komodít – ako investovať do komodít?
- Obchodovanie zlata Investovanie do zlata pre začiatočníkov
- Obchodovanie s plynom – Ako investovať do NATGAS?
Články:
- Obchodovanie uránu – Ako investovať do akcií uránu?
- Obchodovanie emisií – Ako investovať do emisií CO2?
- História a budúcnosť zemného plynu (NATGAS)
- Komodity (definície)
- Investovanie na komoditnom trhu
Denné zhrnutie: Nasdaq rastie napriek rastúcim výnosom dlhopisov 📈 Ropa pod 100 USD
Ropa klesá o 3,5 % 📉 Irán zdôrazňuje svoju silnú vyjednávaciu pozíciu voči USA
🚗 Uber testuje kľúčovú úroveň. Kam sa akcie vydajú ďalej?
Nike👟 pod tlakem: Bank of America výrazně snižuje cílovou cenu
Tento materiál je marketingovou komunikáciou v zmysle čl. 24 ods. 3 smernice Európskeho parlamentu a Rady 2014/65/EÚ z 15. mája 2014 o trhoch s finančnými nástrojmi, ktorou sa mení smernica 2002/92/ES a smernica 2011/61/EÚ (MiFID II). Marketingová komunikácia nie je investičným odporúčaním ani informáciou odporúčajúcou alebo navrhujúcou investičnú stratégiu v zmysle nariadenia Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014 zo 16. apríla 2014 o zneužívaní trhu (nariadenie o zneužívaní trhu) a o zrušení smernice Európskeho parlamentu a Rady 2003/6/ES a smerníc Komisie 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a delegovaného nariadenia Komisie (EÚ) 2016/958 z 9. marca 2016, ktorým sa dopĺňa nariadenie Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014, pokiaľ ide o regulačné technické predpisy upravujúce technické opatrenia na objektívnu prezentáciu investičných odporúčaní alebo iných informácií, ktorými sa odporúča alebo navrhuje investičná stratégia, a na zverejňovanie osobitných záujmov alebo uvádzanie konfliktov záujmov v zmysle zákona č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách. Marketingová komunikácia je pripravená s najvyššou starostlivosťou, objektivitou, prezentuje fakty známe autorovi k dátumu prípravy a neobsahuje žiadne hodnotiace prvky. Marketingová komunikácia je pripravená bez zohľadnenia potrieb klienta, jeho individuálnej finančnej situácie a nijakým spôsobom nepredstavuje investičnú stratégiu. Marketingová komunikácia nepredstavuje ponuku na predaj, ponuku, predplatné, výzvu na nákup, reklamu alebo propagáciu akýchkoľvek finančných nástrojov. XTB S.A. organizačná zložka nezodpovedá za žiadne kroky alebo opomenutia klienta, najmä za nadobudnutie alebo predaj finančných nástrojov. XTB nezodpovedá za žiadnu stratu alebo škodu, vrátane, bez obmedzenia, akejkoľvek straty, ktorá môže vzniknúť priamo alebo nepriamo, spôsobená na základe informácií obsiahnutých v tejto marketingovej komunikácii. V prípade, že marketingová komunikácia obsahuje akékoľvek informácie o akýchkoľvek výsledkoch týkajúcich sa finančných nástrojov v nej uvedených, nepredstavujú žiadnu záruku ani prognózu budúcich výsledkov. Minulá výkonnosť nemusí nevyhnutne naznačovať budúce výsledky a každá osoba konajúca na základe týchto informácií tak robí výlučne na vlastné riziko.