- Micron dnes rastie o viac ako 5 %, aj keď širší trh zostáva pod tlakom
- Samsung pridal viac ako 6 % a SK Hynix viac ako 11 %
- Investori sa zameriavajú na výrobcov pamäťových čipov, ktorí ťažia z AI boomu
- Micron dnes rastie o viac ako 5 %, aj keď širší trh zostáva pod tlakom
- Samsung pridal viac ako 6 % a SK Hynix viac ako 11 %
- Investori sa zameriavajú na výrobcov pamäťových čipov, ktorí ťažia z AI boomu
Akcie Micronu dnes pokračujú v silnom raste, aj keď na trhu pretrvávajú riziká v podobe vyšších cien energií a obáv z ďalšieho napätia medzi USA a Iránom. Micron dnes pripisuje viac ako 5 %. Výrazné rasty zaznamenali aj ďalší výrobcovia pamätí, napríklad Samsung a SK Hynix. Samsung dnes rástol o viac ako 6 % a SK Hynix o viac ako 11 %. Investori sa čoraz viac zameriavajú na výrobcov pamäťových čipov, ktorí ťažia z kombinácie prudko rastúceho dopytu po AI infraštruktúre a obmedzenej ponuky pamätí.
Micron sa v posledných týždňoch stal jedným z najvýraznejších favoritov súčasného rastu v polovodičovom sektore. Rast pamäťových firiem podporujú nielen očakávania silného dopytu, ale aj obavy z možných problémov na strane ponuky.
Hlavným dôvodom rastu je presvedčenie trhu, že pamäťové čipy sa stávajú jedným z kľúčových úzkych hrdiel celého AI cyklu. Dátové centrá a AI akcelerátory potrebujú čoraz väčšie množstvo výkonných pamätí. Ak bude dopyt po AI infraštruktúre rásť rýchlejšie, než trh očakáva, výrobcovia pamätí môžu ťažiť z vyšších cien, silnejších marží a rýchlejšieho rastu tržieb.
Tento trend sa netýka iba Micronu. V centre pozornosti sú aj SK Hynix a Samsung, teda juhokórejskí výrobcovia, ktorí patria medzi najdôležitejších hráčov v oblasti pamäťových komponentov. Južná Kórea je v tomto segmente mimoriadne dôležitá a rast tamojších titulov ukazuje, že investori začínajú pamäťové čipy vnímať ako samostatný investičný príbeh naviazaný na AI.
Čoraz častejšie sa objavuje pojem pamäťový supercyklus. Ten by znamenal dlhšie obdobie, keď dopyt po pamäťových čipoch prevyšuje ponuku a umožňuje výrobcom držať vyššie ceny aj marže. Analytici upozorňujú, že výrobcovia čipov môžu pre súčasný nedostatok pamätí rokovať so zákazníkmi o dlhodobejších kontraktoch, navyšovaní kapacít a zabezpečení dodávok.
Pre technologické firmy to však znamená aj vyššie vstupné náklady. Hyperscale spoločnosti, teda najväčší prevádzkovatelia cloudových a dátových centier, už podľa komentárov z výsledkovej sezóny riešia tlak v dodávateľských reťazcoch. Ak sa pamäte stanú drahším a horšie dostupným vstupom, môže to dočasne zvýšiť náklady na budovanie AI infraštruktúry.
Graf MU.US (D1)
Zdroj: xStation05
Zaujala Vás táto téma?
Okrem širokého spektra nástrojov od nás získate aj vzdelávacie materiály ako články, e-booky či kurzy zadarmo:
- Trading pre začiatočníkov
- TOP 5 nástrojov Ondřeja Hartmana
- Testovací účet v XTB? Precvičte si obchodovanie zadarmo!
- Investovanie do Big Tech spoločností
- Investičné impérium Warrena Buffetta
- Tvorba akciového portfólia
Články:
US OPEN: Polovodiče držia trh na rekordných maximách
Očakávania trhu predbiehajú skutočné výsledky Intelu
Africký cloudový sen Microsoftu sa zadrháva ⚠️
Najväčšie IPO roka? Cerebras zvyšuje cenu IPO pre masívny dopyt 🚀
Tento materiál je marketingovou komunikáciou v zmysle čl. 24 ods. 3 smernice Európskeho parlamentu a Rady 2014/65/EÚ z 15. mája 2014 o trhoch s finančnými nástrojmi, ktorou sa mení smernica 2002/92/ES a smernica 2011/61/EÚ (MiFID II). Marketingová komunikácia nie je investičným odporúčaním ani informáciou odporúčajúcou alebo navrhujúcou investičnú stratégiu v zmysle nariadenia Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014 zo 16. apríla 2014 o zneužívaní trhu (nariadenie o zneužívaní trhu) a o zrušení smernice Európskeho parlamentu a Rady 2003/6/ES a smerníc Komisie 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a delegovaného nariadenia Komisie (EÚ) 2016/958 z 9. marca 2016, ktorým sa dopĺňa nariadenie Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014, pokiaľ ide o regulačné technické predpisy upravujúce technické opatrenia na objektívnu prezentáciu investičných odporúčaní alebo iných informácií, ktorými sa odporúča alebo navrhuje investičná stratégia, a na zverejňovanie osobitných záujmov alebo uvádzanie konfliktov záujmov v zmysle zákona č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách. Marketingová komunikácia je pripravená s najvyššou starostlivosťou, objektivitou, prezentuje fakty známe autorovi k dátumu prípravy a neobsahuje žiadne hodnotiace prvky. Marketingová komunikácia je pripravená bez zohľadnenia potrieb klienta, jeho individuálnej finančnej situácie a nijakým spôsobom nepredstavuje investičnú stratégiu. Marketingová komunikácia nepredstavuje ponuku na predaj, ponuku, predplatné, výzvu na nákup, reklamu alebo propagáciu akýchkoľvek finančných nástrojov. XTB S.A. organizačná zložka nezodpovedá za žiadne kroky alebo opomenutia klienta, najmä za nadobudnutie alebo predaj finančných nástrojov. XTB nezodpovedá za žiadnu stratu alebo škodu, vrátane, bez obmedzenia, akejkoľvek straty, ktorá môže vzniknúť priamo alebo nepriamo, spôsobená na základe informácií obsiahnutých v tejto marketingovej komunikácii. V prípade, že marketingová komunikácia obsahuje akékoľvek informácie o akýchkoľvek výsledkoch týkajúcich sa finančných nástrojov v nej uvedených, nepredstavujú žiadnu záruku ani prognózu budúcich výsledkov. Minulá výkonnosť nemusí nevyhnutne naznačovať budúce výsledky a každá osoba konajúca na základe týchto informácií tak robí výlučne na vlastné riziko.
