📈 Denné zhrnutie: Demokratická vlna v Kongrese vyvoláva na trhoch eufóriu, ropa prudko klesá

🏛️ Politika a geopolitika

• Voľby do Kongresu v USA sa skončili tým, že Demokratická strana získala plnú kontrolu nad oboma komorami Kongresu.

• Investori privítali návrat politického patu s úľavou. Ten totiž historicky obmedzuje radikálne fiškálne zmeny a vytvára priestor na prísnejšiu kontrolu vládnych výdavkov.

• Demokratický líder v Snemovni reprezentantov oznámil, že urýchlene predloží legislatívu zameranú na obmedzenie ciel presadzovaných Bielym domom a ukončenie priameho vojenského zapojenia do konfliktu s Iránom.

• Prezident Donald Trump uznal porážku republikánov. Na sociálnej sieti Truth Social komentoval nové maximá akciových trhov a vyjadril želanie pragmaticky spolupracovať s opozíciou, ak bude ochotná ku kompromisom.

• Politické zemetrasenie vo Washingtone vyvolalo v republikánskom tábore vnútornú diskusiu o príčinách porážky. Predseda Snemovne reprezentantov Mike Johnson oznámil, že sa nebude uchádzať o vedenie strany.

• Viceprezident JD Vance otvorene označil náklady spojené s vojnou na Blízkom východe a spojenectvom s Izraelom za hlavné dôvody volebnej porážky. Prezidentovi poradcovia zároveň zvažujú rezignáciu ministra obrany.

• Americké ministerstvo financií medzitým uvalilo ďalšie sankcie na subjekty v Turecku a Indii, ktoré podporujú iránsku tieňovú flotilu a letecký sektor. Zároveň predĺžilo platnosť núdzových opatrení týkajúcich sa Teheránu a Pekingu.

• V oblasti medzinárodných vzťahov Kremeľ po stretnutí, na ktorom sa zúčastnila Melania Trumpová, naznačil ochotu zapojiť sa do trojstranných rokovaní o bezpečnostných zárukách. Dúfa pritom v pokračovanie mierového úsilia.

📊 Makroekonomika a centrálne banky

• Správa spoločnosti ADP priniesla pozitívne prekvapenie na americkom trhu práce. Zamestnanosť v súkromnom sektore vzrástla o 86-tisíc pracovných miest, zatiaľ čo trh očakával 67-tisíc. Údaje poukazujú na pokračujúcu odolnosť amerického trhu práce pred zverejnením kľúčových vládnych štatistík. Index ISM v sektore služieb zároveň vzrástol na 54,5 bodu, čo predstavuje najpomalšie tempo expanzie sektora za posledné tri mesiace. Čiastkový index cien zaplatených vstupov sa udržal na zvýšenej úrovni 73 bodov, čo signalizuje pretrvávajúce nákladové tlaky.

• Americké ministerstvo financií zverejnilo štvrťročný plán financovania štátneho dlhu (Quarterly Refunding Announcement, QRA) a stanovilo objem emisií na 125 miliárd USD, v súlade s predchádzajúcimi odhadmi trhu. V rámci plánu oznámilo predaj desaťročných dlhopisov v hodnote 42 miliárd USD a tridsaťročných dlhopisov za 25 miliárd USD. Obchodný deficit USA za september dosiahol 105 miliárd USD, zatiaľ čo deficit obchodu s Čínou vzrástol na 21,87 miliardy USD.

• V eurozóne dosiahla predbežná medziročná októbrová inflácia podľa indexu CPI 4 %, zatiaľ čo jadrová inflácia predstavovala 2,5 %. Predstavitelia Európskej centrálnej banky upozorňujú na rastúce inflačné riziká vyplývajúce zo súperenia veľmocí a možného zvýšenia produktivity vďaka umelej inteligencii. Kompozitný index PMI v eurozóne dosiahol 51,7 bodu. Lepšie výsledky z Nemecka pritom kompenzovali slabšie údaje z francúzskej ekonomiky.

📈 Akciové trhy

• Wall Street reagovala na výsledky volieb do Kongresu euforickým rastom. Index Dow Jones posilnil o viac ako 1 000 bodov a S&P 500 prekonal predchádzajúce úrovne odporu. Akciové trhy privítali vyhliadky na blokovanie nových ciel a vyváženejšiu fiškálnu politiku, čo vyvolalo výrazný návrat kapitálu do zlacnených technologických akcií.

• Na opačnej strane sa ocitli spoločnosti Tesla, SpaceX a ďalšie firmy spojené s umelou inteligenciou, ktorých akcie výrazne strácali v dôsledku možných prísnejších regulácií zo strany demokratického Kongresu.

• Vyššie hodnoty zaznamenali aj európske indexy vrátane nemeckého DAX a španielskeho IBEX. Podporoval ich pokles výnosov štátnych dlhopisov.

• Super Micro Computer zaznamenala výrazný rast po zverejnení pôsobivých finančných výsledkov. Tržby spoločnosti sa medziročne takmer zoštvornásobili. Rastúci dopyt po serverovej infraštruktúre určenej pre umelú inteligenciu posilnil pozíciu firmy a odsunul nedávne obavy investorov do úzadia.

• Akcie Datadogu naopak prudko klesli, hoci spoločnosť zverejnila na prvý pohľad solídne kvartálne výsledky. Analytici výpredaj pripisujú vysokým očakávaniam týkajúcim sa ocenenia spoločnosti a opatrnejším výhľadom na monetizáciu nových cloudových služieb.

• McDonald's prekonal očakávania analytikov za tretí štvrťrok. Upravený zisk na akciu dosiahol 3,57 USD a globálne porovnateľné tržby vzrástli o 1,5 %. Spoločnosť Kraft Heinz zároveň oznámila strategický zámer oddeliť severoamerickú kávovú divíziu v rámci reštrukturalizácie a optimalizácie svojho portfólia.

• Uber zverejnil kvartálne výsledky v súlade s očakávaniami trhu. Tržby dosiahli 14,77 miliardy USD. Spoločnosť zároveň oznámila plán rozšíriť svoju flotilu na 700 plne autonómnych vozidiel do konca roka a na viac ako 2 000 vozidiel do roku 2027.

• Pandora posilnila o 7 % po predstavení silného rastu predaja šperkov. Dánsky farmaceutický gigant Novo Nordisk zastavil pokles svojich akcií, investori však stále čakajú na jasný pozitívny katalyzátor. Americká spoločnosť CVS Health oznámila zámer rozdeliť svoje podnikanie v hodnote 117 miliárd USD na farmaceutickú a poisťovaciu časť.

• Meta Platforms zaznamenala rekordný dopyt po svojich prvých dlhopisoch na európskom trhu, ktorý dosiahol 53 miliárd EUR, a zároveň kúpila AI startup Conductor. OpenAI oznámila plány na akvizíciu spoločnosti Pierre Computer Company a Qualcomm uzavrel strategické partnerstvo s projektom Starlink spoločnosti SpaceX.

• K 19:34 SEČ sa index S&P 500 nachádzal na úrovni 7 736 bodov, čo predstavovalo denný rast o 1,67 % a týždenný rast o 1,6 %. Nasdaq 100 dosahoval 28 701 bodov (+1,01 % za deň a +0,55 % za týždeň). Dow Jones sa nachádzal na 53 428 bodoch (+3,13 % za deň a +2,89 % za týždeň). Akcie Tesly sa obchodovali za 389,11 USD (-2,29 % za deň a -2,66 % za týždeň), Microsoftu za 555,16 USD (+6,63 % za deň a +6,36 % za týždeň), Mety za 634,12 USD (+2,13 % za deň a +3,15 % za týždeň) a Googlu za 291,17 USD (+4,03 % za deň a +3,99 % za týždeň).

🛢️ Komodity a poľnohospodárske plodiny

• Ceny ropy zaznamenali najprudší výpredaj od apríla a počas jedinej obchodnej seansy klesli takmer o 9 %.

• Pokles cien vyvolali vyhliadky na zmiernenie napätia na Blízkom východe po vyhláseniach novej kongresovej väčšiny vo Washingtone. Tým sa výrazne znížila geopolitická riziková prémia započítaná v cenách ropy.

• Správa amerického vládneho úradu EIA ukázala pokles zásob ropy v USA o 865-tisíc barelov, zatiaľ čo trh očakával pokles o 1,7 milióna barelov. Tieto údaje však ustúpili do úzadia v dôsledku politických očakávaní diplomatickej dohody s Iránom.

• Ceny pšenice klesli na najnižšie úrovne od začiatku júla v reakcii na obnovenie ruského exportu. Investičné fondy následne prehodnocovali svoje pozície na trhu.

• Zlato pokračuje v pôsobivom raste, ktorý podporujú klesajúce výnosy dlhopisov a oslabujúci americký dolár. Cena prekonala psychologickú hranicu 4 000 USD za troyskú uncu.

• K 19:34 SEČ sa zlato obchodovalo za 4 065 USD, čo predstavovalo denný rast o 3,45 % a týždenný rast o 4,93 %. Ropa WTI dosahovala 88,47 USD (-8,56 % za deň a -14,06 % za týždeň) a Brent 95,24 USD (-8,72 % za deň a -16 % za týždeň). Pšenica sa obchodovala za 603,14 USD (+0,5 % za deň a -0,29 % za týždeň), zatiaľ čo kukurica dosahovala 446,12 USD (+0,91 % za deň a -0,44 % za týždeň).

💱 Menové a dlhopisové trhy

• Americký dolár čelil výraznému predajnému tlaku a voči širokému košu mien zaznamenal najhlbší jednodňový pokles od septembra.

• Výnosy desaťročných amerických štátnych dlhopisov klesli smerom k 4,93 %. Trhy tým vyjadrovali presvedčenie, že rozpočtový deficit sa za vlády rozdelenej medzi dve politické strany spomalí.

• Slabší dolár podporil meny rozvíjajúcich sa trhov. Spomedzi hlavných svetových mien najviac posilnil novozélandský dolár, zatiaľ čo euro a švajčiarsky frank získali približne 0,4 %.

• K 19:34 SEČ sa dolárový index nachádzal na úrovni 101,41 bodu, čo predstavovalo denný pokles o 0,32 % a týždenný pokles o 0,4 %.

🪙 Kryptomeny

• Ceny digitálnych aktív prudko oživili a Bitcoin sa pevne vrátil nad hranicu 80 000 USD. Vymazal tak straty spôsobené nedávnymi bezpečnostnými incidentmi na kryptomenových burzách.

• Pozitívny sentiment podporili správy z americkej Komisie pre cenné papiere a burzy (SEC). Jej predstavitelia označili projekt Canton Coin za digitálnu komoditu, čím vylúčili regulačné sankcie súvisiace s jeho vydávaním. Index Crypto Fear & Greed však zostal na úrovni 34 bodov, čo poukazuje na pretrvávajúci mierny strach medzi drobnými investormi.

• K 19:34 SEČ sa Bitcoin obchodoval za 80 404 USD, čo predstavovalo denný rast o 3,5 % a týždenný rast o 3,59 %.

Zaujala Vás táto téma?

Okrem širokého spektra nástrojov od nás získate aj vzdelávacie materiály ako 

Kurzy a e-booky:

• Trading pre začiatočníkov
• TOP 5 nástrojov Ondřeja Hartmana
• Obchodovanie CFD – Čo sú to rozdielové zmluvy?
• Čo je to burzový index?
• Obchodovanie S&P 500

Články:

• Obchodovanie S&P 500 – Ako investovať do indexu S&P 500 (US500)?
• Obchodovanie indexov – čo je to burzový index?
• Indexy (definície)
• Ako investovať do indexu Dow Jones? – Obchodovanie CFD na US30
• NASDAQ trading – Ako investovať do indexu NASDAQ (US100)?
• VIX Trading – Ako investovať do indexu volatility (VOLX)?