Ceny zlata sa pred dnešným zverejnením kľúčovej americkej správy o zamestnanosti mimo poľnohospodárstva (NFP) pokúšajú o mierne oživenie. Hoci investori pred oficiálnymi americkými údajmi tradične zostávajú opatrní, hlavným motorom dnešného zlepšenia nálady na trhu drahých kovov je pokles cien ropy.
Tlak na ceny ropy: Návrh na uvoľnenie rezerv
Kľúčovým faktorom oslabujúcim ceny ropy a pohonných látok je francúzsky návrh na koordinované uvoľnenie celkovo 100 miliónov barelov ropy a palív európskymi krajinami a členmi Medzinárodnej energetickej agentúry (IEA). Plán počíta s dodaním 50 miliónov barelov nafty európskymi štátmi a 50 miliónov barelov ropy ostatnými členskými krajinami IEA na trh.
Táto iniciatíva je priamou reakciou na rastúci tlak z Washingtonu. Americká administratíva sa potýka s vysokými cenami pohonných látok na domácom trhu, ktoré pred nadchádzajúcimi voľbami v polovici prezidentského obdobia zvyšujú životné náklady Američanov. Hrozba možného obmedzenia amerického vývozu nafty prinútila európskych spojencov hľadať alternatívne riešenia na trhu. To sa premietlo do okamžitého zmiernenia inflačných tlakov z energetického trhu.
Makroekonomická situácia pred NFP: Trh práce spomaľuje
Pokles cien energetických komodít by mohol v dlhšom horizonte znížiť inflačné očakávania a vytvoriť priaznivejšie prostredie pre drahé kovy tesne pred zverejnením septembrovej správy NFP. Výnosy amerických dlhopisov však aktuálne zostávajú na mimoriadne vysokých úrovniach. Očakávania trhu pri NFP ukazujú na výrazné spomalenie tvorby pracovných miest v USA oproti poslednej silnej správe.
- Prognózy zamestnanosti: Bloomberg Economics odhaduje nárast zamestnanosti mimo poľnohospodárstva iba o 55 tisíc miest, oproti 162 tisícom v auguste a trhovému konsenzu 88 tisíc.
- Trhový konsenzus: Prognózy analytikov ukazujú na 90 tisíc miest, v súlade so zverejnenou správou ADP.
- Miera nezamestnanosti: Očakáva sa mierny rast na 4,17 %, oproti predchádzajúcim 4,14 %.
Americký trh práce prechádza do fázy výrazne slabšej tvorby nových pracovných miest. Ak by ceny pohonných látok začali zo súčasných úrovní trvalo klesať, očakávania jastrabieho postoja Fedu by mohli oslabiť.
Výhľad pre zlato
Pokles cien ropy znižuje časť rizika pretrvávajúcej vysokej inflácie. To sa premieta do poklesu výnosov desaťročných dlhopisov na 5,2 % a dáva zlatu priestor na rastový odraz. Konečný smer drahého kovu však určí samotný výsledok NFP. Ak údaje potvrdia hlbšie spomalenie amerického trhu práce, posilnia sa očakávania holubičieho postoja Fedu, čo by mohlo podporiť trvalejší rast. Nečakane silná správa zostáva hlavným rizikom, ktoré by mohlo rýchlo vyvolať vyberanie ziskov.
Zaujala Vás táto téma?
Okrem širokého spektra nástrojov od nás získate aj vzdelávacie materiály ako
Kurzy a e-booky:
- Trading pre začiatočníkov
- TOP 5 nástrojov Ondřeja Hartmana
- Obchodovanie komodít – ako investovať do komodít?
- Obchodovanie zlata Investovanie do zlata pre začiatočníkov
- Obchodovanie s plynom – Ako investovať do NATGAS?
Články:
- Obchodovanie zlata – Investovanie do zlata pre začiatočníkov
- Obchodovanie komodít – ako investovať do komodít?
- Obchodovanie striebra – Ako začať obchodovať so striebrom online?
- Obchodovanie ropy – ako investovať do ropy?
- Obchodovanie s plynom – Ako investovať do NATGAS?
- Obchodovanie s kávou – investovanie do CFD na kávu
- História ťažby zlata
Krypto novinky: SEC chce uľahčiť úschovu kryptomien, Binance čelí otázkam v Európe a koniec NFT projektu Porsche 🏛️
Zhrnutie trhov: Technologické akcie stabilizujú náladu v Európe 📈 Adidas a Puma odolávajú napriek výpredaju akcií Nike?
Meď smeruje k najhoršiemu týždňu od mája. Drahé energie ohrozujú dopyt 📉
BREAKING: Predbežná inflácia v eurozóne je vyššia, než sa očakávalo, euro reaguje 💶
Tento materiál je marketingovou komunikáciou v zmysle čl. 24 ods. 3 smernice Európskeho parlamentu a Rady 2014/65/EÚ z 15. mája 2014 o trhoch s finančnými nástrojmi, ktorou sa mení smernica 2002/92/ES a smernica 2011/61/EÚ (MiFID II). Marketingová komunikácia nie je investičným odporúčaním ani informáciou odporúčajúcou alebo navrhujúcou investičnú stratégiu v zmysle nariadenia Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014 zo 16. apríla 2014 o zneužívaní trhu (nariadenie o zneužívaní trhu) a o zrušení smernice Európskeho parlamentu a Rady 2003/6/ES a smerníc Komisie 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a delegovaného nariadenia Komisie (EÚ) 2016/958 z 9. marca 2016, ktorým sa dopĺňa nariadenie Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014, pokiaľ ide o regulačné technické predpisy upravujúce technické opatrenia na objektívnu prezentáciu investičných odporúčaní alebo iných informácií, ktorými sa odporúča alebo navrhuje investičná stratégia, a na zverejňovanie osobitných záujmov alebo uvádzanie konfliktov záujmov v zmysle zákona č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách. Marketingová komunikácia je pripravená s najvyššou starostlivosťou, objektivitou, prezentuje fakty známe autorovi k dátumu prípravy a neobsahuje žiadne hodnotiace prvky. Marketingová komunikácia je pripravená bez zohľadnenia potrieb klienta, jeho individuálnej finančnej situácie a nijakým spôsobom nepredstavuje investičnú stratégiu. Marketingová komunikácia nepredstavuje ponuku na predaj, ponuku, predplatné, výzvu na nákup, reklamu alebo propagáciu akýchkoľvek finančných nástrojov. XTB S.A. organizačná zložka nezodpovedá za žiadne kroky alebo opomenutia klienta, najmä za nadobudnutie alebo predaj finančných nástrojov. XTB nezodpovedá za žiadnu stratu alebo škodu, vrátane, bez obmedzenia, akejkoľvek straty, ktorá môže vzniknúť priamo alebo nepriamo, spôsobená na základe informácií obsiahnutých v tejto marketingovej komunikácii. V prípade, že marketingová komunikácia obsahuje akékoľvek informácie o akýchkoľvek výsledkoch týkajúcich sa finančných nástrojov v nej uvedených, nepredstavujú žiadnu záruku ani prognózu budúcich výsledkov. Minulá výkonnosť nemusí nevyhnutne naznačovať budúce výsledky a každá osoba konajúca na základe týchto informácií tak robí výlučne na vlastné riziko.