Zlato na začiatku týždňa umazáva časť predchádzajúcich strát po tom, čo v piatok kleslo na najnižšiu úroveň za posledný rok. Podporu mu prináša záujem investorov o nákupy za nižšie ceny aj pokles ropy, ktorý zmierňuje obavy z inflačných tlakov.
Počas ázijského obchodovania cena vzrástla až o 1,1 % k 3 915 USD za trojskú uncu. Neskôr sa pohybovala okolo 3 903 USD, približne o 0,7 % vyššie. Odraz nasleduje po piatkovom prepade o 3,7 %, ktorý uzavrel najhorší október pre zlato od roku 2008.
Lacnejšia ropa prináša úľavu, geopolitické riziká zostávajú
Ropa zlacnela po správe portálu Axios, podľa ktorej chce americký prezident Donald Trump poskytnúť viac času diplomacii, než rozhodne o prípadnom obnovení útokov na Irán po utorkových voľbách do Kongresu.
Neistota okolo ďalšieho vývoja konfliktu však pretrváva. Irán pohrozil širšou odvetou a niektoré štáty Perzského zálivu sa obávajú, že ďalší americký útok môže vyvolať ešte ničivejšiu regionálnu vojnu.
Súčasná situácia zároveň ukazuje, že ani geopolitické napätie nemusí zlatu automaticky pomáhať. Ak konflikt zvyšuje ceny energií a inflačné obavy alebo vyvoláva potrebu rýchlo získať hotovosť, môže sa drahý kov dostať pod predajný tlak.
Straty technologických akcií zasiahli aj zlato
Na cenu zlata dolieha aj výpredaj technologických akcií. Piatkový ústup investorov od titulov spojených s umelou inteligenciou viedol časť trhu k predaju zlata na pokrytie strát inde.
Počas dnešného ázijského obchodovania však tento tlak čiastočne poľavil. Regionálne akcie vykazovali miernejšie poklesy než predtým Wall Street a americké akciové futures sa obrátili do rastu.
Podľa stratéga Global X ETFs Justina Lina súčasné ceny priťahujú dlhodobých investorov. Opatrne navyšovať pozície by podľa neho mohli aj centrálne banky. Ide však o možný zdroj dopytu, nie potvrdené nákupy.
Hranica 4 000 dolárov bude dôležitou skúškou
Zdroj: Bloomberg
Pokles pod 4 000 USD za uncu preveruje odhodlanie investorov v zlatých ETF. Väčšina z takmer 150 ton zlata, ktoré tieto fondy pridali od polovice júla, bola nakúpená za ceny vyššie než súčasné.
Komoditný analytik Saxo Bank Ole Sloth Hansen upozorňuje, že potreba likvidity a technické predaje teraz prevažujú nad dlhodobou investičnou atraktivitou kovu. Piatkové uzavretie pod 3 886 USD podľa neho ponecháva priestor na ďalší pokles. Na obnovenie neutrálnejšieho krátkodobého výhľadu by zlato potrebovalo návrat nad 4 000 USD.
Časť strát umazáva aj striebro, ktoré počas ázijského obchodovania posilnilo približne o 1,8 % k 49,98 USD za uncu po takmer šesťpercentnom piatkovom prepade. Dnešné zotavenie drahých kovov tak zatiaľ predstavuje predovšetkým úľavu po prudkom výpredaji; trvalejší obrat zostáva neistý.
Graf zlata (GOLD, W1)
Zdroj: xStation5
Zlato sa pohybuje okolo 3 897 USD za uncu a po predchádzajúcom poklese vykazuje mierne zotavenie. Cena však zostáva pod EMA 50 na 4 213 USD, takže samotný odraz zatiaľ nepotvrdzuje zmenu smeru. Z technického pohľadu naďalej prevažuje korekcia predchádzajúceho rastúceho trendu.
Najbližší významný support predstavuje Fibonacciho úroveň 78,6 % okolo 3 774 USD. Jej udržanie by mohlo vytvoriť priestor na stabilizáciu a ďalší pokus o zotavenie. Naopak týždenné uzavretie pod touto hranicou by zvýšilo riziko pokračovania poklesu smerom k SMA 100 na 3 438 USD.
Pri raste bude prvou prekážkou psychologická hranica 4 000 USD. Významnejšie rezistenčné pásmo sa nachádza medzi 4 164 a 4 213 USD, kde sa zbieha Fibonacciho úroveň 61,8 % s EMA 50. Návrat nad toto pásmo by technický obraz zlepšil a mohol otvoriť priestor k 4 438 USD, prípadne k ďalšej rezistencii okolo 4 713 USD.
RSI na hodnote 36,35 ukazuje prevahu predajného tlaku, stále však zostáva nad tradičnou hranicou prepredanosti 30 bodov. Aj momentum okolo −557,58 potvrdzuje slabosť trhu. Jeho posledné mierne zlepšenie môže naznačovať spomaľovanie poklesu, samo osebe však nestačí na potvrdenie obratu.
Zaujala Vás táto téma?
Okrem širokého spektra nástrojov od nás získate aj vzdelávacie materiály ako
Kurzy a e-booky:
- Trading pre začiatočníkov
- TOP 5 nástrojov Ondřeja Hartmana
- Obchodovanie komodít – ako investovať do komodít?
- Obchodovanie zlata Investovanie do zlata pre začiatočníkov
- Obchodovanie s plynom – Ako investovať do NATGAS?
Články:
- Obchodovanie zlata – Investovanie do zlata pre začiatočníkov
- Obchodovanie komodít – ako investovať do komodít?
- Obchodovanie striebra – Ako začať obchodovať so striebrom online?
- Obchodovanie ropy – ako investovať do ropy?
- Obchodovanie s plynom – Ako investovať do NATGAS?
- Obchodovanie s kávou – investovanie do CFD na kávu
- História ťažby zlata
Čo čaká S&P 500 ďalej? 🗽 Zhrnutie americkej výsledkovej sezóny
Miliardové sľuby a vývozné obmedzenia: Čína znervózňuje USA aj Indiu 🚨
Graf dňa: Ropa Brent klesá napriek Trumpovým slovám, že nemá záujem rokovať 📉
🎥 LONG na zemnom plyne už uzavretý. Prečo som doň vstúpil?
Tento materiál je marketingovou komunikáciou v zmysle čl. 24 ods. 3 smernice Európskeho parlamentu a Rady 2014/65/EÚ z 15. mája 2014 o trhoch s finančnými nástrojmi, ktorou sa mení smernica 2002/92/ES a smernica 2011/61/EÚ (MiFID II). Marketingová komunikácia nie je investičným odporúčaním ani informáciou odporúčajúcou alebo navrhujúcou investičnú stratégiu v zmysle nariadenia Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014 zo 16. apríla 2014 o zneužívaní trhu (nariadenie o zneužívaní trhu) a o zrušení smernice Európskeho parlamentu a Rady 2003/6/ES a smerníc Komisie 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a delegovaného nariadenia Komisie (EÚ) 2016/958 z 9. marca 2016, ktorým sa dopĺňa nariadenie Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014, pokiaľ ide o regulačné technické predpisy upravujúce technické opatrenia na objektívnu prezentáciu investičných odporúčaní alebo iných informácií, ktorými sa odporúča alebo navrhuje investičná stratégia, a na zverejňovanie osobitných záujmov alebo uvádzanie konfliktov záujmov v zmysle zákona č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách. Marketingová komunikácia je pripravená s najvyššou starostlivosťou, objektivitou, prezentuje fakty známe autorovi k dátumu prípravy a neobsahuje žiadne hodnotiace prvky. Marketingová komunikácia je pripravená bez zohľadnenia potrieb klienta, jeho individuálnej finančnej situácie a nijakým spôsobom nepredstavuje investičnú stratégiu. Marketingová komunikácia nepredstavuje ponuku na predaj, ponuku, predplatné, výzvu na nákup, reklamu alebo propagáciu akýchkoľvek finančných nástrojov. XTB S.A. organizačná zložka nezodpovedá za žiadne kroky alebo opomenutia klienta, najmä za nadobudnutie alebo predaj finančných nástrojov. XTB nezodpovedá za žiadnu stratu alebo škodu, vrátane, bez obmedzenia, akejkoľvek straty, ktorá môže vzniknúť priamo alebo nepriamo, spôsobená na základe informácií obsiahnutých v tejto marketingovej komunikácii. V prípade, že marketingová komunikácia obsahuje akékoľvek informácie o akýchkoľvek výsledkoch týkajúcich sa finančných nástrojov v nej uvedených, nepredstavujú žiadnu záruku ani prognózu budúcich výsledkov. Minulá výkonnosť nemusí nevyhnutne naznačovať budúce výsledky a každá osoba konajúca na základe týchto informácií tak robí výlučne na vlastné riziko.